Mal by byť váš 401 (k) v anuity?

Štatistiky naznačujú, že rastúci počet plánov 401 (k) v Amerike je buď úplne uzavretých v rámci zmluvy s variabilnou anuitou, alebo ich ponúka ako investičnú alternatívu. Táto prax je však už mnoho rokov zdrojom diskusie medzi finančnými odborníkmi a regulačnými orgánmi. Existuje veľa výhod a nevýhod pre zamestnávateľov, ktoré by sa mali zvážiť pri rozhodovaní, či ponúknuť alebo neinvestovať do skupinovej anuitnej zmluvy v rámci dôchodkového plánu.

Pros

• Príspevky poskytujú bezpečnosť prostredníctvom pravidelných výplat a dávok pri úmrtí.

• Tok príjmov založený na garantovanej sadzbe poskytuje ochranu pred turbulenciami na trhu.

• V rámci týchto plánov sú spravidla k dispozícii funkcie spriemerovania dolárových nákladov a vyváženia portfólia, ktoré môžu firmám spravujúcim peniaze stáť 1 až 2% aktív v poplatkoch.

Zápory

• Poplatky a poplatky za odovzdanie sa môžu rýchlo zvýšiť, čím sa znížia investičné zisky.

• 401 (k) fondy sú už odložené daňou, takže ich vloženie na anuitné účty s odloženou daňou neprináša žiadnu ďalšiu výhodu.

• Zmluvy o anuitách obmedzujú škálu investičných príležitostí.

Výhody anuity v plánoch 401 (k)

poistenie

Finanční plánovači a odborníci v oblasti investícií, ktorí sa uchádzajú o využívanie zmlúv s variabilnou anuitou v rámci 401 (k) a iných dôchodkových plánov odložených na základe daní, zvyčajne zakladajú svoj argument na bezpečnosti. Koniec koncov, dve najväčšie aktíva väčšiny domácností strednej triedy sú dom a plán 401 (k) alebo iný zamestnávateľ. Majitelia domov sú však povinní vo svojich domoch poistiť väčšinu hypotekárnych veriteľov, ak nie podľa štátnych zákonov. Prečo teda nezabezpečiť svoje budúce zabezpečenie dôchodku?

Zmluvy s variabilnou anuitou môžu poskytovať túto ochranu v rámci akéhokoľvek typu dôchodkového plánu so stanoveným príspevkom, a to nielen prostredníctvom ich pravidelných výplat, ale aj prostredníctvom prispievateľov v prípade úmrtia, ktorí môžu za určitých podmienok zaručiť minimálnu výplatu alebo zmluvnú hodnotu. To môže byť obrovská výhoda pre pracovníka, ktorý nazhromaždil značné aktíva, ale odchádza do dôchodku na poklesovom trhu.

Dôchodky sú najdôležitejšie pre starších ľudí, ktorí potrebujú viac chrániť svoje finančné zdroje, ako prinútiť ich rast.

Ochrana trhu

Niekto, kto si kúpil jazdca na základe príjmu v rámci anuitnej zmluvy v dôchodkovom pláne, by sa mohol tešiť z toku príjmov založeného na garantovanej sadzbe, aj keď táto výplata ďaleko presahuje sumu, ktorá by sa mohla vygenerovať zo skutočného zostatku v programe.

Nedávne turbulencie na trhu len posilnili tento argument. Milióny pracovníkov, ktorí sa blížia k dôchodku na celoštátnej úrovni, zistili, že ich zostatky plánov sú teraz príliš nízke na to, aby im poskytli príjem, ktorý potrebujú, keď prestanú pracovať. Okrem toho, že váš príjemca poskytuje ochranu, poskytuje variabilný tok príjmov aj inflačné zabezpečenie.

Vyváženie portfólia

Väčšina variabilných kontraktov teraz ponúka programy priemerovania dolára, ktoré kladú počiatočný zostatok kontraktu na pevný účet, ktorý platí vysokú mieru zaručeného úroku. Aktíva sa potom prerozdelia v rámci vopred zvolenej zmesi podúčtov podielových fondov a systematicky sa do týchto fondov presúvajú, napríklad v rovnakých častiach počas šiestich alebo dvanástich mesiacov.

Ďalšou spoločnou črtou je opätovné vyváženie portfólia, ktoré sa začína stanoveným rozdelením aktív medzi rôzne podúčty zmluvy, podľa cieľov investora a tolerancie rizika. Potom je portfólio pravidelne pravidelne vyvážené, napríklad každý mesiac alebo štvrťrok. Akcie podúčtov s lepšou výkonnosťou sa automaticky predávajú a výťažok sa používa na nákup akcií nedostatočne výkonných fondov, čím sa zachováva pôvodné rozdelenie aktív investora.

