Ako sa finanční poradcovia môžu chrániť pred súdnymi spormi

Nekrút sa. Vyhnite sa neoprávnenému obchodovaniu. Nefalšujte dokumenty. Nedávajte nepravdivé alebo zavádzajúce informácie. Zachovajte dôvernosť klientov. Predovšetkým nekradnite ani „požičiavajte“ peniaze svojich klientov.

Toto je protokol pre finančných poradcov. Existujú však menej zrejmé pokyny, ktoré musíte dodržiavať, aby ste sa vyhli žalovaniu ako finančný poradca - aby ste sa vyhli závažným narušeniam vášho osobného a obchodného života, ktoré by súdny proces priniesol. FINRA dostala v roku 2017 3 000 sťažností investorov, podala 1 369 nových disciplinárnych konaní, uložila pokuty vo výške 64, 9 milióna dolárov, vylúčila takmer 500 jednotlivcov a pozastavila 733. Zvážte tieto tipy, aby ste sa nestali varovným príbehom o tom, čo robiť ako finančný poradca.

Kľúčové jedlá

• Finančné poradenstvo môže byť lukratívnou a obohacujúcou kariérou, ktorá pomáha klientom dosahovať ich finančné ciele.
• Odporúčania však niekedy nie sú podľa plánu a váš klient môže prísť o peniaze - v konečnom dôsledku vás obviňuje.
• Tu uvádzame niekoľko jednoduchých tipov, ako zabrániť tomu, aby boli žalovaní klienti, ktorí sa hnevajú.
• Udržiavanie presných a zabezpečených záznamov, komplexné porozumenie potrebám vašich klientov a znášanie rizika, udržiavanie čestnosti a zverejňovanie informácií a dôsledný dohľad nad zamestnancami a zamestnancami sú len niektoré z našich tipov.

Získajte úplný obrázok

Ako investičný poradca máte zverenú povinnosť konať v najlepšom záujme svojich klientov, uprednostňovať ich záujmy nad svojimi vlastnými a poskytovať rady založené na úplných a presných informáciách. Získate úplné a presné informácie od klienta prostredníctvom rozhovorov, dotazníkov, záznamov a dokumentov vrátane daňových priznaní a bankových výpisov. Svojmu klientovi hovoríte o dôležitosti poskytovania úplných a presných informácií a informujete ich, že vaše odporúčania budú ovplyvnené, ak vám poskytnú neúplné alebo nepresné informácie.

Praktické štandardy Rady pre finančný plánovač tvrdia, že poradcovia, ktorí nemôžu získať potrebné informácie, „obmedzia rozsah zákazky na záležitosti, pre ktoré sú k dispozícii dostatočné a relevantné informácie; alebo ukončiť zákazku. “Je to solídny štandard, ktorý treba dodržiavať, aj keď nie ste CFP®.

Ak ste dosť odvážni, môžete ísť ešte o krok ďalej a opýtať sa klientov, ktorí sú prázdni: „Existuje niečo, čo si mi nepovedal, pretože si myslíš, že je to trápne? Pretože som to asi už predtým videl. “Vysvetlite, že nemôžete robiť svoju prácu, ak vám nehovoria o probléme s hazardom, o ich milenke, neúspešnom podnikaní, o svojej závislosti na nákupoch, o neustálych vinach svojich rodičov za finančnú pomoc., ich skrytý účet, daňové priznania, ktoré nepodali, alebo čokoľvek by mohlo byť tajomstvom. Môže byť jednoduchšie povzbudiť klientov, aby tieto súkromné ​​informácie zverejňovali, ak im pripomenete, že finanční poradcovia pôsobia na základe prísnej dohody o mlčanlivosti klientov.

Ak ste CFP®, táto povinnosť je ešte jasnejšia a musí byť uvedená písomne. Najlepším spôsobom poskytovania dokonalých služieb a spokojnosti klientov je vedieť čo najviac o svojich financiách a o aspektoch ich osobného a obchodného života, ktoré ich financie ovplyvňujú.

