Zachyťte zisky pomocou pásiem a kanálov

Bollinger Bands®, ktorý je známy svojou schopnosťou začleniť volatilitu a cenovú akciu, bol dlho obľúbený u obchodníkov Forexu. Existujú však aj iné technické možnosti, ktoré môžu obchodníci na menových trhoch uplatniť pri zachytávaní výnosných príležitostí v rámci rýchlych akcií.

Na izoláciu takýchto príležitostí sa používajú menej známe ukazovatele pásma, ako sú Donchianove kanály, Keltnerove kanály a pásma STARC. Tieto technické ukazovatele, ktoré sa používajú aj na trhoch s futures a opciami, majú čo ponúknuť vzhľadom na obrovskú likviditu a technickú povahu fóra FX.

Každá štúdia, ktorá sa líši v základných výpočtoch a interpretáciách, je jedinečná, pretože zdôrazňuje rôzne zložky cenovej akcie. Tu vysvetlíme, ako fungujú Donchianove kanály, Keltnerove kanály a pásma STARC a ako ich môžete využiť vo svoj prospech na devízovom trhu.

Donchianské kanály

Donchiánske kanály sú štúdie cenových kanálov, ktoré sú k dispozícii vo väčšine balíčkov s mapami a môžu ich výhodne využívať noví aj odborní obchodníci. Aj keď bola aplikácia určená predovšetkým pre komoditné futures, tieto kanály sa môžu tiež bežne používať na devízovom trhu na zachytenie krátkodobých alebo dlhodobých trendov. Štúdia, ktorú vytvoril Richard Donchian a ktorá sa považuje za otca úspešného sledovania trendov, obsahuje základné fluktuácie mien a jej cieľom je vkladať ziskové vstupy na začiatku nového trendu penetráciou dolného alebo horného pásma. Na základe 20-periódy kĺzavého priemeru (a teda niekedy označovaného ako indikátor kĺzavého priemeru), aplikácia navyše vytvára pásma, ktoré vykresľujú najvyššiu najvyššiu a najnižšiu najnižšiu. Výsledkom sú nasledujúce signály:

• Nákupný alebo dlhý signál sa vytvorí, keď cenová akcia prepadne a zavrie sa nad horným pásmom.
• Predajný alebo krátky signál sa vytvorí, keď cenová akcia prepadne a uzavrie sa pod dolným pásmom.

Teória za signálmi sa môže na prvý pohľad zdať trochu mätúca, pretože väčšina obchodníkov predpokladá, že zlomenie hornej alebo dolnej hranice signalizuje zvrat, ale v skutočnosti je celkom jednoduchý. Ak je súčasná cenová akcia schopná prekročiť maximum rozsahu (za predpokladu, že existuje dostatočná dynamika), vytvorí sa nové maximum, pretože nastáva rastúci trend. Naopak, ak cenová akcia môže spadnúť na nízku úroveň, môže sa v diele objaviť nový klesajúci trend. Pozrime sa na ukážkový príklad toho, ako táto teória funguje na devízových trhoch.

Obrázok 1: Typický príklad účinnosti donchiánskych kanálov

Zdroj: FXtrek Intellicharts

Na obrázku 1 vidíme krátku hodinovú grafovú zostavu meny euro / americký dolár s hodinovým rámcom. Vidíme, že pred 8. decembrom je cenová akcia obsiahnutá v tesnej konsolidácii v rámci parametrov pásiem. Potom, o 8. decembra, o 8:00 hod., Cena eura beží na relácii a uzatvára sa nad pásmom v bode A. Je to pre obchodníka signál, aby vstúpil na dlhú pozíciu a zlikvidoval krátke pozície na trhu. Pri správnom zadaní získa obchodník v krátkom vnútrodennom burze takmer 100 jadier.

Keltnerove kanály

Ďalšou skvelou štúdiou kanálov, ktorú používajú všetky typy obchodníkov na viacerých trhoch, je Keltnerov kanál. Aplikácia bola predstavená Chesterom W. Keltnerom (v jeho knihe Ako zarobiť peniaze v komoditách z roku 1960) a neskôr ju upravila známa obchodník s futures Linda B. Raschke. Raschke zmenil žiadosť tak, aby sa zohľadnil výpočet priemerného skutočného rozsahu za 10 období. Výsledkom je, že technický ukazovateľ založený na volatilite má Bollinger Bands® veľa podobností. Rozdiel medzi týmito dvoma štúdiami spočíva v tom, že Keltnerove kanály predstavujú volatilitu pomocou vysokých a nízkych cien, zatiaľ čo Bollingerove štúdie sa spoliehajú na štandardnú odchýlku. Obe štúdie napriek tomu zdieľajú podobné interpretácie a obchodovateľné signály na menových trhoch. Podobne ako Bollinger Bands® sa signály Keltnerovho kanála vytvárajú, keď sa cenová akcia zlomí nad alebo pod kanálovými pásmami. Keď sa však cenová akcia prelomí nad alebo pod hornou a dolnou bariérou, uprednostňuje sa pokračovanie pred návratom späť k strednej alebo protiľahlej bariére.

