Dátum hodnoty
Dátum hodnoty je budúci dátum používaný na určenie hodnoty produktu, ktorý kolíše v cene. Zvyčajne uvidíte použitie dátumov ocenenia pri určovaní platby finančných produktov a účtov, kde existuje možnosť nezrovnalostí v dôsledku rozdielov v načasovaní ocenenia. Medzi takéto finančné produkty patria forwardové menové kontrakty, opčné zmluvy a úroky splatné alebo prijaté na osobných účtoch.
Dátum hodnoty sa označuje aj ako „valuta“.
Dátum hodnoty v bankovníctve
Ak príjemca platby predloží šek banke, banka pripíše na účet príjemcu platby. Môže však trvať niekoľko dní, kým banka nedostane prostriedky od banky príkazcu, za predpokladu, že platiteľ a príjemca majú účty u rôznych finančných inštitúcií. Ak má príjemca platby okamžitý prístup k finančným prostriedkom, hrozí, že prijímajúca banka zaznamená negatívny peňažný tok. Aby sa tomuto riziku predišlo, banka odhadne deň, kedy dostane peniaze od platobnej inštitúcie, a drží prostriedky na účte príjemcu platby až do očakávaného dňa prijatia. V skutočnosti banka zaúčtuje sumu vkladu na pár dní, po ktorých môže príjemca prostriedky použiť. Dátum uvoľnenia prostriedkov sa označuje ako dátum valuty.
Podobne, ak sa bankový prevod uskutoční z účtu v jednej banke na účet v inej banke, dátumom valuty je deň, keď sa prichádzajúci bankový prevod stane k dispozícii pre prijímajúcu banku a jej zákazníka.
Dátum hodnoty v obchodovaní
Ak existuje možnosť nezrovnalostí v dôsledku rozdielov v načasovaní ocenenia majetku, použije sa dátum ocenenia. Pri obchodovaní na forexe sa za dátum splatnosti považuje dátum dodania, v ktorom sa zmluvné strany transakcie dohodnú vyrovnať svoje príslušné povinnosti prostredníctvom platieb a prevodu vlastníctva. Z dôvodu rozdielov v časových pásmach a oneskorení pri spracovaní v bankách sa dátum splatnosti spotových obchodov v cudzích menách obvykle stanovuje dva dni po dohodnutí transakcie. Deň valuty je deň, keď sa meny obchodujú, a nie dátum, kedy obchodníci súhlasia s výmenným kurzom.
Dátum hodnoty sa používa aj na trhu s dlhopismi na výpočet nabehnutého úroku z dlhopisu. Pri výpočte vzniknutého úroku sa zohľadňujú tri kľúčové dátumy - dátum obchodu, dátum vyrovnania a dátum splatnosti. Dátum obchodu je dátum, kedy bola transakcia vykonaná. Dátum vyrovnania je dátum dokončenia transakcie. Deň valuty je obvykle, ale nie vždy, dátum vyrovnania. Dátum vyrovnania môže pripadnúť iba na pracovný deň - ak sa obchodovalo s dlhopisom v piatok (dátum obchodovania), transakcia sa bude považovať za dokončenú v pondelok, nie v sobotu. Deň valuty môže pripadnúť na ktorýkoľvek deň pri výpočte vzniknutého úroku, ktorý zohľadňuje každý deň daného mesiaca.
Dátum valuty sa používa aj pri hodnotení kupónových dlhopisov, ktoré uskutočňujú polročné platby úrokov. Napríklad v prípade sporiacich dlhopisov je úrok zložený polročne, takže dátum splatnosti je každých šesť mesiacov. Týmto sa odstráni akákoľvek neistota pre investorov, pretože ich výpočty výplaty úrokov budú rovnaké ako vlády.
Porovnať investičné účty Názov poskytovateľa Opis Zverejnenie informácií inzerenta × Ponuky uvedené v tejto tabuľke pochádzajú od partnerstiev, od ktorých spoločnosť Investopedia dostáva kompenzácie.