Distribúcia v druhu
Naturálna distribúcia, tiež označovaná ako distribúcia v specie, je platba uskutočnená vo forme cenných papierov alebo iného majetku, a nie v hotovosti. Naturálna distribúcia sa môže uskutočniť v niekoľkých rôznych situáciách, vrátane vyplatenia dividend alebo dedičstva akcií alebo vyberania cenných papierov z účtu s odložením dane. Môže tiež odkazovať na prevod majetku na príjemcu v súvislosti s možnosťou likvidácie pozície a prevodom hotovosti.
Pochopenie distribúcie v druhu
Investori môžu investovať do spoločnosti nákupom dlhopisov alebo akcií. Dlhopisy platia investorom návratnosť vo forme výplaty úrokov. Akcie platia investorom návratnosť vo forme dividend a zhodnotenia ceny akcií. Výplata dividend alebo akcií je rozdelenie hotovosti investorom. Všeobecne platí, že spoločnosti, ktoré sa darí dobre, vyplácajú zdravé a rastúce dividendy. Tieto spoločnosti tiež nakupujú spätné akcie. Spoločnosti s klesajúcim ziskom môžu byť nútené odkúpiť späť akcie alebo vyplatiť dividendy z vypožičaných prostriedkov. Ďalšou alternatívou je rozdeľovanie dividend v naturáliách.
Kľúčové jedlá
- Naturálna distribúcia je platba uskutočnená v alternatívnom formáte, ako je majetok alebo stav, namiesto hotovosti.
- Spoločnosti a organizácie používajú rozdelenie v naturáliách na minimalizáciu svojich daňových záväzkov a na obchádzanie dane z kapitálových výnosov, ktorá vznikne zo zvýšenia hodnoty aktíva.
- Dane môžu byť v niektorých prípadoch uplatniteľné, napríklad v naturáliách týkajúcich sa transakcií s nehnuteľnosťami.
Distribúcie v druhu nie sú vždy v hotovosti
Nie všetky distribúcie sa uskutočňujú v hotovosti; niektoré sú vyrobené v naturáliách. Najbežnejšou formou distribúcie v naturáliách je, keď spoločnosť vypláca dividendy na sklade a nie v hotovosti. Naturálna distribúcia sa môže použiť aj z daňových dôvodov. V určitých situáciách môže priame získanie oceneného majetku viesť k nižšiemu daňovému výmeru v porovnaní s jeho predajom a prijatím hodnoty majetku v hotovosti.
Niektoré fondy dodávajú investorom v naturáliách určitý objem. Ak investor odkúpi podiely vo fonde nad prahovú hodnotu, zvyšná hodnota spätného odkúpenia sa vyplatí v naturáliách s akciami fondu. Dôvodom je zabrániť veľkým daňovým únikom v prípade vysokej úrovne spätného odkúpenia.
Výhody distribúcie v druhu
Naturálne rozdelenie nie je pre spoločnosť len výhodné. Investori na účtoch s odloženou daňou radi dostávajú distribúcie v naturáliách, pretože pomáhajú znižovať dane. Ľudia, ktorí zdedia podiely, ich zvyčajne prijímajú v naturáliách. Investori s individuálnymi plánmi odchodu do dôchodku môžu tiež distribuovať v naturáliách. To zahŕňa požadované minimálne distribúcie. V skutočnosti môžu byť distribúcie v naturáliách použité pre celú RMD. To znamená, že ľudia môžu brať skutočné akcie a dlhopisy z účtu ako distribúciu bez likvidácie.
Investori, ktorí chcú viesť plne investované účty, to môžu považovať za cennú možnosť. Naturálna distribúcia je dobrá aj pre zásoby, ktoré sú podhodnotené alebo môžu výrazne stúpať. To umožňuje investorovi zaznamenať zisk z ocenenia akcií ako kapitálový zisk, a nie ako bežný príjem, ktorý sa všeobecne zdaňuje vyššou sadzbou. Naturálna distribúcia je tiež uprednostňovanou metódou na distribúciu výnosov v odvetví rizikového kapitálu a private equity. Namiesto likvidácie podielov a distribúcie hotovosti komanditným spoločnostiam im fondy odovzdávajú rovnocenné cenné papiere, aby sa vyhli dani z kapitálových výnosov z likvidovaných daní.
Distribúcie v druhu nehnuteľností a trustov
Naturálna distribúcia pri transakciách s nehnuteľnosťami nesmie byť oslobodená od dane z kapitálových výnosov. Spoločnosť alebo organizácia, ktorá uskutočňuje nepeňažnú distribúciu majetku namiesto hotovosti, bude stále musieť platiť kapitálové zisky zo zhodnotenia svojej ceny. Podobný prípad existuje v prípade prevodov uskutočňovaných na majetky alebo trusty zriaďovateľom. Prevody majetku realizované osadníkmi sú zdaniteľné a sú povinné vykazovať kapitálové zisky alebo straty z daní z ich daňového priznania.
Porovnať investičné účty Názov poskytovateľa Opis Zverejnenie informácií inzerenta × Ponuky uvedené v tejto tabuľke pochádzajú od partnerstiev, od ktorých spoločnosť Investopedia dostáva kompenzácie.