Kompletný sprievodca k účtom vkladov na peňažnom trhu

Vkladový účet na peňažnom trhu (MMDA), známy tiež ako účet na peňažnom trhu (MMA), je špeciálnym typom sporiteľného účtu banky alebo družstevnej záložne s niektorými funkciami, ktoré sa nenachádzajú na bežných sporiacich účtoch. Väčšina vkladových účtov na peňažnom trhu platí vyššiu úrokovú sadzbu ako bežné sporiace účty na vkladnej knižke a často obsahuje oprávnenie na zapisovanie šekov a debetné karty. MMDA tiež prichádzajú s obmedzeniami, vďaka ktorým sú menej flexibilné ako bežný bežný alebo sporiaci účet. Tento článok popisuje, čo by ste mali vedieť o MMDA, čo vám pomôže rozhodnúť sa, či vám tento typ účtu dáva zmysel. (Viac informácií nájdete v časti Účet peňažného trhu .)

História vkladových účtov peňažného trhu

Až do začiatku osemdesiatych rokov 20. storočia vláda stanovila strop alebo limit na výšku úroku, ktorý banky a úverové družstvá mohli ponúkať zákazníkom na sporiacich účtoch. Mnoho inštitúcií ponúkalo malé zariadenia (napríklad hriankovače a vaflové žehličky) spolu s ďalšími stimulmi na prilákanie vkladov, pretože pri úrokových sadzbách nemohli konkurovať.

Ľudia začali vkladať svoje úspory do podielových fondov peňažného trhu s vyššími úrokmi (MMMF), známych tiež ako fondy peňažného trhu (MMF). Podielové fondy peňažného trhu predávajú banky, maklérske spoločnosti a spoločnosti podielových fondov.

Kongres pod tlakom prešiel cez Garn-St. Zákon o vkladových inštitúciách v Nemecku z roku 1982, ktorý bankám a úverovým zväzom umožnil ponúkať vkladové účty na peňažnom trhu, ktoré platili sadzbu „peňažného trhu“, ktorá bola vyššia ako predchádzajúca maximálna sadzba. Vkladové účty na peňažnom trhu sa ponúkajú v tradičných a online bankách a úverových zväzoch. Jednou z kľúčových funkcií MMDA, okrem platenia vyšších úrokov, je ochrana vašich aktív.

Poistené vklady

Vklady a zisky MMDA v banke sú poistené Federálnou spoločnosťou pre poistenie vkladov (FDIC), nezávislou agentúrou federálnej vlády. FDIC pokrýva určité typy účtov vrátane MMDA až do výšky 250 000 dolárov na vkladateľa na banku. To znamená, že ak máte v jednej banke ďalšie poistiteľné účty (šek, sporenie, vkladový certifikát), všetky sa počítajú do poistného limitu 250 000 dolárov. Spoločné účty sú poistené na 500 000 dolárov.

Pokiaľ ide o vkladové účty na peňažnom trhu, ktoré boli vybrané v družstevnej záložni, Národná správa úverových zväzov (NCUA) poskytuje podobné poistné krytie (250 000 USD na člena na družstevnú záložňu). Ak chcete poistiť viac ako 250 000 dolárov, najlepším spôsobom, ako to dosiahnuť, je otvoriť MMDA vo viac ako jednej banke alebo družstevnej záložni.

Skontrolujte písanie a debetnú kartu

Mnoho vkladových účtov na peňažnom trhu ponúka obmedzené oprávnenie na písanie šekov a obsahuje debetnú kartu s účtom. Vďaka tomu je MMDA kombinovaným sporiacim a kontrolným účtom, ktorý môže byť užitočný, ak chcete získať vyššiu úrokovú sadzbu, ale potrebujete prístup iba k obmedzeným prostriedkom.

Limity transakcií

Federal Reserve Regulation D vás obmedzuje na šesť prevodov a elektronických platieb z každého MMDA alebo sporiaceho účtu každý mesiac. Typy ovplyvnených prevodov sú vopred schválené prevody (vrátane ochrany proti prečerpaniu), telefónne prevody, elektronické prevody, šeky alebo platby debetnými kartami tretím stranám, transakcie ACH a bankové prevody.

