Darden odrazí odporu po býčích zárobkoch

Darden Restaurants, Inc. (DRI), holdingová spoločnosť pre Olive Garden a kôš menej známych franšíz, prekonal v utorok pred uvedením na trh fiškálne odhady EPS za druhý štvrťrok, zatiaľ čo tržby medziročne vzrástli o 4, 9%. Spoločnosť tiež zvýšila vedenie o rok 2019 niekoľkými kliknutiami, zatiaľ čo predpovedala nárast predaja v rovnakom obchode o 2, 5%. Metriky vyvolali malú pozitívnu reakciu, ale nelikvidná páska pred otváracím zvonom by mohla byť klamlivá.

Spoločnosť má na trhu 12, 4 miliárd dolárov a 19x forwardový výnos, čo je priaznivejšie v porovnaní s konkurenciou s nižšími násobkami. Aktivistickí akcionári presadzovali toto vyššie ocenenie prostredníctvom kľúčových odpredajov, ktoré zdôraznil predaj Red Lobster, najväčšieho reťazca morských plodov na svete v roku 2014. Odborníci v odbore stále diskutujú o múdrosti tohto kroku, pričom novo nezávislá franšíza teraz vykazuje pozitívny rast predaja.

Dlhodobá schéma DRI (1997 - 2018)

Akcie vykázali rekordné minimum na úrovni 4, 13 USD v roku 1997 a stúpali vyššie. V roku 2002 vstúpil do silného rastúceho trendu, ktorý dosiahol vrchol v polovici 20. storočia. Celoročný pokles našiel podporu v polovici dospievania, čo cesta k spomalenej vlne zotavenia, ktorá dokončila okružnú cestu do rozsahu odporu v januári 2005. Vypukla o dva mesiace neskôr a do roku 2007 vyšplhala rad vyšších a vyšších minimov na 42, 62 dolárov.

Nasledujúci pokles sa odohral dvoma vertikálnymi predajnými vlnami, s druhým impulzom naberania impulzov v dôsledku hospodárskeho kolapsu v roku 2008. Dno sa skončilo v novembri po uverejnení sedemročného minima u mladistvých a odrazilo sa vo viacvlnovom zotavení, ktoré dosiahlo predchádzajúce maximum v roku 2010. Tento vrchol znamenal začiatok apatickej pásky, pričom cenová akcia zostala na štyri roky v úzke obchodné rozpätie medzi 30 a 50 dolármi.

Akcie sa po predaji Červeného homára zbavili rozsahu a vstúpili do trendu, ktorý sa v roku 2015 zastavil v polovici 60. rokov. Po prezidentských voľbách opäť dosiahol svoju stúpajúcu trajektóriu a v septembri 2018 dosiahol rekordnú výšku 117 USD, zatiaľ čo v septembri 2018 došlo k poklesu. cez štvrtý štvrťrok znížil reštaurátora na šesťmesačné minimum. Mesačný stochastický oscilátor prešiel do predajného cyklu hneď po špičke rally a predpovedal relatívnu slabosť do prvého štvrťroka 2019.

Krátkodobá schéma DRI (2017 - 2018)

Mriežka Fibonacci, ktorá sa od septembra 2017 tiahla dvoma vlnami rally, organizuje najnovšie cenové akcie, pričom zdôrazňuje výrazné rozdelenie na úrovni 50% retracementu, 200-dňový exponenciálny kĺzavý priemer (EMA) a psychologickú podporu na 100 USD. Tento výpredaj tiež dokončil členenie v oblasti hlavy a ramien, ktoré sa teraz zameriava na 100% návrat do dolnej polovice roku 2017 blízko hodnoty 80 dolárov. Na zrušenie týchto signálov predaja a obnovenie býčieho technického výhľadu je potrebné zhromaždenie nad 105 dolárov.

Akcie sa obchodovali okolo 100 dolárov pred otváracím zvonom, zatiaľ sa im nepodarilo znovu postaviť nový odpor. Táto úroveň by sa mohla prilepiť ako lepidlo, pričom v kalendári vyprší platnosť trojitých čarodejníckych možností, ale dosiahnutie kritickej úrovne 105 dolárov bude vyžadovať značnú kúpnu silu. Vzhľadom na vysoké podiely sa odporúča, aby účastníci trhu vytiahli svoje vnútrodenné mapy a hľadali výraznejší záujem o nákup.

Ukazovateľ distribúcie akumulácie objemu v obehu (OBV) klesol tento týždeň na šesťmesačné minimum, ale relatívne slabý pokles nepotvrdzuje nedávne technické členenie. Okrem toho predchádzajúce výpredaje prostredníctvom 200-dňového EMA v roku 2016, 2017 a začiatkom roku 2018 nakoniec naznačili príležitosti na nákup, zatiaľ čo trendová línia vytvorená počas posledných troch udalostí (čierna čiara) teraz zdôrazňuje význam úrovne spätného odchodu 0, 786 blízko 90 dolárov, To bude kľúčovou nevýhodou, ktorú treba sledovať, ak si medvede v nadchádzajúcich reláciách znovu získajú kontrolu.

Spodný riadok

Akcie spoločnosti Darden v pondelok priniesli výraznú podporu medzi $ 100 a 105 $, zatiaľ čo akcie pred uvedením na trh dnes dopoludnia vyvolali mierny nárast, ktorý by mohol otestovať nový odpor.

Zverejnenie: Autor v čase zverejnenia nezastával žiadne pozície v uvedených cenných papieroch.