• Ak cenová akcia prepadne nad pásmo, obchodník by mal zvážiť začatie dlhých pozícií pri likvidácii krátkych pozícií.
• Ak cenová akcia klesne pod pásmo, obchodník by mal zvážiť iniciovanie krátkych pozícií pri opustení dlhých alebo nákupných pozícií.

Poďme sa ponoriť ďalej do aplikácie a pozrieme sa na príklad uvedený nižšie.

Obrázok 2: Obchodníkovi sú prostredníctvom Keltnera predložené tri ziskové príležitosti

Zdroj: FXtrek Intellicharts

Aplikáciou Keltnerovej štúdie na denný mapovaný krížový pár meny britská libra / japonský jen je vidieť, že cenová akcia sa zlomí nad hornou bariérou, čo obchodníkovi signalizuje začatie dlhých pozícií. Po umiestnení efektívnych vstupov bude mať FX obchodník príležitosť účinne zachytiť ziskové výkyvy vyššie a zároveň efektívne ukončiť svoju činnosť, maximalizovať zisky. Žiadny iný príklad nie je vizuálne omračujúci viac ako počiatočný zlom nad hornou bariérou. Tu môže obchodník iniciovať nad ukončením počiatočnej burzy burzy vyššie v bode A 17. júla. Po umiestnení počiatočného záznamu nad uzáver relácie je obchodník schopný zachytiť približne 300 jadier skôr, ako sa cenová akcia stiahne späť znovu otestovať podporu. Následne môže byť iná poloha iniciovaná v bode B, kde hybnosť opäť zaujme pozíciu približne o 350 jadier vyššie

Pásy STARC

Podobne ako v prípade technického ukazovateľa Bollinger Band® sa počíta pásmo STARC (alebo Stoller Average Range Channels) s cieľom zahrnúť volatilitu trhu. Vyvinuté spoločnosťou Manning Stoller v 80-tych rokoch sa pásma budú zmenšovať a rozširovať v závislosti od fluktuácií priemernej zložky skutočného rozsahu. Hlavný rozdiel medzi týmito dvoma interpretáciami je v tom, že pásma STARC pomáhajú určiť obchod s vyššou pravdepodobnosťou ako štandardné odchýlky obsahujúce cenovú akciu. Zjednodušene povedané, pásma umožnia obchodníkovi zvážiť skôr vyššie alebo nižšie rizikové príležitosti, ako návrat k mediánu.

• Cenová akcia, ktorá stúpa do horného pásma, ponúka nižšie riziko predaja a vysoko rizikovú situáciu pri kúpe.
• Cenová akcia, ktorá klesá na nižšie pásmo, ponúka nižšiu rizikovú možnosť nákupu a vysoko rizikovú situáciu pri predaji.

To však neznamená, že cenová akcia nebude v rozpore s novo iniciovanou pozíciou; Skupiny STARC však konajú v prospech obchodníka a zobrazujú najlepšie príležitosti. Ak je tento ukazovateľ spojený s disciplinovanou správou peňazí, nadšenec FX bude schopný profitovať z iniciatív s nižším rizikom a minimalizovania strát. Pozrime sa na príležitosť v menovom páre novozélandský dolár / americký dolár.

Obrázok 3: Veľké riziko odmeňovania predstavuje príklad tohto pásma STARC v NZD / USD.

Zdroj: FXtrek Intellicharts

Pri pohľade na menový pár novozélandský dolár / americký dolár, ktorý je znázornený na obrázku 3, vidíme, že cenová akcia narastala v priebehu novembra na vzostupnom vzostupe a menový pár vyzerá zrelý na stiahnutie druhov. Tu obchodník môže na potvrdenie obchodu použiť indikátor STARC, ako aj cenový oscilátor (v tomto prípade Stochastic). Po prekrytí pásiem STARC môže obchodník vidieť príležitosť na predaj s nízkym rizikom, keď sa blížime k hornému pásmu v bode A. Keď čaká na zatvorenie druhej sviečky v večernej formácii učebnice, jednotlivec môže využiť výhodu umiestnenia záznamu nižšie na záver zasadnutia. Potvrdzujúc nevýhodný kríž v stochastickom oscilátore, bod X, bude obchodník schopný dosiahnuť takmer 150 jadier v dennej relácii, keď mena klesne z 0, 7150 na párne 0, 7000. Všimnite si, že cenová akcia sa v tomto bode dotýka dolného pásma, čo signalizuje nízko rizikovú nákupnú príležitosť alebo možné zvrátenie krátkodobého trendu.

Dávať to všetko dokopy

Teraz, keď sme skúmali obchodné príležitosti pomocou kanálových technických ukazovateľov, je čas podrobne sa pozrieť na dva ďalšie príklady a vysvetliť, ako zachytiť takéto neočakávané zisky.

Na obrázku 4 vidíme veľkú krátkodobú príležitosť v menovom krížovom páre britská libra / švajčiarsky frank. Donchianský technický ukazovateľ uvedieme do práce a krok za krokom prejdeme týmto procesom.