Môžete vykonávať neobmedzené prevody osobne (v banke), poštou, kuriérom alebo bankomatom. Ak prekročíte počet povolených transakcií za mesiac, dostanete od banky varovanie a môže vám byť uložená pokuta. Ak budete pokračovať, banka je povinná odvolať vaše práva na prevod, presunúť vás do bežnej kontroly alebo zatvoriť váš účet. Môžete vykonať ľubovoľný počet vkladov.

Poplatky a minimá MMDA

Vkladové účty peňažného trhu okrem limitov na transakcie vo všeobecnosti vyžadujú, aby ste na založenie účtu vložili minimálnu čiastku a aby ste dostali maximálnu zostatok, aby ste udržali minimálny zostatok.

Mnoho MMDA má mesačné poplatky, ktoré sa vyplácajú, ak váš zostatok klesne pod minimum. Poplatky sú dôležité, pretože každý uložený poplatok zníži vaše príjmy (úroky). Niektoré inštitúcie účtujú poplatok bez ohľadu na to, aký je váš zostatok, a iné sa vzdávajú mesačného poplatku, ak napríklad pravidelne vkladáte priamy mesačný vklad. Minimálne vklady, zostatky a pravidlá týkajúce sa poplatkov sa medzi finančnými inštitúciami líšia.

Úrokové sadzby

Jednou z pôvodných atrakcií MMDA bola skutočnosť, že ponúkali vyššiu úrokovú sadzbu ako sporiace účty. Aktuálna banková priemerná úroková sadzba MMDA je podľa Bankrate 0, 15%. Priemerná národná miera sporiaceho účtu je 0, 09%. Najvyššia dostupná sadzba MMDA je 2, 01% a najvyššia v súčasnosti dostupná sadzba sporiaceho účtu je 1, 90%. MMDA teda v priemere naďalej dosahujú lepšie výsledky ako sporiace účty. MMDA môžu ponúkať vyššie úrokové sadzby, pretože môžu investovať do vkladových certifikátov (CD), štátnych cenných papierov a komerčných cenných papierov, ktoré sporiace účty nemôžu robiť.

Úrokové sadzby vkladových účtov peňažného trhu (ako aj úrokové sadzby z väčšiny vkladových účtov) sú variabilné, čo znamená, že sa môžu meniť s ekonomickými podmienkami. Ako sa zvyšuje úrok - napríklad každoročne, mesačne alebo denne - môže mať zásadný vplyv na váš konečný výnos, najmä ak si na svojom účte udržiavate vysoký zostatok.

MMDA vs. iné vkladové účty

Vkladové účty na peňažnom trhu nie sú jediné vkladové účty, ktoré ponúkajú banky a úverové združenia. Ostatné účty môžu obsahovať funkcie (alebo dokonca úrokové sadzby), vďaka ktorým sú konkurencieschopné s vkladovými účtami peňažného trhu alebo nad nimi.

Vkladný účet vkladnej knižky

Bežné sporiace účty bánk alebo úverových zväzov platia úroky rovnako ako MMDA, hoci, ako je uvedené vyššie, úroky platené MMDA majú tendenciu byť vyššie. Niektoré bežné sporiace účty ponúkajú o niečo vyššiu úrokovú sadzbu, aby kompenzovali flexibilitu (tj šekové písanie), ktorú ponúkajú MMDA.

Sporiace účty aj MMDA sú poistené FDIC alebo NCUA. Obidva vám umožňujú mesačne robiť toľko vkladov, koľko chcete, a oboje vás obmedzujú na šesť prevodov podľa nariadenia o federálnych rezervách D. Na rozdiel od MMDA nemajú bežné sporiace účty zvyčajne žiadny počiatočný vklad ani požiadavku minimálneho zostatku. (Ďalšie informácie nájdete v časti Účet dôchodkového peňažného trhu .)

