Jednoduché vs. exponenciálne kĺzavé priemery: Aký je rozdiel?

Obchodníci používajú kĺzavé priemery na určenie obchodných oblastí, identifikáciu trendov a analýzu trhov. Kĺzavé priemery pomáhajú obchodníkom izolovať trend na trhu s cennými papiermi alebo na trhu alebo v prípade, že takýto trh chýba, a môžu tiež signalizovať, kedy sa trend môže zvrátiť. Dva z najbežnejších typov sú jednoduché a exponenciálne. Pozrime sa na rozdiely medzi týmito dvoma kĺzavými priemermi a pomôžeme obchodníkom určiť, ktorý z nich použiť.

Kĺzavé priemery ukazujú priemernú cenu obchodovateľného nástroja za dané časové obdobie. Existujú však rôzne spôsoby výpočtu priemerov, a preto existujú rôzne typy kĺzavých priemerov. Nazývajú sa „pohybujúce sa“, pretože s postupujúcou cenou sa do výpočtu pridávajú nové údaje, čím sa mení priemer.

Jednoduchý kĺzavý priemer

Ak chcete vypočítať 10-dňový jednoduchý kĺzavý priemer (SMA), pripočítajte záverečné ceny za posledných 10 dní a vydeľte 10. Ak chcete vypočítať 20-dňový kĺzavý priemer, pridajte zatváracie ceny za obdobie 20 dní a vydelte 20,

Vzhľadom na túto sériu cien:
10, 11, 11, 12, 14, 14, 15, 17, 17, 19, 20, 20 a 21 $
Výpočet SMA by vyzeral takto:
$ 10 + $ 11 + $ 11 + $ 12 + $ 14 + $ 15 + $ 17 + $ 19 + $ 20 + $ 21 = 150 $
10-dňové obdobie SMA = 150 USD / 10 = 15 USD

Staré údaje sú vynechané v prospech nových údajov, ako ukazuje Návod na použitie grafu . Priemer za 10 dní sa prepočítava pridaním nového dňa a zrušením desiateho dňa a tento proces pokračuje donekonečna.

Nasledujúca tabuľka ukazuje 100-dennú SMA aplikovanú na graf spoločnosti Macys, Inc. (M). Pomáha zvýrazniť zostupný trend vľavo a zhromaždenie napravo od mapy. V tomto okamihu táto linka SMA zobrazuje priemernú cenu za posledných 100 obchodných relácií / sviečok.

Exponenciálny kĺzavý priemer

Exponenciálny kĺzavý priemer (EMA) sa viac zameriava na nedávne ceny ako na dlhú sériu údajových bodov, ako sa vyžaduje jednoduchý kĺzavý priemer.

Vypočítať EMA

Aktuálna EMA = ((cena (aktuálna) - predchádzajúca EMA) X multiplikátor) + predchádzajúca EMA.

Najdôležitejším faktorom je vyrovnávacia konštanta, ktorá = 2 / (1 + N), kde N = počet dní.

10-dňový EMA = 2 / (1 + 10) = 0, 1818

Napríklad 10-dňový EMA váži najaktuálnejšiu cenu na 18, 18 percenta, pričom každý dátový bod má hodnotu menšiu a menšiu. EMA funguje tak, že zvažuje rozdiel medzi cenou v aktuálnom období a predchádzajúcim EMA a pripočítava výsledok k predchádzajúcemu EMA. Čím je toto obdobie kratšie, tým väčšia váha sa vzťahuje na poslednú cenu.

Kľúčové rozdiely

SMA a EMA sa počítajú rozdielne. Výpočet umožňuje EMA rýchlejšie reagovať na zmeny cien a SMA reagovať pomalšie. To je hlavný rozdiel medzi nimi. Jeden nemusí byť nevyhnutne lepší ako druhý.

EMA niekedy reaguje rýchlo a spôsobí, že sa obchodník dostane z obchodu na škytavke na trhu, zatiaľ čo pomalšie sa pohybujúce SMA udržiava osobu v obchode, čo po ukončení škytnutia vedie k väčšiemu zisku. Inokedy sa môže stať opak. Rýchlejšie sa pohybujúci EMA signalizuje ťažkosti rýchlejšie ako SMA, a tak sa EMA obchodník dostane z poškodenia rýchlejšie, čo šetrí čas a peniaze tejto osobe.

