Ako môžu investori vyhľadávať nápady na zásoby

Existuje veľa investorov, ktorí idú sami. Robia svoj vlastný výskum a obchodujú prostredníctvom nízkonákladového sprostredkovateľa. Títo investori by si mali zablahoželať za podnikateľského ducha, problém však spočíva v tom, že títo odvážni ľudia niekedy nevedia, kde začať, alebo presnejšie povedané, ako skontrolovať zásoby.

Aby mohli investori vybrať jednotlivé akcie, potrebujú najprv dobrý zdroj potenciálnych nákupov. To je miesto, kde sa pre jednotlivých investorov môžu ukázať ako užitočné aktuálne triedičky akcií a údaje o trhu.

Nepodceňujte hodnotu aktuálnych trhových údajov

Investori potrebujú čo najviac informácií o dianí na trhu. To znamená využiť rôzne zdroje ekonomických, priemyselných a podnikových informácií. Aby bolo jasné, investori sa nemusia púšťať do štatistík a zložitosti každého odvetvia rovnako ako analytici Wall Street, ale musia mať dobrý prehľad o tom, čo poháňa trh.

Preto sa dôrazne odporúča sledovať obchodné správy prostredníctvom všetkých druhov mediálnych kanálov, čítať správy na finančných webových stránkach a sledovať sentiment investorov na sociálnych sieťach. Dôvtipní investori by mali hľadať údaje a udalosti, ktoré budú ekonomiku poháňať vpred. Získanie informácií zo širokého prierezu zdrojov zabezpečí, že investor nedostane neobjektívny alebo neúplný tok správ.

Pokiaľ ide o správy, jedná sa o niekoľko príkladov typov informácií, ktoré by mali investori pravidelne využívať.

Úrokové sadzby

Informácie o trendoch úrokových sadzieb alebo pravdepodobnosti budúceho zvýšenia alebo zníženia sadzby sú mimoriadne cenné. Pamätajte, že ak investor dokáže správne predpovedať alebo predvídať pravdepodobnosť zníženia sadzieb v budúcnosti a zvýšiť svoju expozíciu voči domácim akciám, tento investor je schopný zarobiť veľa peňazí.

Z tohto dôvodu je dôležitá včasná premyslená analýza ekonomických správ. Obchodné televízne kanály, ako sú CNBC, Bloomberg alebo Fox Business, spravidla odvádzajú dobrú prácu nielen pri oznamovaní správ o úrokových mierach, ale tiež pomáhajú verejnosti odhadnúť potenciál zmeny budúcej politiky Fedu.

Ropa a energia

Informácie o produkcii ropy OPEC a zásobách domácich zásob sú rovnako dôležité. Prečo? Najjednoduchšia odpoveď je, že naša ekonomika a vyhliadky budúceho rastu závisia od schopnosti ťažiť ropu za primeranú cenu. Preto je rovnica ponuky a dopytu mimoriadne dôležitá.

Finančné médiá, vrátane The Wall Street Journal a Reuters, opäť robia skvelú prácu nielen pri oznamovaní týchto správ, ale tiež pomáhajú investorom predpovedať možné zmeny v dodávkach.

Ekonomické ukazovatele

Ďalej zvážte čísla sentimentov spotrebiteľov, začiatok bývania a údaje o zamestnanosti. Tieto súbory údajov, pričom primárne zaostávajú v ukazovateľoch hospodárstva, dávajú investorom zmysel toho, čo si myslí široká verejnosť a ako míňajú peniaze. Toto sú dôležité údaje, pretože to umožňuje dôvtipnému investorovi vidieť trend a odhadnúť ochotu spotrebiteľa minúť peniaze za určité položky v blízkej budúcnosti.

Ako príklad použitia týchto údajov, ak je nálada spotrebiteľa vysoká, sa začínajú s bývaním stabilne rastie a nezamestnanosť klesá, dá sa správne predpokladať, že maloobchodníci vyššej kategórie budú mať lepšie ceny. Naopak, keď sa všetky tieto ukazovatele prevrátia, bude sa vychádzať z toho, že maloobchodníci na nižších úrovniach by sa radovali lepšie.

Druhy spoločností, ktorým sa treba vyhnúť

Trik správneho výberu akcií je schopný zistiť niekoľko potenciálnych investícií pre niekoľko životaschopných kandidátov. Najlepšie sa to dá dosiahnuť tým, že budeme vedieť, ktorým typom spoločností sa treba vyhnúť.

