Vyhnite sa týmto 8 častým chybám v investovaní

Väčšine z nás sa to stalo niekedy alebo inokedy: ste na kokteilovom večere a vychutnávate si svoj nápoj a predjedlá a pred vami sa stane „rana“. Vieš, že sa bude chváliť svojím posledným „obrovským úspechom“. Tentoraz sa dostal na dlhé miesto v Widgets Plus.com, najnovšom, najväčšom online obchodníkovi s domácimi gadgetmi. Zistíte, že o spoločnosti nevie nič, je s ňou stále úplne zamilovaný a do nej investoval 25% svojho portfólia v nádeji, že dokáže rýchlo zdvojnásobiť svoje peniaze.

Napriek vášmu odporu, aby ste ho počúvali, začnete sa cítiť pohodlne a samolibe, keď viete, že sa dopustil najmenej štyroch bežných chýb v investovaní a že, dúfajme, tentoraz sa naučí lekciu. Okrem štyroch chýb, ktoré urobil rezident, sa tento článok bude venovať štyrom ďalším častým chybám.

(Pozri tiež: Hlavné chyby v portfóliovej výstavbe.)

# 1 Pochopenie investície

Jeden z najúspešnejších investorov na svete, Warren Buffett, varuje pred investovaním do spoločností, ktorým nerozumiete. To znamená, že ak nerozumiete obchodným modelom, nemali by ste nakupovať akcie v spoločnostiach. Najlepším spôsobom, ako tomu zabrániť, je vybudovať diverzifikované portfólio fondov obchodovaných na burze (ETF) alebo podielových fondov. Ak investujete do jednotlivých akcií, uistite sa, že pred investíciou každej spoločnosti, ktorú tieto akcie reprezentujú, dôkladne porozumeli.

# 2 Zamiluje sa do spoločnosti

Keď vidíme spoločnosť, do ktorej sme investovali dobre, príliš často sa do nej zamilujeme a zabudneme, že sme túto akciu kúpili ako investíciu. Vždy pamätajte, že ste túto akciu kúpili, aby ste zarobili peniaze. Ak sa zmení ktorýkoľvek z fundamentov, ktoré vás vyzvali na kúpu spoločnosti, zvážte predaj akcie. (Pozri tiež: Čo sú to „Základy“?)

# 3 Nedostatok trpezlivosti

Koľkokrát sa okamžite prejaví sila pomalého a stabilného pokroku? Pomaly a stabilne sa zvyčajne objaví na vrchole - či už v telocvični, v škole alebo v kariére. Prečo teda očakávame, že sa bude líšiť od investovania? Pomalý, stabilný a disciplinovaný prístup pôjde oveľa ďalej po dlhej trase, ako pri hraní hry Hail Mary na poslednú chvíľu. Očakávanie, že naše portfólia urobia niečo iné, ako to, na čo sú navrhnuté, je recept na katastrofu. To znamená, že musíte udržiavať svoje očakávania realistické vzhľadom na dĺžku, čas a rast, s ktorým sa budú jednotlivé akcie stretávať.

# 4 Príliš veľa investícií

Obrat alebo skákanie z a na iné miesto je ďalším vrahom. Pokiaľ nie ste inštitucionálnym investorom, ktorý má výhodu nízkych províznych poplatkov, transakčné náklady vás môžu zažiť nažive - nehovoriac o krátkodobých daňových sadzbách a príležitostných nákladoch na stratu z dlhodobých ziskov z dobrých investícií.

# 5 Pokus o načasovanie trhu

Načasovanie trhu, zlý bratranec obratu, tiež zabíja návraty. Úspešné načasovanie trhu je nesmierne ťažké. Dokonca ani inštitucionálni investori to nedokážu úspešne. Známa štúdia „Determinanty výkonnosti portfólia“ ( Financial Analysts Journal, 1986), ktorú vypracovali Gary P. Brinson, L. Randolph Hood a Gilbert Beerbower, sa zaoberala výnosmi amerických dôchodkových fondov. Táto štúdia ukázala, že rozhodnutím o investičnej politike bolo v priemere vysvetlené takmer 94% variácií výnosov v priebehu času. Z pohľadu laikov to naznačuje, že za normálnych okolností možno väčšinu výnosov portfólia vysvetliť rozhodnutiami o pridelení aktív, ktoré urobíte, nie načasovaním alebo dokonca výberom zabezpečenia.

# 6 Čaká sa na vyrovnanie

Dosiahnutie rovnomernosti je len ďalším spôsobom, ako zaistiť stratu akéhokoľvek zisku, ktorý ste mohli dosiahnuť. To znamená, že čakáte na predaj porazeného, ​​kým sa nevráti na pôvodnú cenu. Financovanie správania sa to nazýva „kognitívna chyba“. Ak si neuvedomujú stratu, investori strácajú dvoma spôsobmi. Najprv sa vyhnú predaju porazeného, ​​ktorý môže pokračovať v posúvaní, až je to bezcenné. Po druhé, sú tu náklady na príležitosti, ktoré môžu byť pre tieto investičné doláre lepšie využiteľné. (Pozri tiež: Master Your Trading Mindtraps.)

