Najvýkonnejšie finančné ETF z roku 2018

Na začiatku roku 2018 bol optimizmus pre finančný sektor primerane vysoký. Koncom roka 2017 bol schválený plán daňovej reformy, ktorý predložil prezident Trump, s účinkami, ktoré mali dopad na ekonomiku od roku 2018. Bohužiaľ, v roku 2018 boli banky, realitné fondy a ďalšie spoločnosti, ktoré tvoria finančný sektor, zasiahnuté séria silných čelných vetra. Kongres vedený republikánmi neurobil natoľko dereguláciu finančného sektora, ako by niektorí investori očakávali alebo dúfali, čím by obmedzil výkonnosť finančných akcií. A čo viac, takmer každá finančná zásoba zaznamenala významný zásah aj v posledných týždňoch roka. Počas tohto nestabilného obdobia celý trh prudko klesol do roku 2019 a končil v roku 2018 najhoršou celkovou výkonnosťou od finančnej krízy v roku 2008.

Investori sa zameriavali aj na fondy obchodované na burze (ETF), ktoré sa zameriavajú na finančný sektor, na konci roku 2018 tiež nenašli čo oslavovať. To nie je prekvapujúce, pretože tieto ETF, ktoré sledujú indexy finančných zdrojov na základe rôznych stratégií a kritérií, majú tendenciu vykazovať slabú výkonnosť, keď to robia aj ich podkladové akcie. Napriek tomu existovalo niekoľko finančných spoločností ETF, ktorým sa podarilo nielen odvrátiť poklesy za rok 2018, ale v skutočnosti za tento rok priniesli významné výnosy.

Nižšie sa pozrieme na päť najlepších finančných ETF podľa celkových výnosov za rok 2018. Každý z týchto ETF je fond, ktorý kráti (alebo stávky) finančný priestor. Každý z týchto fondov porovnáme s referenčným indexom S&P 500 Financials Index.

1. Direxion Daily Regional Bank nesie 3x akcie ETF (WDRW)

Návratnosť ETF za rok 2018: + 56, 8% (oproti -14, 6% ako referenčná hodnota)

2. ProShares UltraPro Short Financial Select Sector ETF (FINZ)

Návratnosť ETF za rok 2018: + 32, 1% (oproti -14, 6% ako referenčná hodnota)

3. Akcie Direxion Daily Financial Bear 3X ETF (FAZ)

Návratnosť ETF za rok 2018: + 15, 9% (oproti -14, 6% ako referenčná hodnota)

4. Finančné prostriedky ProShares UltraShort Financials ETF (SKF)

Návratnosť ETF za rok 2018: + 15, 7% (oproti -14, 6% ako referenčná hodnota)

5. ProShares Short Financials ETF (SEF)

Návratnosť ETF za rok 2018: + 9, 78% (oproti -14, 6% ako referenčná hodnota)

Direxion Daily Regional Bank nesie 3x akcie ETF
S celkovými výnosmi takmer 57% za rok 2018 sa Direxion Daily Regional Bank Bear 3X Shares ETF (WDRW) hlási na prvé miesto medzi finančnými fondmi na rok 2018. Avšak, rovnako ako mnoho iných fondov ponúkajúcich inverznú expozíciu sektoru, WDRW nie je určená pre dlhodobé investície. Je to preto, že WDRW je denne vyvážená, takže výnosy za obdobie dlhšie ako jeden obchodný deň bývajú skreslené. V tomto zmysle je vzhľadom na celkovú výkonnosť fondu za celý rok možno trochu umelé. WDRW ponúka pákový efekt, 3x expozíciu voči indexu regionálnych bankových akcií USA, ktoré sú vyvážené rovnako.

WDRW bola uvedená na trh v auguste 2015 a má nákladový pomer 1, 07%. Má aktíva v správe približne 2, 26 milióna dolárov, čo z neho robí malý fond.

ProShares UltraPro Short Financial Select Sector ETF
Sektor ProShares UltraPro Short Financial Select Sector ETF (FINZ) sa za rok 2018 vrátil o niečo viac ako 32%, čím získal druhé najvyššie miesto v našom zozname. Podobne ako WDRW ponúka FINZ expozíciu -3x a je denne vyvážený. Hoci sa však WDRW zameriava na regionálne bankové názvy, FINZ sa zameriava na S&P Financial Select Sector Index, ktorý je skupinou amerických finančných spoločností vážených trhovou kapitalizáciou. Vďaka využitiu pákového efektu funguje FINZ mimoriadne dobre v dňoch, keď index výrazne klesá. Koncom roka 2018 sa spoločnosť FINZ prudko zvýšila, keď celkový trh poklesol.

FINZ bol uvedený na trh v júli 2012 a má nákladový pomer 0, 95%. Je to veľmi malý fond s aktívnou základňou len 1, 57 milióna dolárov.

Akcie Direxion Daily Financial Bear 3X ETF
Ďalší -3x fond uzatvára najvyššie tri celkové výnosy z finančného sektora za rok 2018. Direxion Daily Financial Bear 3X Akcie ETF (FAZ), ktorý za rok vrátil celkovo 15, 9%, ponúka -3x expozíciu indexu finančných služieb Russell 1000, Tento index je podmnožinou populárneho indexu Russell 1000 a sleduje finančné spoločnosti s veľkým kapitálom. Jedným aspektom FAZ, ktorý ju odlišuje od svojich -3x konkurentov vyššie, je jej základňa aktív; s približne 173 miliónmi dolárov na spravovaných aktívach má FAZ väčší záujem investorov ako ktorýkoľvek z vyššie uvedených fondov.

FAZ bola uvedená na trh v novembri 2008 a má nákladový pomer 1, 10%.

Finančné prostriedky ProShares UltraShort Financials ETF
Nasledujúce finančné fondy ETF na našom zozname sú podobné tým, ktoré sú na prvých troch pozíciách, aj keď ponúkajú menej pákového efektu. ProShares UltraShort Financials ETF (SKF) ponúka -2x expozíciu indexu Dow Jones USA Financials Index. Ide o index finančných spoločností s váženou trhovou kapitalizáciou, ktoré zahŕňajú mnohé z najväčších spoločností v bankovom a investičnom priestore USA. Rovnako ako vyššie uvedené fondy, SKF denne vyváži svoju expozíciu, čím sa stáva populárnym nástrojom krátkodobého obchodovania. SKF vrátila za rok 2018 15, 7%.

Spoločnosť SKF, ktorá bola uvedená na trh v januári 2007, vykazuje nákladový pomer 0, 95%. Ide o relatívne malý fond, ktorý má od tohto písania aktíva v správe iba 31, 73 milióna dolárov.

ProShares Short Financials ETF
Konečný finančný fond na našom zozname je ďalšou medvedí ponukou spoločnosti ProShares. ProShares Short Financials ETF (SEF) funguje takmer rovnako ako spoločnosť SKF, pričom hlavným rozdielom je, že nevyužíva pákový efekt. SEF skôr poskytuje dennú inverznú expozíciu indexu Dow Jones USA Financials Index. Investori zvyčajne kupujú a predávajú SEF v časovom období jedného dňa, ale investor, ktorý držal celý rok, by dosiahol celkovú návratnosť 9, 78%.

SEF, ktorá bola uvedená na trh v júni 2008, predstavuje nákladový pomer 0, 95%. Od tohto písania má na svojej majetkovej základni takmer 20 miliónov dolárov.