Najlepšie zásoby ropy za január 2019

Zásoby ropy a zemného plynu predstavujú takú významnú časť energetického sektora, že sa zvyčajne považujú za odlišné od iných druhov energetických spoločností. Pretože spoločnosti zaoberajúce sa prieskumom, ťažbou a distribúciou ropy vidia svoje bohatstvo úzko spojené s cenou ropy, je často rozumnejšie posudzovať tieto spoločnosti samostatne. Pri skúmaní najvýkonnejších zásob ropy nižšie sa zameriame na spoločnosti so širokou škálou záujmov a cieľov v rámci tohto obrovského odvetvia.

Spoločne 14 krajín, ktoré sú členmi OPEC, môže koordinovať svoje úsilie o zvýšenie alebo zníženie cien ropy. Pretože OPEC a ďalšie krajiny obmedzili produkciu koncom roka 2017 a do roku 2018, cena ropy bola na začiatku roku 2018 relatívne stabilná.

V priebehu roka ceny ropy v októbri 2018 vyskočili na vrchol takmer 87 dolárov za barel. Ceny ropy sa však v posledných niekoľkých týždňoch roka výrazne znížili, čím sa mnohé zásoby ropy znížili a krajiny, ktoré produkujú ropu, dostanú v ťažkej situácii, keď je potrebné starostlivo kontrolovať zásoby, aby ceny neklesli.

Kľúčové jedlá

• V dôsledku dramatického poklesu cien ropy koncom roka 2018 sa OPEC a ďalšie krajiny produkujúce ropu zaviazali znížiť celkovú produkciu od januára 2019 na 1, 2 milióna BPD.
• Trh s ropou môže zostať nadmerne zásobovaný po väčšinu konca roka 2019.
• V súčasnosti (júl 2019) je ťažké povedať, ako vonkajšie udalosti ovplyvnia trh s ropou a následne ceny akcií ropnej spoločnosti.

Tu je pohľad na najvýkonnejšie jednotlivé ropné spoločnosti s trhovými stropmi od 10. decembra 2018 vo výške najmenej 10 miliárd dolárov. Zoznam je uvedený v poradí podľa mesačnej výkonnosti založenej na počiatočnej cene akcií k 3. decembru 2018 a záverečnej cene. k 31. decembru 2018. Výkonnosť bola porovnaná s priemernými výnosmi indexu S&P Global Oil Index za rovnaké obdobie -12, 16%.

1. Sasol Limited (SSL)

• Trhový strop: 19, 74 miliárd dolárov
• Výkon: -0, 64%

2. Eni SpA (E)

• Trhový strop: 59, 96 miliárd dolárov
• Výkon: -4, 80%

3. Royal Dutch Shell (RDS-A)

• Trhový strop: 245, 75 miliárd dolárov
• Výkonnosť: -5, 96%

4. Enbridge Inc. (ENB)

• Trhový strop: 62, 15 miliárd dolárov
• Výkon: -6, 52%

5. Total SA (TOT)

• Trhový strop: 142, 58 miliárd dolárov
• Výkonnosť: -7, 18%

Sasol Limited

Juhoafrická integrovaná energetická a chemická spoločnosť Sasol Limited v decembri 2018 prekonala svojich podobne veľkých konkurentov v ropnom priemysle. Sasol je rozdelený na prevádzkové obchodné jednotky, ktoré dozerajú na prieskum a ťažbu ropy a zemného plynu, medzi mnoho ďalších projektov. Hoci má spoločnosť sídlo v Južnej Afrike, pôsobí v 32 krajinách po celom svete. Sasol je schopný vyvinúť neuveriteľne širokú škálu produktov na báze ropy a zemného plynu s využitím vlastných výrobných techník chemickej výroby.

Napriek dramatickým stratám v ropnom priemysle v decembri 2018 sa spoločnosti Sasol podarilo takmer vyrovnať. Spoločnosť dokázala zvýšiť objem výroby vo viacerých kľúčových prevádzkach a naďalej sa zameriava na kľúčové projekty vrátane nového závodu v Louisiane, ktorý by mohol strojnásobiť americkú výrobu pre Sasol.

Eni SpA

Eni je jednou z najväčších priemyselných spoločností na svete. Spoločnosť Eni so sídlom v Ríme pôsobí vo viac ako 70 krajinách. Táto spoločnosť sa podieľa na všetkých aspektoch ropného priemyslu, od prieskumu a prieskumu až po ťažbu na mori a na mori a neskôr rafináciu a distribúciu.