# 7 Nedarí sa diverzifikovať

Hoci profesionálni investori môžu byť schopní vytvárať alfa (alebo nadmerný výnos oproti referenčnej hodnote) investovaním do niekoľkých koncentrovaných pozícií, bežní investori by sa to nemali snažiť. Dodržiavajte zásadu diverzifikácie. Pri budovaní portfólia ETF alebo portfólia podielových fondov nezabudnite priradiť expozíciu všetkým hlavným priestorom. Pri budovaní individuálneho portfólia akcií alokujte všetky hlavné sektory. Spravidla nie je možné na jednu investíciu prideliť viac ako 5% až 10%.

# 8 Nechajte svoje emócie vládnuť

Možno, že zabijakom návratnosti investícií č. 1 sú vaše emócie. Axióma, ktorá na trhu vládne strach a chamtivosť, je pravda. Nedovoľte, aby vás predbehol strach alebo chamtivosť. Zamerajte sa na väčší obrázok. Výnosy z akciových trhov sa môžu v kratšom časovom období výrazne líšiť, ale z dlhodobého hľadiska môžu historické výnosy z akcií s veľkým kapitálom dosahovať v priemere 10%. Uvedomte si, že v dlhodobom časovom horizonte by sa výnosy vášho portfólia nemali od týchto priemerov veľmi líšiť. V skutočnosti môžete mať prospech z iracionálnych rozhodnutí iných investorov. (Pozri tiež: Finančné trhy: Keď sa zmocnia obavy a chamtivosti.)

Ako sa vyhnúť týmto chybám

Nižšie sú uvedené niektoré ďalšie spôsoby, ako sa vyhnúť týmto častým chybám a udržať svoje portfólio na dobrej ceste.

Vypracovať akčný plán

Proaktívne určujte, kde sa nachádzate v investičnom životnom cykle, aké sú vaše ciele a koľko musíte investovať, aby ste sa tam dostali. Ak sa na to necítite kvalifikovaný, vyhľadajte seriózneho finančného plánovača. Pamätajte, prečo investujete svoje peniaze. Inšpirujete sa tým, že ušetríte viac a bude pre vás ľahšie určiť správne rozdelenie pre vaše portfólio. Zmiernite svoje očakávania na historické výnosy z trhu. Nečakajte, že vaše portfólio zbohatne cez noc. Dôsledkom bude dlhodobá dlhodobá investičná stratégia, ktorá prinesie bohatstvo.

Zapnite svoj plán automaticky

Ako rastie váš príjem, možno budete chcieť pridať ďalšie. Sledujte svoje investície. Na konci každého roka skontrolujte svoje investície a ich výkon. Určite, či by sa pomer vlastného kapitálu k pevnému príjmu mal nemeniť alebo zmeniť podľa toho, kde sa práve nachádzate.

Užite si nejaké zábavné peniaze

Všetci sme v pokušení potrebou občas utrácať peniaze. Je to povaha ľudského stavu. Takže namiesto toho, aby ste sa s tým snažili bojovať, choďte s tým. Odložte si svoje „zábavné investičné peniaze“. Túto sumu by ste mali obmedziť najviac na 5% vášho investičného portfólia. Nepoužívajte peniaze na odchod do dôchodku. Vždy hľadajte investície od renomovanej finančnej spoločnosti. Pretože niektorí môžu porovnávať tento konkrétny proces s hazardnými hrami, postupujte podľa rovnakých pravidiel, aké by ste použili pri tomto úsilí.

1. Obmedzte svoje straty na svojho príkazcu (napríklad nepredávajte hovory na akcie, ktoré nevlastníte).
2. Buďte pripravení stratiť 100% svojej investície.
3. Vyberte si a držte sa vopred stanoveného limitu, aby ste určili, kedy budete odchádzať.

Spodný riadok

Chyby sú súčasťou procesu investovania. Vedieť, čo sú, keď sa ich dopúšťate a ako sa im vyhnúť, vám pomôže uspieť ako investor. Aby ste sa vyhli chybám uvedeným vyššie, vypracujte premyslený a systematický plán a držte sa ho. Ak musíte urobiť niečo divoké, odložte si nejaké zábavné peniaze, ktoré ste úplne pripravení stratiť. Postupujte podľa týchto pokynov a budete na dobrej ceste k budovaniu portfólia, ktoré z dlhodobého hľadiska prinesie veľa šťastných výnosov.