Top 4 fondy rozvíjajúcich sa trhov (NEWFX, VEIEX)

Investície do rýchlo sa rozvíjajúcich trhových ekonomík vo všeobecnosti nesú vyšší stupeň rizika ako aktíva v USA. Medzi riziká spojené s mnohými diverzifikovanými podielovými fondmi rozvíjajúcich sa trhov patrí riziko rozvíjajúcich sa trhov, riziko akciových trhov, riziko krajiny, regionálne riziko, menové riziko, politické riziko a v niektorých prípadoch je to riziko aktívneho riadenia a riziko indexovania. S cieľom kompenzovať vysoký stupeň rizika a volatility majú podielové fondy rozvíjajúcich sa trhov tendenciu ponúkať vyššie potenciálne výnosy.

Diverzifikované podielové fondy rozvíjajúcich sa trhov poskytujú investorom profesionálne riadenú expozíciu voči spoločnostiam podnikajúcim na rýchlo sa rozvíjajúcich zahraničných trhoch. Investujú predovšetkým do kmeňových akcií spoločností so sídlom v krajinách ako Čína, Brazília, Rusko a India. Fondy môžu tiež investovať do dlhopisov vydaných vládami, vládnymi agentúrami a spoločnosťami so sídlom v týchto krajinách.

Je potrebné poznamenať, že aj definícia „rozvíjajúceho sa trhu“ sa líši v závislosti od svetových udalostí. Pred niekoľkými rokmi boli Egypt a Turecko obeťou radaru mnohých rozvíjajúcich sa investorov. Najnovšie udalosti prinajmenšom zatiaľ odviedli tieto národy z mnohých zoznamov. Môže to hovoriť o potrebe profesionálne riadeného vystavenia sa rozvíjajúcim sa trhom a tiež k tolerancii rizika požadovanej investormi na týchto trhoch.

Nasledujúce fondy však rozložili svoje investície dostatočne široko, aby sa zajtrajšie správy nemohli úplne zničiť. Investujú nielen priamo do spoločností rozvíjajúcich sa trhov. Investujú tiež do spoločností, ktoré podnikajú na rozvíjajúcich sa trhoch.

Americké fondy Nový svetový fond triedy A

Trieda A fondu Nových fondov amerického fondu (NASDAQ: NEWFX) sa snaží poskytovať dlhodobé zhodnocovanie kapitálu predovšetkým investovaním do kmeňových akcií spoločností so sídlom v rozvíjajúcich sa trhových ekonomikách. Spoločnosť NEWFX bola vydaná 17. júna 1999 spoločnosťou American Funds Distribútori, Inc. K 7. novembru 2018 mala spoločnosť NEWFX na celkových čistých aktívach asi 36 miliárd dolárov a bola jej poradená spoločnosťou Capital Research and Management Company. NEWFX účtuje nákladový pomer 1, 04%.

Za normálnych okolností investuje NEWFX najmenej 35% svojich celkových čistých aktív do majetkových a dlhových cenných papierov emitentov, ktorí majú sídlo predovšetkým v krajinách, ktoré podľa poradcu fondu považujú za rozvíjajúce sa trhové ekonomiky. NEWFX môže investovať do kmeňových akcií ktorejkoľvek spoločnosti bez ohľadu na jej umiestnenie, pokiaľ najmenej 20% jej príjmov pripadá na rozvíjajúce sa krajiny. Fond môže prideliť maximálne 25% svojho portfólia na nekonvertibilné dlhové cenné papiere emitentov so sídlom v kvalifikovaných rozvíjajúcich sa krajinách. K 30. júnu 2015 NEWFX prideľuje USA 15% svojho portfólia; 26% do Európy; 36, 6% do Ázie a tichomorskej oblasti; 7, 7% na hotovosť a jej ekvivalenty; a 14, 7% do ostatných regiónov vrátane Kanady a Latinskej Ameriky.

Z hľadiska modernej teórie portfólia je NEWFX najvhodnejší pre vysoko tolerantných investorov s dlhodobým investičným horizontom, ktorí hľadajú expozíciu voči akciám a dlhopisom v rozvíjajúcich sa trhových ekonomikách.

Indexový fond rozvíjajúcich sa trhov rozvíjajúcich sa trhov Vanguard

Fond indexu rozvíjajúcich sa trhov rozvíjajúcich sa trhov Vanguard (NASDAQ: VEIEX) bol vydaný 4. mája 1994 spoločnosťou Vanguard. Na investovanie do akcií spoločnosti VEIEX je potrebná minimálna investícia 3 000 dolárov. Rovnako ako väčšina fondov Vanguard, aj VEIEX účtuje nízky pomer výdavkov vo vzťahu k priemernému pomeru výdavkov diverzifikovaných fondov rozvíjajúcich sa trhov vo výške 0, 32%. Fond je spravovaný investičnou skupinou Vanguard Equity Investment Group a snaží sa poskytovať investičné výsledky zodpovedajúce výkonnosti referenčného indexu FTSE Emerging Index.