Poskytujte úplné a presné profesionálne zverejnenia

Rovnako ako očakávate od svojich klientov, že vám sprístupnia určité informácie, očakávajú, že im poskytnete určité informácie. Nielen to, ale federálne a štátne predpisy požadujú od investičných poradcov, aby zverejnili všetky informácie, ktoré klient potrebuje, aby sa informovane rozhodol o práci s odborníkom a o radu. Klienti musia vedieť o akýchkoľvek minulých, súčasných alebo budúcich konfliktoch záujmov, o rizikách spojených s metódami, ktoré používate na určenie vhodnosti investície, ao akýchkoľvek neobvyklých rizikách, ktoré predstavuje konkrétna investícia alebo stratégia, ktorú by ste mohli odporučiť. Potrebujú tiež vedieť, či ste v minulosti boli disciplinovaní alebo žalovaní.

Všetky tieto informácie a ďalšie by sa mali zostaviť v podrobnom dokumente pre vášho klienta podľa pravidla brožúry (alebo podobného pravidla na úrovni štátu, ak ste regulovaní skôr na úrovni štátu ako na federálnej úrovni). Poskytnite kópiu každému klientovi a požiadajte ho, aby podpísal formulár, v ktorom sa uvádza, že ho dostal, skontroloval a všetko uchováva vo vašich záznamoch. Poskytnutím týchto informácií klientom vopred môžete okrem splnenia vašich zákonných požiadaviek znížiť aj riziko, že budete žalovaní, a ak budete žalovaní, predstavíte silnejšiu obranu.

Udržujte klientske informácie v bezpečí pred počítačovými útokmi

Kľúčom je zaistiť bezpečnosť informácií vašich klientov pred kybernetickými útokmi. Finanční poradcovia sú prirodzenými cieľmi hackerov, pretože spravujú veľké množstvo peňazí. Ako poradca je vašou povinnosťou usilovať sa o kontrolu bezpečnosti všetkých vašich predajcov tretích strán. Mali by ste tiež implementovať stratégiu, ako reagovať v prípade hacku, aby ste mohli minimalizovať škody na klientoch. Ak spravujete zamestnancov, ich školenie o dodržiavaní najlepších postupov na zaistenie bezpečnosti informácií o klientovi je rozhodujúce pre udržanie dôvery vašich klientov a dôveryhodnosti vašej praxe.

Starostlivo trénujte a sledujte svojich zamestnancov

Ak máte zamestnancov, okrem školenia o tom, ako uchovávať informácie svojich klientov v bezpečí, by mali byť vyškolení v oblasti najlepších postupov vo všetkých oblastiach vzťahov s klientmi. Dôsledne dohliadajte na všetkých členov vašej firmy, aby ste boli v slučke o tom, ako zaobchádzajú s informáciami o klientovi a aké druhy investičných odporúčaní vydávajú.

Jedným zo spôsobov, ako predísť akýmkoľvek závažným chybám, ktoré by vás mohli ohroziť, je nechať vedúceho alebo vedúceho poradcu odhlásiť sa z akýchkoľvek plánov alebo podniknutých krokov. Uistite sa, že vaši zamestnanci správne nastavujú očakávania klientov a nedávajú klientom žiadne sľuby, ktoré nemôžete primerane splniť.

Vyhnite sa vysoko rizikovým klientom

Nemusíte prijať každého potenciálneho klienta, ktorý sa k vám priblíži - a hoci by ste nemali diskriminovať na základe faktorov, ako je farba pleti alebo pohlavie, mali by ste byť vždy selektívni, aj keď je obchod pomalý. Pri počiatočnom telefonickom rozhovore alebo schôdzke by ste si v potenciálnom klientovi mohli všimnúť červené vlajky. Možno neplánujú svoju finančnú situáciu, nechcú prehodnotiť ani dokončiť papierovanie, ani nepreukazujú známky toho, že iný člen rodiny má na ich financie príliš veľký vplyv.

Možno sa nebudete chcieť zapájať s niekým, kto sa zdráha spolupracovať alebo ktorý môže mať rodinné dráma; tieto okolnosti by vás mohli dostať do stresujúcich a dokonca aj sporných situácií. (Mali by ste však nahlásiť a vyhľadať pomoc obetiam podozrenia z finančného zneužitia.) Klienti, ktorí majú neprimerané očakávania týkajúce sa toho, čo pre nich môžete urobiť, alebo ktorí sa vám zdajú nepohodlné pri vydávaní potrebných oprávnení na správu svojich peňazí, môžu byť tiež príliš riskantní.

