Mesačný index s pridanou hodnotou (VAMI)
Mesačný index s pridanou hodnotou (VAMI) sleduje mesačnú výkonnosť hypotetickej investície v hodnote 1 000 USD za predpokladu reinvestovania v určitom časovom období.
Kľúčové jedlá
- Mesačný index s pridanou hodnotou (VAMI) sleduje mesačnú výkonnosť hypotetickej investície v hodnote 1 000 USD za predpokladu reinvestovania v určitom časovom období.
- VAMI je jednou z najbežnejšie používaných metrík na vykreslenie celkovej výkonnosti fondu investorom.
- VAMI sa počíta pomocou NET mesačných výnosov.
Pochopenie mesačného indexu pridanej hodnoty (VAMI)
Mesačný index s pridanou hodnotou mapuje celkovú návratnosť získanú investorom za určité časové obdobie. Zahŕňa kapitálové zisky, ako aj reinvestovanie akýchkoľvek vyplatených prostriedkov, napríklad dividend a dodatočných úrokov získaných prostredníctvom zloženia. Ďalším kľúčovým aspektom VAMI je to, že sa počíta pomocou NET mesačných výnosov. To znamená, že všetky príslušné poplatky, ako napríklad poplatky za správu, stimuly, sprostredkovateľské poplatky, už boli odpočítané a skutočný výnos zostáva.
Toto je jedna z najbežnejšie používaných metrík na vykreslenie celkovej výkonnosti fondu investorom. Popularita spoločnosti VAMI pramení zo skutočnosti, že je celkom opisná v tom, že investorovi ukazuje, ako v danom období zaznamenala 1 000 dolárov a že je ľahko zrozumiteľná.
Mesačný index s pridanou hodnotou sa dá použiť na rôzne účely. Môže poskytnúť prehľad o raste investovaného kapitálu v priebehu času. Niekedy sa môže použiť na hodnotenie výkonnosti správcu fondu. Pomáha tiež pri porovnávaní viacerých fondov a indexových ukazovateľov. Hodnota VAMI sa vypočíta vynásobením hodnoty VAMI za predchádzajúci mesiac čistým výnosom NET za aktuálny mesiac.
- Prvý bod VAMI = 1 000 * (1 + návratnosť NET za aktuálny mesiac)
- Nasledujúci VAMI = Predchádzajúci VAMI x (1 + návratnosť NET za aktuálny mesiac)
Použitie VAMI na porovnanie
Grafy VAMI môžu byť spoľahlivým spôsobom porovnania rastu rôznych fondov a referenčných hodnôt na trhu. Investori si môžu prispôsobiť tieto grafy tak, aby si vybrali z možností v rodine fondov tejto spoločnosti. Grafy VAMI poskytujú investorom pohľad na to, ako sa investícia v priebehu času uskutočnila. Pri budúcich projekciách môžu tiež poskytnúť pohľad na potenciálne očakávania. Grafy VAMI môžu tiež poskytnúť vizuálnu reprezentáciu toho, ako podobné fondy alebo fondy z rôznych kategórií tried aktív dosiahli výkonnosť v stanovenom časovom rámci, s referenčnými výnosmi zahrnutými aj pre širšiu analýzu.
Nástroje VAMI
Početné trhové platformy poskytujú nástroje VAMI na analýzu investorov. Tieto nástroje môžu umožniť rôzne vstupy, ako sú vyššie počiatočné kapitálové hodnoty a rôzne trvanie.
Mesačný index s pridanou hodnotou je možné zostaviť pomocou technického programovania softvéru. Zvyčajne to začína hypotetickou investíciou 1 000 dolárov. Počiatočné úrovne investícií sa však môžu líšiť. Pri použití tejto techniky modelovania je dôležité zabezpečiť dostupnosť a kvalitu údajov, aby sa zabezpečilo príslušné mapovanie, pretože odhadované výsledky môžu byť skreslené podľa kvality údajov. Grafy VAMI môžu byť zabudované v programe Microsoft Excel alebo iných technických softvérových programoch. Spoločnosti finančných služieb často poskytujú online verzie, aby pomohli poskytnúť grafické znázornenie investičných hodnôt v priebehu času.
Morningstar je príkladom svojho nástroja VAMI, ktorý je súčasťou ponuky na výskum podielových fondov. Na karte Graf sú investorom poskytnuté hypotetický rast počiatočnej investície 10 000 dolárov. Pri výskume indexového fondu Vanguard 500 na jednoročné obdobie od 26. januára 2017 do 26. januára 2018 ukazuje graf VAMI, že investícia 10 000 dolárov by sa zvýšila na 12 585 dolárov.
Porovnať investičné účty Poskytovateľ Meno Opis Zverejnenie inzerenta × Ponuky, ktoré sa objavujú v tejto tabuľke, pochádzajú od partnerstiev, za ktoré Investopedia dostáva kompenzácie.