Na dosiahnutie svojho investičného cieľa implementuje VEIEX stratégiu indexovania. Za normálnych trhových podmienok fond investuje približne 95% svojich celkových čistých aktív do kmeňových akcií spoločností tvoriacich index FTSE Emerging Index. K 7. novembru 2018 mala spoločnosť VEIEX celkové čisté aktíva takmer 80 miliárd dolárov. Fond je silne vážený voči Číne, Taiwanu a Indii a do týchto krajín prideľuje 27, 10%, 13, 9% a 12, 7% svojho portfólia. Na konci roku 2018 boli jej najväčšími holdingmi spoločnosti Tencent Holdings, Taiwan Semiconductor a Alibaba.

Fond je vysoko rizikovou investíciou s vysokým výnosom, ktorá je najvhodnejšia pre dlhodobých investorov s vysokou mierou tolerancie voči riziku s cieľom získať expozíciu voči kmeňovým akciám spoločností so sídlom v rozvojových krajinách. Okrem toho je VEIEX vhodný pre investorov, ktorí sa snažia diverzifikovať svoje portfólio.

T. Rowe Price Emerging Markets Stock Fund

Fond Fondu pre rozvíjajúce sa trhy rozvíjajúcich sa trhov T. Rowe (NASDAQ: PRMSX), ktorý bol vydaný 31. marca 1995, sa snaží poskytnúť investorom dlhodobé zhodnocovanie kapitálu investovaním do podhodnotených kmeňových akcií spoločností so sídlom v rozvojových krajinách. PRMSX poskytuje poradenstvo T. Rowe Price Associates, Inc. a podriadené T. Rowe Price International Ltd. Fond účtuje pomer ročných výdavkov 1, 23%.

Za normálnych trhových podmienok investuje PRMSX najmenej 80% svojich celkových čistých aktív do kmeňových akcií spoločností rozvíjajúcich sa trhov. Fond implementuje stratégiu rastu a vyberá spoločnosti na základe ich schopností udržiavať dlhodobý rast výnosov, peňažné toky a účtovné hodnoty. Ku koncu októbra 2018 má PRMSX celkové čisté aktíva takmer 10 miliárd dolárov.

PRMSX má veľkú váhu voči Číne, Indii a Taiwanu a týmto krajinám prideľuje 43, 2% svojho portfólia. Hoci fond ponúka diverzifikovanú expozíciu v mnohých odvetviach, je silne vážený smerom k kmeňovým akciám spoločností v sektoroch finančných a informačných technológií, ktoré tvoria viac ako 50% jeho portfólia.

PRMSX je najvhodnejší pre dlhodobých investorov s vysokým stupňom tolerancie k riziku, ktorí sa snažia získať expozíciu podhodnoteným kmeňovým akciám spoločností v rozvíjajúcich sa krajinách. Investori môžu zvážiť PRMSX, ak chcú do svojich portfólií pridať diverzifikáciu, pričom z dlhodobého hľadiska môžu potenciálne priniesť vysoké výnosy.

Oppenheimerov rozvojový trh triedy A

Fond pre rozvojové trhy Oppenheimer triedy A bol vydaný 18. novembra 1996 Oppenheimer Funds. Tento fond poskytuje poradenstvo spoločnosti OFI Global Asset Management, Inc. a podriadený spoločnosťou Oppenheimer Funds, Inc. Investori musia do tohto portfólia vložiť minimálne 1 000 USD a účtujú sa mu ročné ukazovatele čistých nákladov vo výške 1, 32%. Koncom roka 2018 mal fond v portfóliových aktívach viac ako 5 miliárd dolárov.

Fond investuje najmä do kmeňových akcií spoločností v rozvojových a rozvíjajúcich sa trhových ekonomikách. Za normálnych okolností investuje najmenej 80% svojich celkových čistých aktív do majetkových cenných papierov spoločností, ktoré podnikajú na rozvojových trhoch. Manažér sa snaží dosiahnuť svoj investičný cieľ investovaním do kmeňových akcií rozvíjajúcich sa spoločností, od ktorých sa očakáva rast rýchlejšie ako svetový hrubý domáci produkt (HDP).

Fond kompenzoval svoju vysokú mieru volatility priemerným ročným výnosom 10, 41%. Je najvhodnejší pre investorov s dlhodobým rastom s dlhodobými investičnými horizontmi, ktorí hľadajú zhodnotenie kapitálu investovaním do portfólia majetkových cenných papierov v rozvojových a rozvíjajúcich sa trhových ekonomikách.