Získajte správne poistenie

Finanční poradcovia potrebujú poistenie chýb a opomenutia, aby sa chránili pred tvrdeniami z nedbanlivosti, porušenia zvereneckej povinnosti alebo nedodržania regulačných predpisov, ktoré môžu klienti priniesť. Po zaplatení právnej ochrany, bez ohľadu na vašu vinu, a uhradením určitých strát, ak sa zistíte zavinením, vám môže riadne poistenie zodpovednosti zabrániť v podnikaní, ak ste niekedy zasiahnutí súdnym sporom. Zabezpečte, aby sa zásada vzťahovala aj na vašich zamestnancov. Poistenie počítačovej zodpovednosti môže poskytnúť ďalšiu úroveň ochrany v prípade hacknutia.

Vzdelávajte a počúvajte svojich klientov

Chápu vaši klienti investičné riziko a možnosť, že peniaze, ktoré vám zveria spravovať, nebudú rásť každý rok? Áno, poskytnete prehľad informácií o investičných rizikách, ktoré budete požadovať od klientov, aby ste ich podpísali skôr, ako s nimi budete pracovať. Vysvetlí, že investovanie do cenných papierov predstavuje riziko straty, ktorú by mali byť pripravené znášať; že neexistuje nič také ako zaručená investícia; že minulá výkonnosť nezaručuje budúce výsledky; a tak ďalej.

Klienti však môžu toto zverejnenie pred podpisom iba prehliadnuť, ak si ho vôbec prečítajú. A mohli by podceniť svoju vlastnú toleranciu rizika. To je dôvod, prečo namiesto kladenia nejasných otázok typu „Koľko máte toleranciu rizika?“ Je užitočnejšie klásť otázky ako „Ako by ste reagovali, ak by vaše dôchodkové portfólio stratilo 25% svojej hodnoty za jeden rok? Ako by ste sa cítili a chceli by ste predať niektoré svoje investície, nerobiť nič alebo kúpiť? “

Majte na pamäti, že klienti, ktorí nikdy nezažili taký scenár, môžu preceňovať, ako dobre by s ním zaobchádzali. Je dôležité dozvedieť sa o ich investičnej histórii a o tom, ako minulé skúsenosti s peniazmi ovplyvnili ich názory. To, že klient má finančnú schopnosť absorbovať určitú úroveň rizika, neznamená, že má psychologické schopnosti.

Je tiež užitočné poskytnúť klientom základnú úroveň investičného vzdelania, a to aj v prípade, že chce byť čo najúčinnejší, aby im pomohol pochopiť váš prístup a vaše odporúčania. A ak prihlasujete nového klienta na býčie trhy, nenechajte budúci medvedí trh, keď dostanú tieto informácie prvýkrát, uistite sa, že sú vzdelaní a pripravení od začiatku.

Poskytnite svojim klientom vyhlásenia o investičných zásadách

Okrem poskytovania základnej úrovne investičného vzdelávania, ktoré môže pre klienta s minimálnym alebo žiadnym investičným zázemím vyžadovať značné úsilie, chcete, aby váš klient pochopil, prečo odporúčate, aby vložil svoje peniaze do konkrétnych investícií. Ak okrem toho odporúčate konkrétnu alokáciu aktív, ktorá má pomôcť vášmu klientovi dosiahnuť jeho ciele, mali by pochopiť dôvody tohto odporúčania.

Okrem vysvetlenia, ako bude klient investovaný do svojho portfólia a prečo, by ste mali poskytnúť písomné vyhlásenie o investičnej politike, v ktorom tieto informácie zopakujete. Požiadajte svojho klienta, aby sa odhlásil z plánu skôr, ako sa dotknete jeho peňazí. Nielenže sa budete chrániť, ale podniknete aj dôležitý krok na zvýšenie transparentnosti a dôvery vo váš vzťah medzi klientom a poradcom.