Obrázok 4: Pri použití štúdie donchianských kanálov vidíme niekoľko veľmi výnosných príležitostí v krátkom časovom rámci hodinovej mapy

Zdroj: FXtrek Intellicharts

Nasledujú tieto kroky:

1. Použite štúdiu donchiánskeho kanála o cenovej akcii. Po použití ukazovateľa by mali byť príležitosti jasne viditeľné, pretože sa chystáte izolovať obdobia, v ktorých sa cenová akcia prelomí nad alebo pod pásmami štúdie.

2. Počkajte na ukončenie relácie, ktorá je potenciálne nad alebo pod pásmom. Pre nastavenie je potrebné uzavrieť, pretože prebiehajúca akcia by sa mohla veľmi dobre vrátiť späť v rámci parametrov pásma, čo nakoniec zruší obchod.

3. Položte vstup mierne nad alebo pod jeho koniec. Po prevzatí hybnosti by mala smerová zaujatosť tlačiť cenu za hranicu.

4. Vždy používajte správu zastavenia. Po vykonaní zadania by sa zastávka mala vždy zvážiť ako v každej inej situácii.

Pri použití Donchianovej štúdie na obrázku 4 sme zistili, že v krátkom časovom rozpätí existovalo niekoľko ziskových príležitostí. Bod A je príkladom: tu sa relácia uzavrie pod spodným kanálom a požičiava sa trendu poklesu. Výsledkom je, že položka je umiestnená na spodnej časti relácie po ukončení, o 2.2777. Nasledujúca zastávka bude umiestnená mierne nad najvyššiu časť relácie, o 2.2847. Akonáhle ste na trhu, môžete buď zlikvidovať svoju krátku pozíciu na prvej nohe nadol, alebo si udržať na predaj. V ideálnom prípade by sa táto pozícia udržiavala pri zachovaní legitímneho pomeru rizika a odmeny. Avšak v prípade, že je pozícia zatvorená, môžete zvážiť opätovné začatie činnosti v bode B. Nakoniec, obchod bude mať zisk viac ako 120 jadier, čo odôvodňuje vysoké zastavenie.

Definovanie príležitosti Keltnera
Nie sú to len Donchians, ktorí sa používajú na zachytenie výnosných príležitostí - môžu sa použiť aj Keltnerove aplikácie. Pri postupe krok za krokom definujme Keltnerovu príležitosť:

1. Prekrývajte indikátor kanála Keltner na cenovú akciu. Rovnako ako v prípade Donchiana by príležitosti mali byť jasne viditeľné, pretože hľadáte prienik do horných alebo dolných pásov.

2. Vytvorte reláciu v blízkosti sviečky, ktorá je najbližšia alebo je v rámci parametrov kanála.

3. Položte vstup štyri až päť bodov pod najvyššiu alebo nízku sviečku relácie.

4. Správa peňazí sa uplatňuje umiestnením zastávky mierne pod nízku alebo vyššiu cenu relácie.

Tieto kroky použijeme na nižšie uvedený príklad britskej libry / amerického dolára.

Obrázok 5: Zložitý, ale ziskový úlovok využívajúci Keltnerov kanál

Zdroj: FXtrek Intellicharts

Na obrázku č. 5 vidíme v dennom časovom rámci veľmi výhodnú príležitosť v páre britskej libry / amerického dolára. Keď už obchodník v posledných týždňoch testoval hornú bariéru dvakrát, môže obchodník vidieť tretí pokus, pretože cenová akcia stúpa 27. júla v bode A. Čo je potrebné v tomto bode dosiahnuť, je definitívne blízko nad bariérou, čo predstavuje zlom nad a signalizácia začatia dlhej polohy.

Akonáhle grafista dostane jasné prerušenie a zatvorí sa nad bariérou, bude vstup umiestnený päť bodov nad najvyššiu hodnotu uzavretej relácie (vstup). Tým sa zabezpečí, že dynamika bude na strane obchodu a pokrok bude pokračovať. Pojem umiestni náš príspevok presne na 1, 8671. Následne bude naša zastávka umiestnená pod nízku cenu o jeden až dva body, alebo v tomto prípade o 1, 8535. Obchod sa oplatí, keď sa cenová akcia v nasledujúcich týždňoch zvýši a naše zisky sa maximalizujú na maximálnej hodnote 1, 9128. Za zisk viac ako 400 jadier za menej ako mesiac sa maximálna riziková odmena maximalizuje pri pomere viac ako 3: 1.

Spodný riadok

Aj keď bol Bollinger Bands® všeobecnejšie známy, ukázalo sa, že Donchianove kanály, Keltnerove kanály a pásma STARC ponúkajú porovnateľne výhodné príležitosti. Diverzifikáciou svojich znalostí a skúseností v rôznych ukazovateľoch založených na pásmach budete môcť hľadať množstvo ďalších príležitostí na devízovom trhu. Tieto menej známe kapely môžu pridať do repertoáru začiatočníka aj skúseného obchodníka.