Každý obchodník sa musí rozhodnúť, ktorý MA je pre jeho konkrétnu stratégiu lepší. Mnoho obchodníkov s krátkodobým obchodom používa agentúry EMA, pretože chcú byť upozornený, len čo sa cena posunie opačným smerom. Dlhodobejší obchodníci sa zvyčajne spoliehajú na malé a stredné podniky, pretože títo investori sa neponáhľajú konať a uprednostňujú menej aktívny obchod.

Nakoniec ide o osobné preferencie. Nakreslite do tabuľky EMA a SMA rovnakej dĺžky a zistite, ktorá z nich vám pomáha robiť lepšie obchodné rozhodnutia.

Nasledujúca tabuľka zobrazuje 100-dňové SMA (modré) a EMA (ružové) na mape spoločnosti Alphabet Inc. (GOOG). EMA reaguje rýchlejšie na zmeny cien a má tendenciu sa držať bližšie k cenovým akciám. SMA reaguje pomalšie a má tendenciu zostať ďalej od ceny, čo jej dáva viac priestoru.

Všeobecne platí, že keď je cena nad jednoduchým alebo exponenciálnym RO, potom trend stúpa a keď je cena pod MA, trend klesá. Aby sa toto usmernenie mohlo použiť, mal by kĺzavý priemer poskytnúť informácie o trendoch a trendových zmenách v minulosti. Vyberte si výpočtové obdobie - napríklad 10, 20, 50, 100 alebo 200 -, ktoré zdôrazňuje trend, ale keď sa cena pohybuje, má tendenciu ukazovať zvrat. To sa týka toho, či sa používa jednoduchý alebo exponenciálny RO. Vyskúšajte rôzne MA, aby ste zistili, ktoré z nich najlepšie fungujú zmenou vstupov na ukazovateli na vašej grafickej platforme. Rôzne RO uľahčujú prácu na rôznych typoch finančných nástrojov vrátane akcií.

Osobitné úvahy

Ako zaostávajúce ukazovatele slúžia kĺzavé priemery rovnako ako línie podpory a odporu. Počas uptrendu sa cena často stiahne späť do oblasti MA a potom sa odrazí, ako je to vidieť niekoľkokrát na vyššie uvedenom diagrame.

Ak ceny klesnú pod MA v vzostupnom trende, môže stúpať trend alebo sa môže konsolidovať aspoň trh. Ak ceny klesnú nad kĺzavý priemer v klesajúcom trende, trend sa môže začína zvyšovať alebo konsolidovať. V takom prípade obchodník môže sledovať, či sa cena pohybuje po RO, čo signalizuje príležitosť alebo nebezpečenstvo.

Iní obchodníci sa netýkajú cien pohybujúcich sa po RO, ale namiesto toho vložia do svojej mapy dve MA rôznej dĺžky a potom budú sledovať, či sa MA prekročia.

Nasledujúca tabuľka používa 50- a 100-dňové SMA v SPDR S&P 500 ETF (SPY). Prechody MA niekedy poskytovali veľmi dobré signály, ktoré by viedli k veľkým ziskom, a inokedy prekríženia viedli k slabým signálom. To poukazuje na jednu zo slabých stránok kĺzavých priemerov. Fungujú dobre, keď cena robí veľké trendy, ale majú tendenciu robiť zle, keď sa cena pohybuje nabok, akoby bola na ľavej strane grafu.

Pre dlhodobejšie obdobia sledujte 50- a 100-dňové alebo 100- a 200-dňové kĺzavé priemery pre dlhodobejšie smery. Napríklad pomocou 100- a 200-dňového kĺzavého priemeru, ak sa 100-dňový kĺzavý priemer kríži pod 200-denným priemerom, nazýva sa to smrťový kríž. Významný posun nadol už prebieha. 100-dňový kĺzavý priemer, ktorý prechádza nad 200-dňový kĺzavý priemer, sa nazýva zlatý kríž a naznačuje, že cena stúpa a môže tak pokračovať. Krátkodobí obchodníci môžu sledovať napríklad MA v období 8 a 20 rokov. Kombinácie sú nekonečné.

Kľúčové jedlá

• Kĺzavé priemery (MA) sú základom analýzy grafov a časových radov.
• Jednoduché kĺzavé priemery a zložitejšie exponenciálne kĺzavé priemery pomáhajú vizualizovať trend zmiernením cenových pohybov.
• Jeden typ MA nemusí byť nevyhnutne lepší ako iný, ale v závislosti od toho, ako obchodník používa kĺzavé priemery, môže byť pre konkrétneho jednotlivca lepší.