Amazon by mohol predať cez 1 500 dolárov vo štvrtej štvrti

Akcie Amazon.com, Inc. (AMZN) prerušili úzko vyrovnanú podporu medzi 200-dňovým exponenciálnym kĺzavým priemerom (EMA) a stúpajúcou trendovou líniou siahajúcou do februára 2019 a cena mohla klesnúť pod 1 500 USD v štvrtom štvrťroku. Pokles by poskytoval rastúce dôkazy o tom, že sadzby vyberajú svoju daň na ziskovosti gigantu elektronického obchodu, pričom maloobchodná ťažká tranža je naplánovaná na december ako ďalší blok pre záujem investorov o kúpu.

Akcie sa od tej doby snažili zastaviť v rámci 15 bodov odporu na vysokej úrovni v septembri 2018 v júli, rýchlo klesli na úroveň 1 750 dolárov a nedokázali sa odraziť do septembra. Frustrovaní kupujúci kupujúcich sa teraz dostávajú na vedľajšiu koľaj, čo umožňuje, aby akcie prerušili podporu a v stredu klesli na päťmesačné minimum na 1 723 dolárov. Vo štvrtok sa znížil po slabom odchode, čím sa zvýšila pravdepodobnosť, že sa potvrdí členenie a vstúpi do značnej predajnej vlny.

Júlový zvrat tiež zvyšuje hrozbu, že rozsiahla cenová akcia od začiatku roku 2018 vyrezáva masívny dvojitý top model, ktorý nakoniec signalizuje koniec viacročného uptrendu poklesom, ktorý prelomí hlboké decembrové minimum okolo 1 300 dolárov. Bohužiaľ pre býky sa to môže stať rýchlo, ak sa blížiacim sa obchodným rokovaniam s Čínou nepodarí uzavrieť dohodu, ktorá odstráni protismerné clo z kníh.

Dlhodobý graf AMZN (1997 - 2019)

Spoločnosť bola zverejnená v máji 1997 za upravenú hodnotu 1, 97 USD a rýchlo klesla na historicky najnižšiu hodnotu 1, 31 USD. Zdravý nárast sa v roku 1999 rozšíril na plne rozvinutú parabolickú rally, ktorú vyvolala internetová bublina, ale nevhodná trajektória sa o niekoľko mesiacov neskôr vyplakala tesne nad 100 dolárov. Tento vrchol znamenal maximum, ktoré nebolo výzvou pre nasledujúcich 10 rokov, čo ustúpilo prudkému klesajúcemu trendu, ktorý po útokoch z 11. septembra v roku 2001 zaznamenal trojročné minimum na 5, 51 dolárov.

Silné odrazenie sa skončilo nízkymi 60. rokmi v roku 2003, čo viedlo k úzkemu boku do prelomu v roku 2007, ktorý sa zastavil o 12 bodov pod úrovňou roku 1999. Akcie stratili počas ekonomického kolapsu v roku 2008 približne dve tretiny svojej hodnoty, ale čím vyššie minimum zverejnené v novembri pôsobilo ako odrazový mostík pre vlnu zotavovania, ktorá v štvrtom štvrťroku 2009 ukončila prelomenie nad desaťročným odporom.

Akcie testovali novú podporu do roku 2010 a odštartovali historický trend, poháňaný celoštátnym vybudovaním vysokorýchlostného internetu, ktorý podporil revolúciu v elektronickom obchode, ktorá stále prebieha, keď sa vydávame do nového desaťročia. Rally vstúpila do vertikálnejšej fázy po tom, čo cenová akcia ukončila širokú základňu na 300 USD v roku 2015 a po stiahnutí začiatkom roku 2016 sa opäť zrýchlila.

Priama akcia vyniesla vrcholnú vlnu rally do historicky najvyššieho maxima v septembri 2018 v roku 2050, zatiaľ čo následný obrat vygeneroval viac ako 700 negatívnych bodov na decembrové minimum. Prvé príznaky problémov v roku 2019 sa začali v apríli po tom, čo sa akcie obchodovali po prvýkrát za šesť mesiacov nad 1 900 dolárov, čo viedlo whipsaws pred finálovou vlnou rally na 11 036 dolárov 11. Od tej doby to bolo všetko z kopca, s najnovšími downdraft piercing 0, 382 Fibonacciho rally retracement level na 1.769 dolárov.

Krátkodobý graf AMZN (2017 - 2019)

Odraz do roku 2019 vytesal do júla tri vlny, ktoré mohli tvoriť prvú vlnu nového päťvlnového rallye Elliott, ale júnové minimum tento potenciál oslabilo, keď sa obchodovalo cez januárovú konsolidáciu. Medzitým sa očakáva, že korekcia od júla vstúpi do zostupného trendu tretej vlny alebo vlny C, ktorý meria celú cestu späť k stiahnutiu 0, 786 za 1 462 dolárov. Akcie musia udržiavať túto úroveň za každú cenu, aby sa znížilo riziko viacročnej špičky.

Ukazovateľ distribúcie akumulácie objemu v obehu (OBV) vykázal v roku 2018 historicky najvyššiu cenu a v decembri vstúpil do distribučnej fázy, ktorá skončila na deväťmesačnom minime. Počas roku 2019 sa spoločnosť OBV pohybovala v uzamknutom kurze s cenou, čo trhovým technikom hovorí, aby sledovali túto koreláciu blízko júnového minima (červená čiara). Rozdelenie ukazovateľov pred cenu by bolo medvedie, čo by naznačovalo, že pokles sa bude prenášať ďalej, ako sa očakávalo, pričom by sa zvýšilo riziko rastu.

Spodný riadok

Akcie Amazonu prerušili sedemmesačnú podporu a mohli by vo štvrtom štvrťroku obchodovať pod 1 500 dolárov.

Zverejnenie: Autor v čase zverejnenia nezastával žiadne pozície v uvedených cenných papieroch.