Žiadna hypotéka na dokumentáciu (bez dokladu)
Hypotéka bez dokumentácie (bez dokladu) nemá žiadne podporné dôkazy o príjmoch dlžníka. Namiesto toho sa úver realizuje na základe vyhlásenia potvrdzujúceho, že dlžník si môže dovoliť splátky úveru. Tieto hypotéky nie sú regulované a nespĺňajú požiadavku zákona o ochrane spotrebiteľských úverov na primerané overenie finančných prostriedkov dlžníka. Posúdenie úveru je založené najmä na potenciáli ďalšieho predaja zabezpečeného majetku a splátkovej štruktúre hypotéky.
BREAKING DOWN Žiadna dokumentačná hypotéka (bez dokladu)
Hypotéka bez dokumentácie (No Doc) bola jednou z vinníkov finančného kolapsu v roku 2008, ktorý viedol k veľkej recesii. Hypotekárne úvery sú však stále k dispozícii, ktoré si pre dokladovanie príjmu nevyžadujú daňové priznanie. Dlžníci, ako sú samostatne zárobkovo činné osoby, tí, ktorých príjem sa spolieha hlavne na tipy, a nezávislí dodávatelia môžu mať ťažkosti so zdokumentovaním svojho príjmu. Pôžičky typu No-Doc patria do kategórie úverových produktov Alt-A.
Z historického hľadiska nie je známa žiadna dokumentácia ani iné pôžičky Alt-A z dôvodu vysokej úrovne zlyhania a ich rozsiahle nesplácanie bolo kľúčovým faktorom vedúcim k finančnej kríze poskytnutej hypotekárnym úverom v roku 2008. Predpisy Dodd-Frank teraz vyžadujú podrobnejšiu dokumentáciu o všetkých druhoch pôžičiek, najmä hypotekárnych úveroch. Teraz sú požiadavky na výpisy z účtu a dokumentácia k aktívam.
Medzi ďalšie typy pôžičiek Alt-A, ako je hypotéka bez dokumentácie, patria:
- Nízka dokumentačná pôžička (Low-Doc) si vyžadovala veľmi málo informácií o dlžníkoch. Veritelia často poskytovali tieto pôžičky výlučne na základe úverových skóre svojich klientov.
- Žiadne hypotekárne programy bez výnosov (NINA) nevyžadujú, aby dlžník zverejnil príjem alebo majetok v rámci výpočtu úveru. Veriteľ však pred poskytnutím pôžičky overí zamestnanie dlžníka.
- Úverová pôžička so stanoveným výnosom (SISA) umožňuje dlžníkovi uviesť svoj príjem bez overenia veriteľom. Tieto produkty sa nazývajú aj klamárske pôžičky.
- Pôžičky spoločnosti NINJA, slangované na úver poskytnutý dlžníkovi bez príjmu, bez práce a bez majetku, ignorujú proces overovania.
Hlavní používatelia hypoték bez dokumentácie
No-Doc a ďalšie pôžičky Alt-A pomáhajú majiteľom plotov a vlastníkom nehnuteľností, ktorí majú na daňovom priznaní viacnásobné odpisy výdavkov, aby kúpili investičné nehnuteľnosti bez dôkladného zdokumentovania svojich príjmov. Veritelia, ktorí poskytujú pôžičky bez dokladu, si však musia od dlžníkov vyžadovať vynikajúce úverové skóre a vysoké hotovostné rezervy, aby mohli uskutočňovať veľké akontácie. Overenie zamestnania dlžníka iba uvádza hrubý mesačný príjem z žiadosti.
Vyžaduje sa najmenej 30-percentná záloha a niektoré hypotéky môžu byť až 35 - 50 percent. Na porovnanie, najbežnejšie hypotéky vyžadujú 20-percentnú zálohu. Takéto hypotéky majú tiež maximálny pomer úveru k hodnote (LTV). Pomer LTV sa vypočíta ako výška záložného práva na hypotéku vydelená odhadovanou hodnotou majetku, vyjadrená v percentách.
Čím vyššia je záloha dlžníka na investičný nehnuteľný majetok, tým ľahšie je schváliť úver. Tento obchodný model platí pre mnohé hypotéky, pretože veritelia vidia, že dlžník je ochotný ponúknuť značné množstvo kapitálu. Táto veľká jednorazová platba môže znamenať, že je menšia pravdepodobnosť, že dlžník zlyhá v dôsledku ich značných investícií.
Úrokové sadzby pre žiadnu dokumentáciu a ďalšie produkty Alt-A sú zvyčajne vyššie ako sadzby pre tradičný hypotekárny úver. Mnohé z týchto obmedzených pôžičiek na dokumentáciu čerpajú svoj bezpečnostný základ z majetkovej pozície v nehnuteľnosti.