Štruktúrované fondy definované
Štruktúrované fondy sú typom fondu, ktorý kombinuje produkty vlastného imania a produkty s pevným výnosom, aby investorom poskytoval stupeň ochrany kapitálu a zhodnotenia kapitálu. Tieto fondy zvyčajne investujú väčšinu portfólia do cenných papierov s pevným výnosom, aby poskytli ochrane kapitálu fondu často splácanie istiny a dodatočný zisk z výplaty úrokov. Štruktúrované fondy tiež využívajú opcie, futures a iné deriváty, často spojené s trhovými indexmi, na zabezpečenie expozície voči zhodnoteniu kapitálu.
Členenie štruktúrovaných fondov
Štruktúrované fondy sú spravované portfóliá ponúkané trhovým investorom rôznymi spôsobmi. Sú jednou z štruktúrovaných produktov bežne dostupných pre retailových investorov.
Tieto produkty sú atraktívne pre investorov, ktorí hľadajú konzervatívne investície s ochranou proti poklesu, ktorí by tiež radi videli zisky z rastu cien na trhoch. Presné produkty a záruky sa budú líšiť v závislosti od fondu. Je bežné, že investori identifikujú tieto prostriedky prostredníctvom svojej sprostredkovateľskej platformy. Môžu byť inzerované spolu s fondmi peňažného trhu alebo môžu byť súčasťou opcie s komplexnejšími bankovými produktmi. Tieto fondy môžu použiť vkladové certifikáty ako časť investície s pevným výnosom.
Štruktúrované fondy investujú do investícií s pevným výnosom aj do derivátov. Často sú spojené s trhovými indexmi. Zvyčajne neponúkajú likviditu a musia sa držať v stanovenom časovom období. Väčšina fondu sa investuje do rôznych druhov cenných papierov s pevným výnosom, čo si pre investorov vyžaduje dlhodobú dobu držania. Zvyšná časť integruje trhovo viazanú zložku prostredníctvom použitia derivátov. Približne 20% aktív držaných v štruktúrovaných fondoch je investovaných do swapov, opcií, futures a iných derivátov, ktoré sú spojené s návratnosťou trhového indexu. Táto časť fondu sa snaží priniesť investorom dodatočný výnos.
Štruktúrované fondy môžu byť dobrou investíciou pre investorov, ktorí hľadajú dlhodobé zachovanie kapitálu s potenciálom nárastu. Môžu ponúkať výnosy nad rámec štandardných fondov peňažného trhu a vysoko výnosných sporiacich účtov.
Štruktúrované fondy vo všeobecnosti zaručia časť celkovej investície. Napríklad, ak štruktúrovaný fond S&P 500 chráni 80% jeho istiny, znamená to, že bude investovať 80% svojich fondov do produktov s pevným výnosom s malou pravdepodobnosťou, že klesne pod istinu. Zvyšok fondu je investovaný do derivátov, ktoré sú vystavené indexu S&P 500. Investor získa ako záloha S&P 500 a môže zaznamenať straty, keď klesne, ale fond neklesne pod 80% svojej počiatočnej hodnoty.
Investovanie do štruktúrovaného fondu
Fidelity ponúka investorom možnosť investovať do štruktúrovaných fondov prostredníctvom svojej platformy. Ponúka prostriedky spojené s indexom Euro STOXX 50, indexom S&P 500, indexom S&P 500 s nízkou volatilitou a vysokým priemerným dividendom a priemerným priemerom spoločnosti Dow Jones.
Goldman Sachs je primárnym emitentom portfólia štruktúrovaných fondov spojených s priemerným priemerom Dow Jones. Fond investuje väčšinu portfólia do vkladových certifikátov. Na návratnosť priemyselného priemeru Dow Jones používa sadzbu od 50% do 58%.
Porovnať investičné účty Názov poskytovateľa Opis Zverejnenie informácií inzerenta × Ponuky uvedené v tejto tabuľke pochádzajú od partnerstiev, od ktorých spoločnosť Investopedia dostáva kompenzácie.