Ako legálne vytvoriť zaisťovací fond

Takže chcete založiť hedžový fond. Tieto alternatívne investície použili združené fondy a rôzne stratégie na dosiahnutie výnosov pre investorov. Spravidla sú vytvorené tak, aby identifikovali a využili konkrétne príležitosti - z ktorých mnohé prichádzajú so značným rizikom - na trh. Ako sa však vydáte na to, aby ste sa stali magnátom hedgeových fondov?

Právne založenie hedžového fondu je o niečo náročnejšie ako založenie spoločnosti alebo spoločnosti s ručením obmedzeným pre súkromnú spoločnosť. Zahŕňa to orientáciu v zákonoch o dodržiavaní investičných požiadaviek a mohli by ste sa dostať do problémov, ak si počas cesty nehľadáte odbornú pomoc. Zákony, ktorými sa riadi a riadi vaše podnikanie, sa úplne zakladajú na krajine a štáte, v ktorom podnikáte. Môžu sa tiež líšiť - niekedy drasticky - v závislosti od toho, kde sa nachádzajú vaši potenciálni investori, ako kontaktujete nových potenciálnych investorov, do čoho investujete a koľko investorov spolu pracujete.

Napriek tomu, ak sa stále chcete preskočiť do hry, uviedli sme niektoré z nedostatkov legálneho vytvorenia vášho vlastného hedžového fondu.

Kľúčové jedlá

• Vytvorenie hedžového fondu je časovo a finančne náročné.
• Uistite sa, že robíte svoj výskum, vyberiete si názov svojho fondu a určíte, ktorá obchodná štruktúra je najvhodnejšia pre vaše potreby.
• Očakávajte, že počiatočné náklady vynaložíte medzi 15 000 až 50 000 dolárov.
• Medzi ďalšie náklady a úvahy patrí zvyšovanie kapitálu, prenájom advokáta, registrácia dokladov.
• Môžete zvážiť použitie inkubačného alebo vznikajúceho správcovského riešenia alebo službu založenia hedžového fondu, ktorá vám môže ušetriť veľa času a peňazí.

Základy

Predtým, ako pôjdete a vložte všetky svoje ťažko zarobené peniaze do podniku, je dôležité urobiť základnú starostlivosť. Koniec koncov, je to veľmi nákladný a časovo náročný proces, takže sa chcete uistiť, že ste si to úplne premysleli.

Prvé veci ako prvé: Urobte svoj výskum a pokúste sa stať odborníkom. Nie je to ako skočiť na trh cenných papierov alebo dlhopisov. Je to oveľa komplikovanejšie s veľmi jemnými krokmi, ktoré musíte podniknúť. A samozrejme existuje veľké riziko. Prečítajte si o hedžových fondoch, o tom, ako fungujú, a porozprávajte sa s odborníkmi v tejto oblasti, aby ste sa sami stali odborníkmi.

Budete tiež chcieť zvoliť názov svojho fondu - ten, ktorý najlepšie popisuje váš investičný štýl a vašu stratégiu. To môže byť ťažšie, ako sa zdá. Pamätajte však, že chcete prilákať investorov a vaše meno vám môže pomôcť pritiahnuť ich k vám.

Zistite, ako budete podnikať. Chystáte sa založiť ako LLC, trust alebo prípadne spoločnosť s ručením obmedzeným (LLP)? Tá je všeobecne najobľúbenejšou možnosťou.

Počiatočné náklady

Hedžové fondy sú tradične veľmi nákladné podniky so zaťažujúcimi nákladmi na spustenie, ktoré často dosiahli šesťciferný rozsah. Niektoré fondy išli oveľa ďalej, a to stálo milióny. Väčšina manažérov hedgeových fondov však začína podnikať od 15 000 do 50 000 dolárov. Pamätajte však: To sú len náklady na založenie vášho fondu, čo znamená, že ďalšie náklady sa rýchlo zvyšujú. Pravdepodobne budete musieť vyplatiť peniaze na nábor iného člena tímu - možno dokonca aj odborníka, ktorý vám môže pomôcť získať kapitál, aby ste sa dostali na ďalšiu úroveň.

Zaisťovacie fondy sú tradične veľmi drahé podniky, ktoré majú vysoké počiatočné náklady.

Budete chcieť zaistiť značné množstvo kapitálu na správu a zaistenie toho, aby prevádzkovanie hedžového fondu stálo za to. Získavanie kapitálu je jednou z najväčších výziev pri zakladaní hedžových fondov, pretože potenciálni investori chcú vidieť, že máte pod správou značné množstvo aktív (AUM) skôr, ako vám zveria svoje peniaze. Aj keď neexistuje žiadny skutočný predpísaný cieľ, mali by ste sa zamerať na to, aby ste v AUM dosiahli aspoň 5 miliónov dolárov, zatiaľ čo 20 miliónov dolárov vás urobí viditeľnými pre investorov. S 100 miliónmi dolárov vás upozornia inštitucionálni investori.

