Bodové a obrázkové mapovanie: základný úvod

Navrhnuté pre dlhodobé investície, bodové a číselné (P&F) grafy boli opísané ako jeden z najjednoduchších systémov na určovanie pevných vstupných a výstupných bodov v obchodovaní na burze. Tento systém mapovania monitoruje ponuku a dopyt každého problému a zároveň sleduje vývojové trendy. Čo robí P&F grafy jedinečnými, je to, že nezohľadňujú diskrétny čas, ako väčšina ostatných typov grafov pozdĺž ich x-os.

Kým bodové a číselné mapovanie nebolo nikdy na vrchole zoznamu populárnych techník používaných technickými analytikmi, rastie záujem o P&F zo všetkých kútov komunity grafov. Tu sa podrobne pozrieme na tabuľky P&F a na to, ako ich prečítať a skonštruovať.

Kľúčové jedlá

• Bodové a obrázkové grafy sú spôsobom, ako vizualizovať pohyby cien a trendy v majetku bez ohľadu na čas, ktorý uplynie.
• Grafy P&F využívajú stĺpce skladajúce sa zo stohovaných X alebo O, z ktorých každý predstavuje stanovené množstvo cenového pohybu.
• Symboly X ukazujú rastúce ceny, zatiaľ čo Os predstavujú klesajúcu cenu.
• Niektorí tvrdia, že úrovne podpory a rezistencie, ako aj porušenia, sú jasnejšie definované v grafe P&F, pretože odfiltrujú nepatrné pohyby cien a sú menej citlivé na falošné porušenia.

Vytváranie grafov P&F

Konvenčné grafy technickej analýzy majú tendenciu byť grafom open-close / high-low, ktoré znázorňujú pohyby cien v priebehu času, napríklad zo dňa na deň. Pri tvorbe grafov P&F sa dôraz kladie iba na konečnú cenu emisie. Vývojári P&F mapovania sa zaujímali o vývoj trendov, a preto sa nezaujímali o hluk vytváraný denne malými posunmi nahor alebo nadol, ale o to, ako sa väčší obraz odohral z pohľadu ponuky a dopytu.

Kľúčom k grafom P&F je stanovenie jednotky ceny, čo je jednotka merania pohybu cien vynesená do grafu. Na grafoch P&F nie je časová os, iba cenová os. Rastúce ceny akcií sú uvedené pomocou X a klesajúce ceny sú uvádzané u O. Tieto body sa v grafe objavia iba vtedy, ak sa cena pohybovala najmenej o jednu jednotku ceny v oboch smeroch.

Povedzme, že uzatváracie ceny akcií sa trikrát zvýšili o jednu jednotku ceny. Toto by sa javilo ako stĺpec troch X. Ak cenový pohyb zmení smer, graf ukazuje nový stĺpec O, kde O je vynesený pre každú jednotku cenového pohybu. X a O sa nikdy nezobrazia v rovnakom stĺpci. Grafista však musí určiť, koľko cenových jednotiek tvorí rámček, čo je cena, ktorú sa musí cena posunúť v opačnom smere, aby graf mohol začať nový stĺpec.

Povedzme napríklad, že akcie, ktoré ste sledovali, sa obchodovali za 25 USD a použili ste meranie jednotky 1 $ a reverzné pole sú tri jednotky. Ak by sa teraz akcie obchodovali smerom nahor na 25 USD, akcie by sa museli uzavrieť na 22 USD, kým sa graf nezmení na stĺpec O. Pretože každá jednotka cenového pohybu musí byť vykreslená, každá jednotka cenového pohybu nadol z úrovne 25 dolárov musí byť v tomto novom stĺpci O predstavovaná jedným O. Ďalším obratom by sa obchodovanie s akciami zvýšilo najmenej o 3 alebo 3 doláre. bodov predtým, ako sa na náš graf P&F vrátil nový stĺpec X. Potom predpokladajte, že problém naďalej klesá na 20 dolárov a až potom sa obrátite; X sa znovu objaví, keď cena dosiahne 23 dolárov. Nezabudnite, že si vyberiete veľkosť jednotky. Ak je cena akcií dosť vysoká, môže to byť 0, 50 $, 1 $ alebo dokonca 2 $. Graficky by prvé dva stĺpce nášho príkladu vyzerali takto:

Čítanie grafov P&F

Teraz, keď sme sa pozreli na to, ako zostaviť graf P&F, je ďalšou otázkou to, ako ho čítame. Odborníci spoločnosti P&F jednoznačne chápu, že cena zásoby určuje zákon o ponuke a dopyte. Ak problém stúpa a my máme rozvinutý trend s najmenej tromi X, domnievame sa, že dopyt prekonal ponuku.

Naopak, keď nám tento graf dá tri O, naznačuje, že ponuka prekonala dopyt. Grafy P&F nám ukazujú stanovenie trendov, zvrátenie trendov a ponuku a dopyt po grafických číslach.

Tu je niekoľko príkladov:

Obrázok 1: Príklady trendov ilustrovaných bodovými a obrázkovými diagramami. Zdroj: trendsoft.com

Nasledujúce vám poskytne solídny základ pre ďalšie štúdium dvoch dôležitých princípov P&F mapovania: úrovne podpory a úrovne rezistencie. Mali by ste pamätať na to, že podpora aj odpor sú zobrazené v horizontálnych čiarach a trendové čiary sú znázornené pod uhlom 45 stupňov.

Úrovne podpory

Úroveň podpory je úroveň, na ktorej sa investori aj obchodníci domnievajú, že ceny sa po zasiahnutí značky podpory začnú zvyšovať vyššie. Pozrite sa na tri O vo vyššie uvedenom príklade a zistite, čo to znamená. Horizontálny riadok O je to, čo hľadáte, keď vynulovanie na zvrátenie trendu a začiatok trendu.

Úrovne odporu

Vodorovný riadok X označuje úrovne rezistencie, ktoré musíte hľadať v grafickej štúdii P&F. Štúdie trendových línií ukázali, že prielom úrovne rezistencie sa zvyčajne vyskytuje s veľkým nárazom - to znamená s veľkým objemom a rýchlo sa zvyšujúcou cenou akcií.

Spodná čiara

Trendy trvajú dlho, kým sa zvrátia, takže obchodníci by si mali pamätať, že P&F mapovanie je určené pre dlhodobých investorov a nemá pre krátkodobého obchodníka žiadnu hodnotu. Použitím bodového a číselného grafu na identifikáciu celkových cenových trendov môžu technickí investori zaujať pozície, ktoré majú vysokú pravdepodobnosť zisku.

Toto je iba základný prehľad P&F máp. Najlepšia kniha, ktorá kedy bola napísaná na túto tému, je „Point and Figure Charting“ od Thomasa Dorseyho. Táto kniha je nevyhnutnosťou pre všetkých, ktorí chcú dôkladné porozumenie tejto populárnej grafovej metódy. Od zavedenia grafov P&F sú tieto programy hlboko integrované do iných technických analýz a obchodných stratégií.