Top 5 svetových ťažobných spoločností na svete

Trhoví analytici a investori často sledujú zásoby striebra ako nízkonákladové investície do drahých kovov, najmä keď sa snažia o úľavu od volatilných akciových trhov. Striebro ťaží zo širokého spektra priemyselných aplikácií - v zubnom lekárstve, elektrických kontaktoch, filtrácii vody, solárnych paneloch a lekárskych prístrojoch - ktoré dopĺňajú dopyt po striebre vo forme šperkov alebo ako investícia.

Úspešné spoločnosti zaoberajúce sa ťažbou striebra sú tie, ktoré majú nielen najväčšie alebo najsľubnejšie zdroje striebra, ale tiež dokážu čo najlepšie kontrolovať výrobné náklady. Nasleduje päť najlepších spoločností zaoberajúcich sa ťažbou striebra v najlepšej pozícii na to, aby sa ich príjmy, zisky a ceny akcií v prípade rastúcich cien striebra zvýšili.

Kľúčové jedlá

• Striebro je vzácny kov, ktorý je dostupnejší za uncu ako zlato.
• Striebro má okrem investícií ako komodity aj niekoľko dôležitých priemyselných aplikácií.
• Investície do spoločností zaoberajúcich sa ťažbou striebra môžu byť inteligentným spôsobom, ako získať expozíciu hodnoty kovu a jeho dopytu vo výrobe.

Wheaton Precious Metals Corp.

Spoločnosť Wheaton Precious Metals Corp. (WPM), predtým Silver Wheaton Corp., má jedinečný obchodný model, vďaka ktorému sa stala jednou z najúspešnejších spoločností na výrobu striebra. Ako spoločnosť vyrábajúca striebro sa priamo nezaoberá prieskumom a vývojom strieborných baní. To znamená, že investuje do výroby ďalších spoločností zaoberajúcich sa ťažbou striebra prostredníctvom dlhodobých nákupných dohôd, ktoré jej umožňujú zablokovať budúcu výrobu striebra za výhodné ceny. Tento obchodný model jej pomohol rozvinúť sa v spoločnosti ťažby striebra s najväčším počtom preukázaných a pravdepodobných zásob striebra na svete s viac ako 200 miliónmi uncí striebra ako druhé miesto Fresnillo Plc.

Wheaton nezaťažuje všetky režijné náklady spojené s vykopávaním striebra zo zeme. Prevádzková marža spoločnosti sa pohybuje okolo 30% a so 18 dlhodobými zmluvami o nákupe striebra s cenou iba 4, 55 USD za uncu bude spoločnosť pravdepodobne vykazovať vynikajúce ziskové marže v nasledujúcich rokoch.

Akcie Wheaton sa spamätali zo svojich najnižších hodnôt za rok 2015 na 11, 03 dolárov za akciu av roku 2019 sa obchodovalo nad 30 dolárov za akciu. S najvyššou úrovňou 47 dolárov za akciu v roku 2011 má spoločnosť obrovský pozitívny potenciál, napriek tomu, že sa jej hodnota za posledný rok takmer zdvojnásobila.

First Majestic Silver Corp.

Spoločnosť First Majestic Silver Corp. (AG) sa zaoberá prieskumom, vývojom a výrobou striebra a tiež získavaním existujúcich strieborných baní. Spoločnosť má strednú veľkosť s trhovým stropom 2 miliardy dolárov v porovnaní s trhovým stropom spoločnosti Wheaton s 12, 3 miliárd dolárov. First Majestic však má vynikajúce vyhliadky na rast. Od decembra 2017 vlastnila a prevádzkovala šesť baní a ročná výroba čistého striebra spoločnosti od roku 2006 rýchlo rástla, od roku 2018 sa zvýšila z približne 2 miliónov uncí na približne 12 miliónov uncí.