S výnimkou neobvyklých okolností by sa investori mali zvyčajne vyhýbať:

Distribútori alebo podniky s komoditami

Keďže tieto spoločnosti nie sú výrobcami, sú to iba sprostredkovatelia, ktorí majú zriedka akékoľvek jedinečné vlastnosti, ktoré by pritiahli veľký počet investorov. Navyše, vo všeobecnosti sa často stáva prekážkou hospodárskej súťaže, pokiaľ ide o distribúciu.

Príkladom takýchto podnikov by boli výrobcovia detských vypchatých zvierat (nešpecializované hračky sú dobre známou komoditou) a distribútori spotrebnej elektroniky, ktorí jednoducho dodávajú tovar maloobchodníkom. Tieto podniky mohli ľahko vidieť, že sa ich zisky zmenšili, ak stratia dokonca jeden značný maloobchodný účet, alebo ak výrobca nájde iného distribútora, ktorý prepraví tovar za menej peňazí.

Spoločnosti s hrubými maržami pod 20%

Najzákladnejším dôvodom je to, že neexistuje takmer žiadna rezerva na chyby. V skutočnosti by aj najmenší pokles v podnikaní mohol spôsobiť pokles ziskov. Podniky a distribútori komoditného typu majú zvyčajne nízke marže. Určité začínajúce podniky však musia ponúkať svoje výrobky a / alebo služby za nižšie náklady, aby získali podiel na trhu. Všetky tieto spoločnosti sú opäť vo svojej podstate „riskantnejšie“.

Spoločnosti, ktoré sa nepovažujú za „najlepšie vo svojej triede“

Ako vaši rodičia vždy hovorili: „dostanete to, za čo platíte.“ Inými slovami, spoločnosti druhého stupňa často zostávajú spoločnosťami druhého stupňa, pokiaľ nemajú potenciál, aby sa jedného dňa stali špičkovým odvetvím v tomto odvetví. Ako môže investor povedať, či je spoločnosť „najlepšia vo svojej triede?“ Je pravdepodobné, že bude mať najväčšiu trhovú kapitalizáciu v podnikaní, najväčšiu prítomnosť z hľadiska geografickej stopy a bude mať tendenciu byť „tvorcom trendov“ v priemysle (pokiaľ ide o ceny, technológie a ponuky produktov), ​​v ktorých pôsobí., Walmart, Apple a Amazon sú dobrými príkladmi takýchto spoločností.

Spoločnosti, ktoré sú predmetom obchodovania

Thinly traded znamená, že tieto spoločnosti vo všeobecnosti obchodujú iba s menej ako 100 000 akciami za deň. Trh alebo „šírenie“ týchto druhov zásob je často veľmi nestabilné. V skutočnosti majú investori dosť času na to, aby sa zaoberali analýzou základov. Ostré výkyvy v ponuke a dopyte a možný vplyv na cenu akcií je ťažké odhadnúť, dokonca aj pre skúseného investora.

Spoločnosti, ktoré nedávno oznámili významné akvizície

Spoločnosti, ktoré prijímajú veľké akvizície, často vykazujú veľké a nepredvídané výdavky, ktoré môžu priniesť veľkú prekážku pri dosahovaní krátkodobých ziskov. Aj keď by takáto dohoda mohla byť obrovskou príležitosťou, potenciál poklesu je príliš často prehliadaný.

Manhattan Bagels je toho úžasným príkladom. Koncom deväťdesiatych rokov minulého storočia si národne známy reťazec bagiet kúpil jedného zo svojich najväčších súperov na západnom pobreží. Ukázalo sa však, že existujú účtovné problémy a obchody, ktoré spoločnosť kúpila, sa ukázali byť takmer rovnako ziskové, ako pôvodne dúfala (alebo investori). Keďže akvizícia bola tak veľká, Manhattan Bagels nedokázal problémy vyriešiť a nakoniec bol nútený podať žiadosť o ochranu pred bankrotom.

Identifikácia úspešných spoločností

Úspešné spoločnosti majú tendenciu mať niekoľko charakteristík:

Zrýchlený rast tržieb a výnosov

Vyhľadajte spoločnosti, ktoré dosahujú hornú a dolnú hranicu nad 15 percent. Prečo tento prah? Je to preto, že toto je referenčný bod, ktorý mnohé inštitúcie hľadajú skôr, ako sa dostanú do akcií.

