Náklady budúcich období (DAC)
Časovo rozlíšené obstarávacie náklady (DAC) sa zvyčajne používajú v poisťovníctve, keď spoločnosť hradí predajné náklady spojené s obstaraním nového zákazníka počas doby platnosti poistnej zmluvy.
Kľúčové jedlá
- Časové rozlíšenie obstarávacích nákladov (DAC) je, keď spoločnosť uhradí náklady spojené s obstaraním nového zákazníka počas doby platnosti poistnej zmluvy.
- Použitie tejto metódy účtovania má tendenciu znižovať zaťaženie politiky v prvom roku a vytvára plynulejší model zárobkov.
- DAC sa kapitalizuje ako nehmotné aktívum, aby sa náklady spojili s príjmami.
- Spoločnosti môžu odkladať iba náklady spojené s úspešným umiestnením nového podniku a nemôžu odpisovať všetky náklady na back-office.
Pochopenie odložených obstarávacích nákladov (DAC)
Poisťovacie spoločnosti znášajú pri vydávaní nových obchodov vysoké počiatočné náklady, vrátane provízií za sprostredkovanie externým distribútorom a maklérom, nákladov na upisovanie a zdravotnícke náklady. Tieto náklady často môžu prekročiť poistné platené v prvých rokoch rôznych druhov poistných plánov.
Implementácia DAC umožňuje poisťovniam postupne rozdeľovať tieto náklady, keď získavajú príjmy. Použitie tejto metódy účtovania má tendenciu znižovať zaťaženie politiky v prvom roku a vytvára plynulejší model zárobkov.
Od roku 2012 sa od poisťovateľov vyžadovalo dodržiavanie nového pravidla Federálnej rady pre účtovné štandardy (FASB), „Účtovanie nákladov spojených s nadobudnutím alebo obnovením poistných zmlúv“ alebo ASU 2010-26. FASB umožňuje spoločnostiam kapitalizovať tieto náklady a amortizovať ich v priebehu času, čo znamená, že sa zaznamenávajú skôr ako aktíva, nie ako náklady a môžu sa vyplácať postupne.
dôležitý
DAC sa v súvahe považuje za aktívum a amortizuje sa počas životnosti poistnej zmluvy v súlade so všeobecne uznávanými účtovnými zásadami (GAAP).
FASB vyžaduje, aby spoločnosti amortizovali zostatky „na konštantnej úrovni“ počas očakávanej doby platnosti zmlúv. V prípade neočakávaného ukončenia zmluvy FASB rozhodne, že DAC sa musí odpísať, ale nepodlieha testu na zníženie hodnoty, čo znamená, že majetok sa nemeria, aby zistil, či stále stojí za sumu uvedenú v súvahe.
Amortizácia DAC
DAC predstavuje „nevymoženú investíciu“ do vydaných politík, a preto sa kapitalizuje ako nehmotné aktívum na porovnanie nákladov s príjmami. Obstarávacie náklady sa časom vykazujú ako náklad, ktorý znižuje aktíva DAC. Proces vykazovania nákladov vo výkaze ziskov a strát sa nazýva amortizácia a týka sa amortizovaného alebo zníženého majetku DAC v priebehu niekoľkých rokov.
Amortizácia vyžaduje základ, ktorý určuje, koľko DAC by sa malo zmeniť na výdavky za každé účtovné obdobie. Amortizačný základ sa líši podľa klasifikácie Federálnych účtovných štandardov (FAS):
- FAS 60 / 97LP - Prémie
- FAS 97 - Odhadovaný hrubý zisk (EGP)
- FAS 120 - Odhadované hrubé marže (EGM)
Podľa FAS 60 sú predpoklady „zablokované“ v otázke politiky a nemôžu sa zmeniť. Podľa FAS 97 a 120 sa však predpoklady zakladajú na odhadoch, ktoré možno podľa potreby upravovať. Amortizácia DAC používa ako základ odhadované hrubé marže a úroková sadzba sa uplatňuje na DAC na základe návratnosti investícií.
Požiadavky na časovo rozlíšené obstarávacie náklady (DAC)
Pred zavedením ASU 2010-26 bol DAC nejasne opísaný ako náklady, ktoré „sa menia a súvisia predovšetkým s nadobudnutím poistných zmlúv.“ To viedlo spoločnosti k zložitej úlohe tlmočenia, ktoré výdavky sú oprávnené na odklad a často viedli k širokú škálu poisťovacích spoločností klasifikovať väčšinu svojich nákladov ako DAC.
FASB neskôr dospel k záveru, že účtovníctvo DAC bolo zneužívané a reagovalo poskytovaním jasnejších usmernení. ASU 2010-26 boli sprevádzané dvoma dôležitými zmenami, aby sa splnili kapitalizačné kritériá:
- Spoločnosti môžu odložiť iba náklady spojené s úspešným umiestnením nového podnikania, a nie všetky výdavky spojené s predajom.
- Za aktívum DAC možno považovať iba časť nákladov na back-office priamo spojené s príjmami.
Príklady odložiteľných nákladov zahŕňajú:
- Provízie presahujúce konečné provízie
- Náklady na upisovanie
- Náklady na vydanie politiky