Porovnateľné služby profesionálnych spoločností zaoberajúcich sa správou peňazí môžu stáť až 1% až 2% aktív, zatiaľ čo tieto vlastnosti sú súčasťou nákladov v rámci najrôznejších zmlúv, ktoré dnes ponúkajú hlavní dopravcovia.

Nevýhody anuity v plánoch 401 (k)

náklady

Kritici, ktorí používajú zmluvy s variabilnou anuitou v rámci dôchodkových plánov, zvyčajne uvádzajú poplatky ako hlavnú ujmu tejto stratégie. Aj keď jazdci požitkov z príjmu a úmrtia môžu účastníkom plánu poskytnúť dôležitú ochranu, tieto bezpečnostné opatrenia sú spojené s nákladmi, ktoré môžu podstatne znížiť investičné zisky z programov.

Garantovaní jazdci môžu stáť viac ako 1% aktív ročne a zmluvy s variabilnou anuitou obsahujú aj ďalšie poplatky. Väčšina zmlúv tiež účtuje ročný udržiavací poplatok, ak je zostatok zmluvy nižší ako stanovené limity. Všetky zmluvy s variabilnou zmluvou účtujú aj poplatok za úmrtnosť a výdavky do výšky 1, 6%, ktorý pokrýva všeobecnú poistnú ochranu v zmluve, napríklad zaručenú doživotnú výplatu poskytnutú, keď dôchodca anualizuje zmluvu. Zmluvy o anuite tiež zvyčajne obsahujú harmonogram poplatkov za odstúpenie od zmluvy, ktorý môže trvať niekoľko rokov a účtovať až 7% až 10% v prvom roku, aj keď v prvých rokoch môžu tiež umožňovať obmedzené výbery bez sankcie.

Odklad dane

Ďalšou bežnou sťažnosťou je, že štatút odloženého dane, ktorý je neoddeliteľnou súčasťou všetkých anuitných zmlúv, neposkytuje žiadnu ďalšiu výhodu, pretože všetky programy so stanovenými príspevkami sú už svojou povahou odložené. Zmluvy o anuite môžu tiež predstavovať obmedzenia pre výber investícií, ktoré majú účastníci plánu k dispozícii, keďže sa môžu použiť iba podúčty, ktoré existujú v rámci zmluvy. Plány odchodu do dôchodku, ktoré nevyužívajú anuity, môžu mať v závislosti od platformy a depozitára omnoho širšiu škálu alternatív.

Ak je zmluva o anuite najlepšia

Dôchodky môžu byť užitočné najmä pre starších zamestnancov, ktorí sa blížia k dôchodku a potrebujú premýšľať o ochrane svojich aktív viac ako o ich rast. Mladší zamestnanci, ktorí majú pred odchodom do dôchodku viac ako 10 rokov, môžu považovať dodatočné náklady poistencov za skutočný pokles výkonnosti ich portfólia.

Zmluvy sa tiež môžu podstatne líšiť, pokiaľ ide o náklady a poplatky, ako aj pri výbere investičných podúčtov a ich výkonnosti v priebehu času. Zamestnávatelia by mali porovnať náklady a poplatky s historickým výkonom podúčtov v danej zmluve a mali by tiež zohľadniť demografické údaje svojich zamestnancov. Spoločnosti s vysokým percentom starších pracovníkov môžu byť viac priťahované plánom, ktorý poskytuje určitú poistnú ochranu proti poklesu trhu, zatiaľ čo firmy s prevažne mladšími zamestnancami to môžu považovať za zbytočné.

Spodný riadok

Pri posudzovaní efektívnosti zmlúv s variabilnou anuitou v rámci 401 (k) a iných dôchodkových plánov odložených na odchode je potrebné zvážiť veľa faktorov. Skutočnou otázkou však je, či náklady na vlastnosti a služby poskytované danou zmluvou sú opodstatnené získanými výhodami.

Na správne určenie najlepšieho postupu pre danú spoločnosť môže byť potrebná komplexná analýza zmlúv a plánov dostupných od niekoľkých rôznych dopravcov, ako aj porovnanie iných ne rentových plánov. Zamestnanci, ktorí si nie sú istí, aké vlastnosti a jazdcov by mali zahrnúť do svojich plánov, by sa mali poradiť so svojím finančným plánovačom alebo personálnym poradcom.