Sporiaci účet s vysokým výnosom

Banky a družstevné záložne ponúkajú aj sporiace účty s vysokým výnosom av závislosti od inštitúcie môže byť ponúkaný úrok vyšší, ako sa dá pri MMDA tejto banky. Rovnako ako MMDA sú aj sporiteľné účty s vysokým výnosom poistené podľa FDIC alebo NCUA a môžu vyžadovať vyššie počiatočné vklady, minimálne zostatky a poplatky za údržbu alebo pokuty, ak klesnete pod požadované minimum.

Pravidelný bežný účet

Bežné účty majú oproti MMDA jednu veľkú výhodu - neobmedzené transakcie (šeky, výbery z bankomatu, bezhotovostné prevody atď.). Sú tiež poistení FDIC alebo NCUA. Vďaka tomu sú kontrolné účty ideálne pre každodenné finančné transakcie, ako sú napríklad šeky, elektronická platba faktúr a prístup k hotovosti prostredníctvom bankomatu. Hlavnou slabinou bežných bežných účtov je to, že ponúkajú veľmi nízku (často nulovú) úrokovú sadzbu.

Kontrola vysokých výnosov

Tento typ bežného účtu - napríklad úspory s vysokým výnosom - ponúka úrokové sadzby, ktoré sú konkurenčné a niekedy prevyšujú sadzby, ktoré sa nachádzajú na vkladových účtoch peňažného trhu. Podobne ako v prípade MMDA, aj v prípade týchto typov účtov sa vyžaduje minimálny denný zostatok a pokuta alebo poplatok za pokles pod túto sumu. Bežné účty s vysokým výnosom majú často aj hornú hranicu - napríklad 5 000 dolárov -, nad ktorou sa neuplatňuje vysoká úroková sadzba.

Niektoré kontrolné účty s vysokým výnosom vyžadujú, aby ste každý mesiac vykonali minimálny počet debetných transakcií. Všetky tieto ustanovenia môžu viesť údržbu účtu s vysokou výnosnosťou časovo náročnou prácou. V iných ohľadoch je kontrola s vysokým výnosom ako pravidelná kontrola, s neobmedzenými kontrolami, debetná karta, prístup do bankomatu a poistenie FDIC alebo NCUA.

Odmeny kontrolný účet

Tento typ bežného účtu môže ponúkať impozantný bonus za registráciu a ďalšie odmeny, napríklad vysoké výnosy, vrátenie poplatkov za bankomat, míle leteckých spoločností alebo vrátenie peňazí. Výzvy sú rovnaké ako pri kontrole s vysokým výnosom: vysoké poplatky, pokiaľ nebudete udržiavať stanovený minimálny denný zostatok, požadovaný minimálny počet transakcií debetnou kartou za mesiac, povinné mesačné priame vklady a ďalšie, v závislosti od inštitúcie. V opačnom prípade sa odmeňujú kontrolné funkcie, ako je bežný bežný účet, ako je uvedené vyššie, vrátane poistenia FDIC alebo NCUA.

MMDA vs vsvedčenia o vkladoch

CD je načasovaný sporiaci účet. Výmenou za pevnú úrokovú sadzbu, ktorá môže byť vyššia ako bežný sporiaci účet alebo MMDA, súhlasíte s uložením stanovenej sumy na stanovené obdobie - tri, šesť, deväť alebo 12 mesiacov alebo viac rokov až do 10 rokov. Úroky na vašom CD sa zvyšujú denne, týždenne, mesačne alebo ročne, v súlade s podmienkami vašej dohody s bankou alebo družstevnou záložňou.

Ak peniaze ponecháte na mieste až do dátumu splatnosti CD, dostanete maximálnu sumu úrokov a úrokov. Ak vyberiete peniaze (alebo ich časť) skôr, zaplatíte pokutu, zvyčajne vo forme straty úroku. Niektoré disky CD (známe ako tekuté disky CD) vás penalizujú za predčasné výbery istiny alebo úroku alebo za obe, ale platia nižšiu úrokovú sadzbu. Disky CD sú poistené systémom FDIC alebo NCUA, ale zvyčajne neponúkajú žiadne ustanovenia na zapisovanie šekov, výber prostriedkov prostredníctvom debetnej karty ani na zvýšenie zostatku po zakúpení CD. (Viac informácií nájdete na Účtoch peňažného trhu alebo na CD: Ktorý investičný účet je lepší?)