Práve preto, že ide o jednu z menších spoločností zaoberajúcich sa ťažbou striebra, akcie spoločnosti First Majestic boli ťažko zasiahnuté v dôsledku klesajúcich cien striebra v rokoch 2017 a 2018. Od roku 2011, kedy sa cena akcie zvýšila na približne 25 USD za akciu, sa jej cena znížila na 2, 66 USD za akciu zdieľam. Vďaka nárastu v roku 2019 sa však akcie teraz pohybujú na úrovni 9, 40 dolárov na akciu. Desaťročné skúsenosti s rastom výroby a takmer neexistujúcim dlhodobým dlhom argumentujú pre spoločnosť First Majestic ako najvyššiu perspektívu rastu investícií medzi baníkmi striebra.

Pan American Silver Corp.

Spoločnosť Pan American Silver Corp. (PAAS) sa zaoberá prieskumom, vývojom a výrobou ťažobných vlastností striebra v celom Mexiku a Južnej Amerike. Hoci sa zameriava výlučne na výrobu striebra, predáva tiež zlato, meď a zinok, ktoré objavuje po ceste. Spoločnosť je šiestym najväčším producentom striebra na svete a vlastní štvrté najväčšie zásoby striebra.

Na základe viacerých projektov organického rastu Pan American očakáva, že bude aj naďalej zvyšovať produkciu aj po roku 2019. Spoločnosť znížila svoje hotovostné náklady v roku 2017 približne o 28% v porovnaní s predchádzajúcim rokom. Akcie spoločnosti sa odrazili od najnižšej hodnoty 5, 85 dolárov za akciu v roku 2015 a od septembra 2019 sa obchodujú blízko 16, 00 dolárov za akciu. Účtovná hodnota spoločnosti je 11, 50 dolárov za akciu.

Mince American Silver Eagle sa od začiatku storočia stali jednou z najpopulárnejších investícií do drahých kovov.

Endeavour Silver Corp.

Endeavour Silver Corp. (EXK) je baník, ktorý má rovnako ako First Majestic potenciál rastu. Spoločnosť so sídlom v Kanade získava, skúma, vyvíja a vyrába ťažobné vlastnosti striebra a zlata v Čile a Mexiku. Predpokladá sa, že dva expanzné programy v prevádzkových baniach budú v budúcnosti katapultovať spoločnosť na zoznam najlepších svetových výrobcov striebra.

Medzi hlavné výhody produktu Endeavor Silver patrí silný potenciál organického rastu pre jeho primárne ťažobné projekty, extrémne vysoký stupeň výroby striebra a značný rastúci potenciál pre niektoré z jeho súčasných ťažobných projektov. Spoločnosť Endeavor má iba 3 milióny dolárov na celkovom dlhu a príjmy vo výške 33 miliónov dolárov. V súčasnosti sa obchoduje na úrovni približne 2, 35 USD za akciu s pomerom cena ku knihe 2, 60. Má relatívne malú kapitalizáciu vo výške 340 miliónov dolárov.

Ťažba Hecly

Hecla Mining Company (NYSE: HL) je najstaršou spoločnosťou na ťažbu striebra a zlata v Severnej Amerike, ktorá bola založená v roku 1891 v Coeur d'Alene, Idaho. Patrí medzi popredné nízkonákladové spoločnosti na ťažbu striebra v Spojených štátoch.

Spoločnosť má strieborné bane na Idaho a na Aljaške a vďaka svojej ťažbe v Quebecu sa rýchlo stáva významným producentom zlata. Hecla Mining má sľubné výskumné a vývojové projekty v piatich ďalších ťažbách zlata a striebra v USA, Kanade a Mexiku. Spoločnosť je na siedmom mieste vo svetových rezervách striebra s necelými 200 miliónmi uncí. Jej výroba striebra v roku 2017 bola 12, 5 milióna uncí.

Pevná základňa spoločnosti, diverzifikovaný tok príjmov a sľubné súčasné rozvojové projekty poskytli silné prostredie pre obrat v posledných rokoch. Akcie sa však v roku 2019 nevyrovnali a klesli na minimálnu hodnotu 1, 21 USD. Teraz sa obchoduje na úrovni 1, 84 USD za akciu.