Viazaný fond
Fond pre vlastnú potrebu je súkromný fond, ktorý je spravovaný pre vybranú skupinu investorov alebo v spojení s jedným subjektom. Často sa vytvára pre investície zamestnancov. Spoločnosti môžu tiež vytvoriť fondy na riadenie cielených investícií, ako sú napríklad aktíva rizikového kapitálu investované do spoločností na súkromnom trhu.
Vysvetlenie kaptívnych fondov
Viazané fondy nie sú verejne ponúkané ani obchodované na burzách. Preto sa im zvyčajne nedostáva veľká pozornosť médií. Tieto fondy však môžu byť vytvorené s celým radom cieľov podobných verejne obchodovaným fondom. Viazané fondy sa často vyvíjajú ako zamestnanecké výhody, ktoré umožňujú investície od niektorých alebo všetkých zamestnancov spoločnosti v závislosti od zamerania a štruktúry výhod. Jedným z príkladov zamestnaneckého fondu pre zamestnancov je fond Medailon pre spoločnosť Renaissance Technologies. Viazané fondy sa môžu použiť aj na riadenie investícií rizikového kapitálu.
Zamestnanecké fondy
Finančné prostriedky určené pre zamestnancov sa snažia rozšíriť zamestnanecké výhody v spoločnosti. Viazané fondy môžu byť podobné fondom Z-share, ktoré zvyčajne používajú spoločnosti podielových fondov, ktoré zamestnancom umožňujú investovať do jednej triedy akcií portfólia. Finančné prostriedky na vlastnú spotrebu môžu byť spravované interne určenými správcami. Môže ich tiež riadiť inštitucionálny investičný manažér. Ako neregistrované súkromné fondy majú kaptívne fondy veľkú voľnosť vo svojich štrukturálnych a investičných cieľoch.
Medailónsky fond je legendárny kapitálový fond, do ktorého investujú zamestnanci spoločnosti Renaissance Technologies. Spoločnosť Renaissance Technologies, založená Jamesom Simmonsom, je hedžovým fondom zameraným na kvantitatívne investovanie. Od roku 2018 má spoločnosť 290 zamestnancov so spravovaným majetkom 84 miliárd dolárov vrátane Medallion Fund. Medzi ďalšie fondy patrí Fond inštitucionálnych akcií a Fond inštitucionálnych diverzifikovaných alfa. Fond Medallion využíva svoju vlastnú proprietárnu stratégiu kvantitatívneho investovania do fondu a je dobre známy tým, že udržuje jeden z najlepších výsledkov v oblasti návratnosti v histórii investovania.
Kapitálové fondy rizikového kapitálu
Mnoho spoločností vytvára kaptívne fondy na budovanie partnerstiev a investovanie rizikového kapitálu na súkromnom trhu. Fondy sú zvyčajne podporované firemným kapitálom. Môžu byť riadené a štruktúrované rôznymi spôsobmi.
Alphabet, Inc., má portfólio pre vlastnú potrebu spravované spoločnosťou Google Ventures. Google Ventures je dcérskou spoločnosťou spoločnosti Alphabet, Inc., ktorá sa zameriava predovšetkým na správu širokého investičného portfólia, ktoré sa snaží investovať do rastúcich technologických spoločností.
Zdravotníctvo je ďalším odvetvím, ktoré sa podieľa na financovaní a výskume rizikového kapitálu. Zdravotnícke spoločnosti s vlastnými prostriedkami na investovanie rizikového kapitálu zahŕňajú Eli Lilly a Company, Takeda Pharmaceutical Company, Biogen a Ascension Health.
Porovnať investičné účty Názov poskytovateľa Opis Zverejnenie informácií inzerenta × Ponuky uvedené v tejto tabuľke pochádzajú od partnerstiev, od ktorých spoločnosť Investopedia dostáva kompenzácie.