Skúška série 66
Séria 66 je skúška a licencia, ktorá má kvalifikovať jednotlivcov ako zástupcov investičných poradcov alebo agentov cenných papierov. Séria 66, známa aj ako Jednotná skúška zo štátneho práva, sa zaoberá témami súvisiacimi s poskytovaním investičného poradenstva a uskutočňovaním transakcií s cennými papiermi pre klientov.
Od decembra 2018 Severoamerická asociácia správcov cenných papierov (NASAA), ktorá vytvára skúšku série 66, aktualizovala svoje otázky z dôvodu nedávnych zmien v daňovom zákone. Otázky týkajúce sa daňového poriadku 2018 boli otvorené v januári 2019.
Pochopenie série 66
Certifikácia série 66 bola vyvinutá NASAA na základe požiadaviek odvetvia. Skúška je organizovaná Úradom pre reguláciu finančného priemyslu (FINRA), ktorý je zodpovedný aj za spracovanie a šírenie výsledkov testov. Skúška FINRA v sérii 7 je ko-požiadavkou na sériu 66, čo znamená, že je potrebné ju úspešne absolvovať spolu so sériu 66, aby sa uchádzač mohol uchádzať o registráciu v štáte.
Neexistuje poradie, v ktorom sa musia série 7 a 66 prijímať. Jednotlivci, ktorí úspešne zložili sériu 7, sa môžu zúčastniť na sérii 66, aby sa vyhli nutnosti zložitejšej skúšky zo série 65.
Kľúčové jedlá
- Jednotlivci, ktorí sa chcú stať zástupcami investičných poradcov alebo agentmi cenných papierov, musia absolvovať skúšky série 66 aj série 7.
- Skúška série 66 má 100 otázok s možnosťou výberu z viacerých odpovedí, ktoré sú zaznamenané a uchádzač musí správne odpovedať na 73 z týchto otázok, aby uspel.
- Komplexná skúška pokrýva také témy, ako sú ekonomické faktory, charakteristika investičných nástrojov, stratégie odporúčaní pre investovanie klienta / zákazníka a zákony a nariadenia.
Štruktúra skúšky 66
Obsah vyšetrenia série 66 obsahuje 100 otázok s možnosťou výberu z viacerých odpovedí, ktoré sa hodnotia, a 10 otázok, ktoré sa pred skúškou nezhodujú. Uchádzači majú maximálny čas 150 minút na ukončenie skúšky.
Aby uchádzač získal kladné hodnotenie, musí správne odpovedať na 73 zo 100 otázok, ktoré boli zaznamenané. Správca skúšky poskytuje uchádzačom elektronické kalkulačky, ktoré sú jediné kalkulačky povolené v skúšobnej miestnosti. K dispozícii je značka na suché čistenie a tabuľa.
Tvrdé tresty sa ukladajú každému, kto sa chytil podvádzaním alebo sa pokúšal podvádzať na skúške Series 66.
V skúšobnej miestnosti nie sú povolené žiadne študijné alebo referenčné materiály akéhokoľvek druhu a pre kohokoľvek chyteného alebo podvádzajúceho sú prísne tresty. Zamestnávateľ jednotlivca sa môže zaregistrovať uchádzača o skúšku vyplnením formulára U4 alebo formulára U-10 a zaplatením poplatku za skúšku 165 dolárov. Informačná stránka FINRA Series 66 obsahuje ďalšie podrobnosti.
Obsah skúšky 66
NASAA aktualizuje informácie o obsahu skúšky a zverejňuje ich online. Od marca 2019 sa skúšobné otázky prideľujú takto:
- Ekonomické faktory a obchodné informácie (5%): Táto časť obsahuje päť otázok týkajúcich sa finančného výkazníctva (ako sú finančné ukazovatele, podania SEC a výročné správy), kvantitatívnych metód (ako je vnútorná miera návratnosti a čistá súčasná hodnota) a druhov riziko (napríklad trhové, úrokové, inflačné, politické, likviditné a iné riziká).
- Charakteristika investičných vozidiel (20%): Medzi 20 otázok v tejto časti patria okrem iného: metódy používané na oceňovanie cenných papierov s pevným výnosom, druhy a vlastnosti derivátových cenných papierov, alternatívne investície a produkty založené na poistení.
- Investičné odporúčania a stratégie klienta (30%): Medzi 30 otázok v tejto časti patria okrem iného: typy klientov (vrátane jednotlivcov, podnikov a trustov a majetkov), profilovanie klientov (vrátane finančných cieľov, súčasného finančného stavu a tolerancie rizika), teória kapitálového trhu, portfólio stratégie riadenia, daňové úvahy, plánovanie odchodu do dôchodku, obchodné účty a meranie výkonnosti.
- Zákony, nariadenia a smernice, vrátane zákazu neetických obchodných praktík (45%): Táto časť obsahuje 45 otázok týkajúcich sa zákonov o štátnych a federálnych cenných papieroch, ako aj súvisiace pravidlá a nariadenia, etické praktiky a zverenecké povinnosti.