Ktoré triedy aktív sú najrizikovejšie?

Skupina cenných papierov, ktoré vykazujú podobné finančné charakteristiky a správajú sa rovnako na trhu, sa nazýva trieda aktív. Medzi príklady hlavných tried aktív patria akcie, dlhopisy, peňažné trhy a nehnuteľnosti.

Akcie ponúkajú majetkovú účasť v podniku. Známym názvom akcií sú akcie. Cenné papiere s pevným výnosom, známe ako dlhopisy, platia pevnú návratnosť v pravidelných intervaloch počas časového obdobia, po ktorom sa vracia istina investora. Investície na peňažnom trhu, ktoré zahŕňajú štátne cenné papiere a vkladové certifikáty (CD), platia pevnú úrokovú sadzbu a dajú sa ľahko zlikvidovať. Nakoniec je tu nehnuteľnosť. Majetok klasifikovaný ako nehnuteľný majetok zahŕňa bydlisko osoby, nájomné alebo investičné nehnuteľnosti, ako aj držby komerčných nehnuteľností.

Prečo sú akcie najrizikovejšou triedou aktív

Akcie sa všeobecne považujú za najrizikovejšiu triedu aktív. Okrem dividend neposkytujú žiadne záruky a peniaze investorov podliehajú úspechom a zlyhaniam súkromných podnikov na silne konkurenčnom trhu.

Investovanie do vlastného imania zahŕňa nákup akcií v súkromnej spoločnosti alebo skupine spoločností. Tým sa rozširuje vlastnícky podiel v týchto spoločnostiach na investora. Ak spoločnosť zvyšuje hodnotu, zvyšujú sa aj investície akcionárov do spoločnosti. Ak však spoločnosť stratí hodnotu, portfóliá investorov do spoločnosti výrazne investujú. Akcie okrem dividend - pravidelné pravidelné platby v hotovosti pre akcionárov - neponúkajú žiadne zaručené platby ani návratnosť. Investor môže za rok získať 100% alebo viac z majetkovej účasti, ale môže stratiť aj celú svoju istinu. Je úplne závislé od výkonnosti spoločnosti.

Ľudia, ktorí investujú do akcií, musia zvážiť riziko s potenciálnym výnosom. Vo financiách koreluje riziko a výnos pozitívne. Čím viac peňazí môže investor na konkrétnu investíciu zarobiť, tým viac toho istého investora z toho stratí. Akcie ponúkajú potenciál zarobiť si veľa peňazí, pretože investori nie sú pripútaní k pevnej miere návratnosti, ako napríklad šesť percent alebo 10 percent.

Investor, ktorý nakúpi akcie spoločnosti XYZ za 100 dolárov a predá ich o rok neskôr za 150 dolárov, dosiahne 50-percentný výnos. Rovnako ako investori nie sú obmedzení pevnou návratnosťou, nie sú ani chránení. Ak akcie spoločnosti XYZ klesnú na 50 dolárov, investor stratí polovicu svojich peňazí.

Ako je nehnuteľnosť dosť riskantná

Po majetkových účastiach vystavuje nehnuteľnosť svojich investorov najvyššiemu riziku. Rozpad v roku 2008 ukázal, že nehnuteľnosti nie vždy oceňujú hodnotu. Nehnuteľnosti sú spojené s ďalšími rizikami, ktoré sa nenachádzajú v iných triedach aktív. Pri investovaní do nehnuteľností je potrebné posudzovať environmentálne riziká a náklady na údržbu s potenciálnymi ziskami.

Nehnuteľnosti, dlho považované za bezpečnejšie ako akcie, vykázali svoju škaredú stránku koncom 2000-tych rokov, keď sa majetkové hodnoty v mnohých regiónoch USA prepadli o viac ako polovicu. Rovnako ako akcie, aj nehnuteľnosť neposkytuje žiadne záruky. Investori musia navyše zohľadniť dodatočné náklady súvisiace s nehnuteľnosťami vrátane nákladov na údržbu, poplatkov a daní z nehnuteľností. Strecha nemôže uniknúť z investícií do akcií alebo dlhopisov, ale môže preniknúť aj na investičný byt na Floride.

Spodný riadok

Akcie a nehnuteľnosti vo všeobecnosti vystavujú investorov väčšiemu riziku ako obligácie a peňažné trhy. Poskytujú tiež šancu na lepšie výnosy a požadujú od investorov, aby vykonali analýzu nákladov a prínosov, aby určili, kde sú ich peniaze najlepšie držané.