Séria 65
Séria 65 je skúška a licencia na cenné papiere, ktoré vyžaduje väčšina štátov USA od jednotlivcov, ktorí konajú ako investiční poradcovia. Skúška série 65 - formálne známa ako skúška zákona o jednotnom investičnom poradcovi - pokrýva zákony, nariadenia, etiku a témy, ako je plánovanie odchodu do dôchodku, správa portfólia a zverenecké povinnosti. Skúška je navrhnutá Severoamerickou asociáciou správcov cenných papierov (NASAA) a je organizovaná Úradom pre reguláciu finančného priemyslu (FINRA).
01:46Séria 65
Úspešné absolvovanie skúšky Series 65 kvalifikuje investičného profesionála, aby v niektorých štátoch pôsobil ako zástupca investičného poradcu. Ďalšie kvalifikačné skúšky pod správou FINRA zahŕňajú zákon o štátnych cenných papieroch série 3 (NCFE), všeobecný zástupca pre cenné papiere (GS) a štátny zákon o jednotných agentoch pre cenné papiere (séria 63).
Úspešné absolvovanie skúšky Series 65 kvalifikuje investičného profesionála, aby v niektorých štátoch pôsobil ako zástupca investičného poradcu.
NASAA dokončila aktualizáciu otázok o skúškach sérií 63, 65 a 66 vzhľadom na posledné zmeny daňového poriadku. Daňové otázky, ktoré sa objavujú na skúškach začínajúcich v januári 2019, odrážajú zmeny daňového poriadku 2018. Kandidát na účasť na skúške série 65 nevyžaduje sponzorstvo od členského podniku.
Štruktúra skúšky 65
Skúška série 65 obsahuje 130 otázok s možnosťou výberu z viacerých odpovedí. Kandidáti majú 180 minút na absolvovanie skúšky. Uchádzači musia dostať 94 zo 130 otázok, aby boli úspešné (skóre 72, 3%).
Testeri sú vybavené základnou štvorfunkčnou elektronickou kalkulačkou. Počas skúšky sa môže používať iba táto kalkulačka. Kandidáti tiež poskytujú suché tabule a značky na mazanie. V skúšobnej miestnosti nie sú povolené žiadne referenčné materiály žiadneho druhu a pre tých, ktorí sa pokúšajú podvádzať, existujú prísne tresty.
Kľúčové jedlá
- Úspešné absolvovanie skúšky Series 65 kvalifikuje investičného profesionála, aby v niektorých štátoch pôsobil ako zástupca investičného poradcu.
- Témy zahŕňajú zákony o štátnych a federálnych cenných papieroch, pravidlá a predpisy pre investičných poradcov, etické praktiky a zverenecké povinnosti - vrátane komunikácie s klientmi, kompenzácie, finančných prostriedkov klientov a konfliktov záujmov.
- Otázky týkajúce sa skúšky boli aktualizované, aby odrážali posledné zmeny daňového poriadku.
Firma jednotlivca môže naplánovať uchádzača na vykonanie skúšky vyplnením formulára U4 a zaplatením poplatku za skúšku vo výške 175 dolárov. Ak jednotlivec nie je pevne zaregistrovaný, použije formulár U10 na vyžiadanie a zaplatenie skúšky.
Obsah skúšky zo série 65
NASAA poskytuje aktualizované informácie o obsahu skúšky na svojej webovej stránke. Skúška má nasledovnú štruktúru:
- Ekonomické faktory a obchodné informácie (15%, 20 otázok): Témy zahŕňajú menovú a fiškálnu politiku, ekonomické ukazovatele, finančné výkazníctvo, kvantitatívne metódy a základné koncepcie rizika.
- Charakteristika investičných nástrojov (25%, 32 otázok): Témy zahŕňajú hotovosť a ekvivalenty hotovosti, cenné papiere s pevným výnosom, metódy oceňovania s pevným výnosom, akcie a metódy používané pri oceňovaní vlastného imania, združené investície, derivátové cenné papiere a produkty založené na poistení.
- Investičné odporúčania a stratégie klientov (30%, 39 otázok): Témy zahŕňajú jednotlivcov; podnikateľské subjekty a fondy; profily klientov; teória kapitálového trhu; štýly, stratégie a techniky riadenia portfólia; daňové úvahy; plánovanie odchodu do dôchodku; Problémy ERISA; špeciálne typy účtov; obchodovanie s cennými papiermi; burzy a trhy; a meranie výkonu.
- Zákony, nariadenia a smernice, vrátane zákazu neetických obchodných praktík (30%, 39 otázok): Témy zahŕňajú zákony o štátnych a federálnych cenných papieroch; pravidlá a nariadenia pre investičných poradcov, zástupcov investičných poradcov, obchodníkov s cennými papiermi a agentov; etické praktiky; a fiduciárne povinnosti vrátane komunikácie s klientmi, kompenzácie, finančných prostriedkov klientov a konfliktov záujmov.