Nepomáhajte klientom investovať do vecí, ktorým nerozumejú

Možno máte skvelý investičný produkt alebo stratégiu, o ktorej si myslíte, že by ich mal prijať váš klient. Vysvetlíte im to a zdá sa, že sú stále zmätení. Možno im dáte nejaké úlohy na čítanie domácich úloh, ale stále ich nedostanú. Aj keď by ste mohli byť frustrovaní, pretože robíte odporúčanie, o ktorom viete, že je v ich najlepšom záujme, nikdy by ste nemali tlačiť klienta na investíciu, stratégiu alebo finančný produkt, ktorý by neskôr mohol spôsobiť, že sa klient bude cítiť podvedený alebo zavádzajúci. To sú dve veci, ktoré by vás mohli obžalovať alebo prinútiť klienta, aby proti vám podal regulačnú sťažnosť.

Napriek tomu môže byť ľahké vyhnúť sa investovaniu peňazí klienta do niečoho zjavne nevhodného, ​​ako sú napríklad medzinárodné akcie s nízkou kapitalizáciou pre 80-ročného dôchodcu s nízkou toleranciou rizika, je však ťažké vedieť, čo robiť, keď klient vám povie, že chcú odísť do dôchodku o 20 rokov, ale viete, že nebudú mať dosť veľké hniezdne vajce, aby to mohli urobiť bez investovania do akcií - do ktorých sa bojí investovať. Tu prichádza vzdelávanie: môžete byť schopné postupne zvyšovať svoju znášanlivosť voči rizikám zvyšovaním ich finančnej gramotnosti. Nemôžete ich však tlačiť skôr, ako budú pripravené.

Podobne povedzme, že klient vás osloví o investovaní do bitcoínu alebo inej kryptomeny, ale nechápe, ako to funguje. Hovorí: „Žiadny problém, zvládnem všetko za vás!“ Je recept na katastrofu, ak investícia nedosiahne očakávania klienta.

Check in často

Poskytujte svojim klientom pravidelné, presné a zrozumiteľné výpisy z účtu spolu s písomným zhrnutím toho, čo sa od posledného výpisu zmenilo. Potom sa opýtajte svojho klienta, či skontroloval vyhlásenie a či má nejaké otázky. Opýtajte sa ich, či ich portfólio dosahuje výkonnosť v súlade s ich očakávaniami. Ak budete robiť tieto veci, budete mať prehľad o tom, ako sa vaši klienti cítia o svojich investíciách a o vašich radách. Ak bude takto aktívny, pomôže vám prekonať akékoľvek problémy.

Dôležitejšie je, že z vás robí dobrého poradcu, ktorý sa skutočne zaoberá klientmi. Ak budete čakať, až sa k vám klienti priblíži, a ak predpokladáte, že ich ticho znamená, že je všetko v poriadku, možno máte problém s varením.

Pravidelné prihlásenie vám tiež umožňuje zostať na vrchole prispôsobovania portfólia a investičnej stratégie vášho klienta podľa toho, ako sa mení jeho životnosť. Je obzvlášť dôležité poznať rodinné, zdravotné a pracovné zmeny.

Podporte mediáciu

Ak klient hrozí súdnym konaním a ak nedokážete vyriešiť problém sami, navrhnite riešenie ako sprostredkovanie. Mediácia je neformálny, dobrovoľný proces, v rámci ktorého neutrálna tretia strana pomôže vám a vášmu klientovi nájsť vzájomne prijateľné riešenie pomocou metódy, ktorá je rýchlejšia a lacnejšia ako arbitráž alebo súdne spory. Proces mediácie FINRA má veľkú úspešnosť pri riešení štyroch z piatich prípadov. Ubezpečte svojho klienta, že ak sa rozhodne pre mediáciu, nemusí vyrovnanie akceptovať; zachovávajú si právo rozhodcovského konania alebo súdneho sporu, ak mediátor nemôže nájsť vzájomne uspokojivý výsledok.

Spodný riadok

Môže byť žalovaný dokonca aj ten svedomitý poradca, ktorý starostlivo venuje pozornosť každému klientovi. Správanie sa na finančných trhoch je mimo kontroly poradcu a keď aj najzložitejšie portfólio príde o peniaze, problémový zákazník môže hľadať obetného baránka a spôsob, ako získať späť svoje straty volaním právnika a hľadaním protiprávneho konania. Ale podľa vyššie popísaných postupov sa minimalizujú šance, že klient niekedy proti vám podá žalobu.

Poznámka autora: K tomuto článku prispeli dvaja certifikovaní finanční plánovači, Simon Brady a Paul Ruedi, Jr.