Majte samozrejme na pamäti, že spoločnosti, ktoré rastú rýchlejšie, často majú problémy udržať svoj rast po niekoľkých rokoch a je pravdepodobnejšie, že investorov sklamú. V ideálnom prípade je najvýhodnejší rozsah medzi 15 a 25 percentami.

Vysoké úrovne nákupu zasvätených osôb

Interné nákupy sú vynikajúcim ukazovateľom toho, že spoločnosť môže byť podhodnotená. Prečo? Pretože zatiaľ čo niektorí vedúci pracovníci môžu nakupovať akcie jednoducho na preukázanie svojej viery v spoločnosť, levská akcie nakupujú akcie spoločnosti iba z jedného dôvodu - na zarobenie peňazí.

Vyhľadajte konkrétne spoločnosti, v ktorých niekoľko insiderov nakupuje za alebo blízko aktuálnej trhovej ceny. Úžasný zdroj pre zasvätené údaje je SEC. Dobré údaje o tejto téme však ponúkajú aj iné mimovládne zdroje vrátane spoločností Finviz a Morningstar.

Spoločnosti vykazujúce solídny graf

Aj keď technická analýza by nemala byť hlavným faktorom pri výbere akcií, má svoju úlohu. V ideálnom prípade by investori mali hľadať spoločnosť, ktorá neustále zvyšuje cenu pri vyššom objeme. Prečo? Pretože zásoby, ktoré postupujú na zvyšujúci sa objem, sa akumulujú. Inými slovami, v populácii existuje rozsiahla dynamika, ktorá ju pravdepodobne bude aj naďalej zvyšovať na novú úroveň. Predstavte si trajektóriu vzletu lietadla - to je to, čo hľadáte!

Môžete tiež hľadať zásoby, ktoré vytvárajú nové maximá. Spoločnosti, ktoré prelomia (alebo už prešli) úrovňou technickej odolnosti, často prešli určitým pozitívnym zásadným zlepšením, ktoré upozorňuje na zásoby.

Kúpte si čo viete

Legendárny investor Peter Lynch bol známy tým, že všetci investori by mali používať alebo mali byť oboznámení s produktmi / spoločnosťami, do ktorých investujú. Aj keď to môže znieť ako zdravý rozum, mnohí investori majú tendenciu ignorovať túto nadčasovú radu.

Aká je výhoda nákupu toho, čo viete?

Investori s dôvernými znalosťami produktov a spoločností, ktoré kupujú, môžu lepšie pochopiť svoj rastový potenciál. Mimochodom, tiež im to uľahčuje predpovedanie budúceho rastu tržieb a výnosov a / alebo porovnávanie ich ponuky produktov s ponukami iných účastníkov odvetvia.

Pozrite si ich v účtovnej závierke

Investori by mali vždy skontrolovať hlavné finančné výkazy (výkaz ziskov a strát, výkaz o peňažných tokoch a súvahu) spoločností, do ktorých investujú.

Konkrétne by investori mali hľadať:

Spoločnosti s rastom zásob v blízkosti rastu tržieb

Spoločnosti, ktorých zásoby rastú rýchlejšie ako ich tržby, s väčšou pravdepodobnosťou budú neskôr zastarané zásoby zastarané, ak sa náhle spomalia tržby.

Spoločnosti s účtami pohľadávok Rast v blízkosti rastu tržieb

Spoločnosti, ktorých pohľadávky rastú rýchlejšie ako tržby, môžu mať problémy s výberom dlhov.

Hmotný investičný majetok

Spoločnosti s veľkým množstvom hotovosti a iným hmotným (tvrdým, likvidným) majetkom majú tendenciu byť pevnejšie ako tie, ktoré ich nemajú. Veľké množstvo hotovosti a iných likvidných aktív poskytne spoločnosti prostriedky na splatenie jej krátkodobých dlhov a obsluhu jej dlhodobých bankoviek aj v ťažkých obdobiach.

Spodný riadok

Vedieť, ako sledovať stav akcií a konkrétne to, čo hľadať, je hlavnou bitkou pre väčšinu investorov, ktorí idú sami. Uvedený komentár by mal slúžiť ako východiskový bod pre podnikavých investorov. Ak prevezmete iniciatívu, získate vhľad a zdokonalíte svoje zručnosti.