Od roku 2014 prešla spoločnosť Eni dramatickou transformáciou svojich rozsiahlych obchodných praktík. Napríklad v roku 2017 sa upravený prevádzkový zisk viac ako zdvojnásobil v roku 2016, zatiaľ čo čisté kapitálové výdavky poklesli o 18%. Spoločnosť nedávno uzavrela dohody s Ománskym ministerstvom ropy a zemného plynu a národnou ropnou spoločnosťou v Abú Zabí, aby pokračovala v rozširovaní svojej činnosti na Blízkom východe. Spoločnosť však vydala titulky pre svoju účasť na súdnom konaní týkajúcom sa účasti na potenciálne bezohľadných postupoch v Nigérii.

Organizácia krajín vyvážajúcich ropu (OPEC) je pravdepodobne najväčším určujúcim faktorom na trhu s ropou.

Royal Dutch Shell

Shell, spoločnosť so sídlom v Holandsku, tiež pôsobí prakticky vo všetkých aspektoch ropného priemyslu, od prieskumu a prieskumu až po distribúciu. Podobne ako iné hlavné korporácie na tomto zozname, Shell rozdeľuje svoje operácie na viacero kanálov. Patrí medzi ne spoločnosť Upstream, ktorá dohliada na prieskum, marketing a distribúciu ropy a plynu, a Downstream, ktorá dohliada na rafináciu ropy do rôznych produktov určených na distribúciu, obchodovanie a predaj po celom svete.

Zatiaľ čo spoločnosť Shell mala ťažké obdobie, keď ceny ropy klesli, do konca roku 2018 dokázala otočiť svoje bohatstvo. V tom čase investorom ponúkla silný výnos viac ako 6%. Začala tiež program odkupovania akcií vo výške 25 miliárd dolárov. Spoločnosť sa ďalej počas tohto neúspešného obdobia úspešne zbavila nepotrebného majetku a skončila v roku 2018 so silnou majetkovou základňou. To všetko poukazuje na pokračujúci úspech jednej z najpopulárnejších a najznámejších ropných spoločností na svete. Spoločnosť Shell je však tiež zapojená do súdneho procesu, ktorý uvalil spoločnosť Eni na ropné pole OPL 245 v Nigérii. Tieto spoločnosti údajne zaplatili nigérijským predstaviteľom viac ako miliardu dolárov.

Enbridge

Enbridge je kanadská ropná spoločnosť zameraná na výrobu, prepravu a distribúciu energetických produktov v celej Severnej Amerike. Enbridge bola jednou z najvýznamnejších ropných spoločností, ktoré sa za posledných niekoľko rokov zapojili do významnej fúzie. V septembri 2016 spoločnosť kúpila Spectra Energy v obchodoch s akciami v hodnote približne 28 miliárd dolárov. V Kanade je Enbridge najväčším prepravcom ropy a pohybuje sa okolo 2, 2 milióna barelov denne.

V decembri 2018 spoločnosť Enbridge oznámila svoje 24. po sebe nasledujúce štvrťročné zvyšovanie dividend, čím zvýšila výplaty dividend o 10%. Za Q3 2018 sa upravené príjmy spoločnosti Enbridge zvýšili medziročne zhruba o 50% na 933 miliónov dolárov. Upravený EBITDA medziročne vzrástol spolu s rozdeliteľným hotovostným tokom. V rovnakom čase spoločnosť Enbridge priniesla do prevádzky nové projekty v roku 2018 v hodnote približne 7 miliárd dolárov.

Total SA

Podobne ako ostatní super hráči na tomto zozname, aj operácie spoločnosti Total pokrývajú celý ropný priemysel. Táto francúzska spoločnosť má takmer 100 rokov a od konca roku 2016 rozdeľuje svoju činnosť na šesť hlavných pobočiek.

Total prisľúbil, že rok 2019 bude znamenať jeho najväčšiu prieskumnú kampaň za mnoho rokov, s presunom zamerania z rizikovejších oblastí na etablovanejšie miesta ťažby ropy a zemného plynu. Táto expanzia bude zahŕňať vŕtanie takmer dvoch desiatok nových miest po celom svete. Spoločnosť zaznamenala celkové tržby za Q3 2018 vo výške 48, 40 miliárd dolárov, čo predstavuje medziročný nárast o 30%. V rovnakom čase spoločnosť vykázala zisk v rovnakom období vo výške 1, 47 USD na akciu.