Môžete nájsť jeden alebo všetky z nasledujúcich dobrých zdrojov, z ktorých sa môžete najskôr obrátiť na kapitál:

• Vaše vlastné úspory
• Rodina a priatelia
• spolupracovníci
• Zabezpečovacie sejačky
• Nadácie alebo nadácie

Získanie zákona na vašej strane

Teraz, keď ste si zabezpečili kapitál, budete musieť postupovať podľa zákonných ustanovení o založení fondu. Ak sa chystáte rozdávať investičné poradenstvo, musíte zložiť test a zaregistrovať sa v Komisii pre cenné papiere (SEC). Aj keď to nemusí byť potrebné - budete musieť, ak máte 15 alebo viac investorov - pravdepodobne je stále dobré pokračovať a zaregistrovať sa, pretože budúci investori to uvidia ako pozitívne znamenie. Musíte sa tiež pripraviť na službu Internal Revenue Service (IRS), aby ste získali identifikačné číslo zamestnávateľa.

Môžete zvážiť najatie skúseného právnika v oblasti hedgeových fondov, ktorý vám pomôže usporiadať všetky doklady, pretože to môže byť únavné a ťažkopádne. To vás tiež ušetrí od akýchkoľvek nákladných chýb, ako je nesprávne vyplnenie formulára alebo úplné zabudnutie. Je pravda, že je to najdrahšia možnosť. Pre mnohé hedžové fondy to znamená, že majú menej kapitálu na nábor skúsených členov tímu alebo investovanie do softvéru.

Pri práci so skúseným právnikom hedgeových fondov môžete očakávať, že na právne založenie vášho fondu minú len 20 000 dolárov a až 100 000 dolárov. Skúsení právnici prirodzene prichádzajú s dlhým zoznamom odporúčaní klientov a dobrou povesťou. Nevýhodou pri spolupráci s poprednou právnickou firmou je to, že v mnohých prípadoch zaplatíte najvyšší dolár za prácu, ktorá sa väčšinou dokončí pomocou šablón právnych dokumentov a pracovníkov nižšej úrovne. Zatiaľ čo senior partner pravdepodobne preverí a podpíše všetko, veľké advokátske kancelárie s prestížnymi partnermi sú veľmi zaneprázdnení, takže nebudú pracovať na začiatočnej dokumentácii.

Ako legálne vytvoriť hedžový fond

Alternatívne metódy

Ďalšou možnosťou je pokúsiť sa nájsť inkubáciu hedžového fondu alebo vznikajúce riešenie platformy správcu namiesto úplného vytvorenia vlastného hedžového fondu. Zdá sa, že tieto platformy stále prichádzajú a odchádzajú v priemysle. Jednou z dôležitých výhod je, že obchodný model vznikajúcej platformy manažérov vám umožňuje začať obchodovať vo vašom hedžovom fonde a hľadať investorov a zároveň vytvárať auditované záznamy v rámci jeho širšej právnej štruktúry.

Táto metóda výrazne znižuje náklady na uvedenie do prevádzky a umožňuje vám minúť viac peňazí za talenty, systémy a iných poskytovateľov služieb, ako sú správcovia fondov, hlavní makléri, audítori a obchodníci tretích strán.

Zabezpečovacie fondy podľa čísel

Poslednou možnosťou je použitie šablónovej služby na vytváranie hedžových fondov, ktorá zníži náklady a zníži náklady na spustenie o 60% až 90%. Tieto služby vám umožňujú používať rovnaké zákonné šablóny, aké používajú títo špičkoví právnici - vylučujúc tak potrebu venovať svoj čas, a preto aj tieto statné účty.

Šablóny na vytváranie hedžových fondov je možné kúpiť za 5 000 až 7 000 dolárov a dajú vám slobodu - a zodpovednosť - založiť svoj fond praktickým spôsobom. Nezabudnite samozrejme na to, že budete pravdepodobne potrebovať ďalšie právne zastúpenie po ceste. Stále máte možnosť zachovať si plnoprávneho právnika so špičkovým právnym postavením ako svojho stáleho dodržiavania právnych predpisov a právneho poradcu. Možno si to však budete môcť dovoliť neskôr, pretože ste ušetrili toľko peňazí, ktoré tvoria váš fond.

Táto možnosť rastie na popularite, pretože existuje veľké množstvo požiadaviek na počiatočný kapitál hedžového fondu a pokiaľ je fond formovaný správne, často sa dosahuje lepšia návratnosť investovaním do operácií, poradcov, školenia hedžových fondov., atď.

Spodný riadok

Je rozumné mať kompletný plán na založenie hedgeového fondu skôr, ako podniknete akékoľvek kroky. V každom prípade viete, s kým budete pracovať, čo bude účtované a za čo dostanete peniaze. Pri zakladaní vlastného hedgeového fondu musíte konať ako investor, aby ste sa uistili, že pri zakladaní účtu získate najlepšiu možnú návratnosť investícií, a po spustení doň znova investujte.