Porovnávacie vyhlásenie

Čo je porovnávacie vyhlásenie?

Porovnávací výkaz je dokument, ktorý sa používa na porovnanie konkrétneho finančného výkazu s predchádzajúcimi obdobiami. Predchádzajúce financie sú prezentované spolu s najnovšími údajmi v stĺpcoch vedľa seba, čo investorom umožňuje identifikovať trendy, sledovať pokrok spoločnosti a porovnávať ju s priemyselnými konkurentmi.

Ako porovnávacie vyhlásenia fungujú

Analytici, investori a obchodní manažéri používajú pre porovnávacie účely výkaz ziskov a strát spoločnosti, súvahu a výkaz peňažných tokov. Chcú vidieť, koľko sa vynakladá na sledovanie príjmov z jedného obdobia do nasledujúceho a ako sa položky v súvahe a pohyby hotovosti menia v priebehu času.

01:18

Porovnanie výkazu ziskov a strát a súvahy

Porovnávacie výkazy ukazujú vplyv obchodných rozhodnutí na spodný riadok spoločnosti. Identifikujú sa trendy a je možné hodnotiť výkonnosť manažérov, nových obchodných línií a nových produktov bez toho, aby sa museli listovať v jednotlivých finančných výkazoch.

Porovnávacie výkazy sa môžu použiť aj na porovnanie rôznych spoločností za predpokladu, že dodržiavajú rovnaké účtovné zásady. Napríklad môžu ukázať, ako rôzne podniky pôsobiace v rovnakom odvetví reagujú na trhové podmienky. Reportovanie iba posledných súm dolára sťažuje porovnanie výkonnosti spoločností rôznych veľkostí. Tento problém eliminuje pridanie čísiel za predchádzajúce obdobie spolu s percentuálnymi zmenami.

Komisia pre cenné papiere a burzy (SEC) vyžaduje, aby verejné spoločnosti zverejňovali porovnávacie výkazy v správach 10-K a 10-Q.

Kľúčové jedlá

• Porovnávací výkaz je dokument, ktorý porovnáva konkrétny finančný výkaz s výkazmi za predchádzajúce obdobie.
• Predchádzajúce financie sú prezentované spolu s najnovšími údajmi v stĺpcoch vedľa seba, čo investorom umožňuje ľahko sledovať pokrok spoločnosti a porovnávať ju s rovesníkmi.
• Komisia pre cenné papiere a burzy (SEC) vyžaduje, aby verejné spoločnosti zverejňovali porovnávacie výkazy v správach 10-K a 10-Q.

Výkaz o peňažných tokoch

Každý podnik musí generovať dostatočný prílev hotovosti, aby mohol platiť za operácie. Napríklad manažéri môžu porovnávať konečný zostatok v hotovosti každý mesiac za posledné dva roky, aby určili, či konečný zostatok v hotovosti stúpa alebo klesá. Ak predaj spoločnosti rastie, výrobca potrebuje každý mesiac na prevádzku viac hotovosti, čo sa odráža v konečnom zostatku hotovosti.

Klesajúci trend v konečnom hotovostnom zostatku znamená, že zostatok pohľadávok rastie a že spoločnosť musí podniknúť kroky na rýchlejšie vyberanie hotovosti.

Výkaz ziskov a strát

Percentuálny podiel z prezentácie predaja sa často používa na vytvorenie porovnateľnej účtovnej závierky pre výkaz ziskov a strát - oblasť účtovnej závierky venovaná príjmom a výdavkom spoločnosti. Prezentácia každej kategórie výnosov a výdavkov ako percentuálneho podielu z predaja uľahčuje porovnávanie období a hodnotenie výkonnosti spoločnosti.

Príklad porovnávacieho vyhlásenia

Predpokladajme napríklad, že náklady výrobcu na predaný tovar (COGS) sa zvýšia z 30% na 45% predaja počas troch rokov. Manažment môže tieto údaje použiť na vykonanie zmien, napríklad nájdenie konkurencieschopnejších cien materiálov alebo vyškolenie zamestnancov na zníženie mzdových nákladov. Na druhej strane, analytik môže vidieť trend nákladov na predaj a dospieť k záveru, že vyššie náklady robia spoločnosť menej atraktívnou pre investorov.

Obmedzenia porovnávacích údajov

Porovnávacie vyhlásenia sú menej spoľahlivé, keď spoločnosti prechádzajú obrovskými zmenami. Veľká akvizícia a prechod na nové konečné trhy môžu transformovať podniky a urobiť z nich odlišné subjekty z predchádzajúcich období vykazovania.

Napríklad, ak spoločnosť A získa spoločnosť B, môže vykázať náhly prudký skok v predaji, aby sa zohľadnili všetky mimoriadne príjmy, ktoré spoločnosť B generuje. Ziskové marže sa môžu zároveň sprísniť alarmujúcou mierou, pretože spoločnosť B má menej štíhly výrobný proces a vynakladá viac peňazí na výrobu tovaru, ktorý predáva.

Porovnať investičné účty Názov poskytovateľa Opis Zverejnenie informácií inzerenta × Ponuky uvedené v tejto tabuľke pochádzajú od partnerstiev, od ktorých spoločnosť Investopedia dostáva kompenzácie.

Súvisiace podmienky

Definícia výkazu ziskov a strát v bežnej veľkosti Výkaz ziskov a strát v bežnej veľkosti je výkaz ziskov a strát, v ktorom je každá riadková položka vyjadrená ako percento z hodnoty predaja, aby sa uľahčila analýza. viac Definícia horizontálnej analýzy Horizontálna analýza sa používa v analýze účtovnej závierky na porovnanie historických údajov, ako sú ukazovatele alebo riadkové položky, za niekoľko účtovných období. viac Ako interpretovať účtovnú závierku Účtovné závierky sú písomné záznamy, ktoré vyjadrujú obchodné činnosti a finančné výsledky spoločnosti. Finančné výkazy zahŕňajú súvahu, výkaz ziskov a strát a výkaz o peňažných tokoch. viac Definícia výkazu ziskov a strát Výkaz ziskov a strát je jednou z troch hlavných finančných výkazov, ktorá podáva správu o finančnej výkonnosti spoločnosti za konkrétne účtovné obdobie. viac Čo by ste mali vedieť o 10-Ks 10-K je komplexná správa, ktorú každoročne podáva verejne obchodovaná spoločnosť o svojej finančnej výkonnosti a vyžaduje ju Komisia pre cenné papiere a burzu USA (SEC). viac formulára SEC ARS SEC Form ARS je hlavný dokument, ktorý verejné spoločnosti používajú na podávanie správ o aktuálnom stave svojej finančnej situácie, po ktorom nasleduje výročná schôdza akcionárov. ďalšie partnerské odkazy