MMDA vs. podielové fondy

Vkladové účty peňažného trhu sú niekedy zamieňané so vzájomnými fondmi peňažného trhu. Aj keď sú obe považované za dobré miesta na dočasné zaparkovanie hotovosti, pretože investujú do bezpečných krátkodobých vozidiel, ako sú CD, štátne cenné papiere a obchodné papiere, líšia sa aj inými spôsobmi. (Viac informácií nájdete v časti Úvod do podielových fondov peňažného trhu .)

Typ účtu

Vkladové účty na peňažnom trhu sú sporiace účty ponúkané bankami a úverovými združeniami. Podielové fondy peňažného trhu sú otvorené podielové fondy predávané maklérmi, investičnými spoločnosťami a bankami.

poistenie

Vkladové účty na peňažnom trhu sú poistené FDIC alebo NCUA až do výšky 250 000 USD na vkladateľa na inštitúciu. Podielové fondy peňažného trhu nie sú poistené vládou - aj keď si ich vyberiete v banke.

likvidita

Vkladové účty peňažného trhu aj podielové fondy peňažného trhu ponúkajú rýchly prístup k vašim prostriedkom. Vkladové účty na peňažnom trhu majú vládne regulované šesťmesačné transakcie za mesiac, ktoré vzájomné fondy peňažného trhu nemajú. Jednotlivé banky a sprostredkovatelia však môžu stanoviť limity, ako často môžete spätne odkúpiť akcie svojho podielového fondu peňažného trhu alebo šeky. (Pozri „Poplatky“ a „Poplatky za likviditu a brány“ nižšie).

Dividend Vs. záujem

Dividendy (výnosy), ktoré podielové fondy peňažného trhu produkujú, majú tendenciu byť mierne vyššie ako úroky z vkladových účtov peňažného trhu. Návratnosť oboch sa však líši v závislosti od výkonnosti podkladových investícií a ani zvyčajne nezachováva krok s infláciou.

reinvestície

Máte možnosť reinvestovať dividendy do svojho podielového fondu peňažného trhu. Reinvestované dividendy nakupujú ďalšie akcie vo fonde. Úrok na vašom vkladovom účte peňažného trhu sa automaticky pripočíta k istine a zloží sa. Podielové fondy peňažného trhu spravidla udržiavajú čistú hodnotu aktív 1 $ na akciu. S rastom vášho účtu stúpa počet zdieľaní vo výške 1 USD, ktoré vlastníte.

poplatky

Vkladové účty na peňažnom trhu a podielové fondy peňažného trhu účtujú poplatky. V podielovom fonde peňažného trhu je hlavným poplatkom pomer výdavkov. Jedná sa o poplatok platený fondu, ktorý odmeňuje správcu fondu a uhradí ďalšie prevádzkové náklady. Medzi ďalšie poplatky môžu patriť poplatky za písanie šekov za prekročenie maximálneho počtu povolených šekov za mesiac, ročné poplatky za služby účtu alebo poplatok, ak váš účet klesne pod stanovený minimálny zostatok.

Poplatky a brány v likvidite podielového fondu

V októbri 2016 Komisia pre cenné papiere a burzy USA prijala osobitné pravidlá pre podielové fondy peňažného trhu, ktoré zahŕňajú schopnosť fondov ukladať poplatky za likviditu a brány v čase finančného stresu. To znamená, že vám môže byť účtovaný špeciálny poplatok za vyplatenie, aby ste mohli vyplatiť časť alebo celý svoj fond, alebo by fond mohol na určitú dobu uvaliť vyplatenie. Tieto osobitné pravidlá sa nevzťahujú na vkladové účty na peňažnom trhu. (Viac informácií nájdete v časti Zmeny regulácie peňažného trhu: Čo potrebujete vedieť .)

Dane pre MMDA

Úrok získaný z väčšiny MMDA je zdaniteľný, aj keď je reinvestovaný. Ak za jeden rok získate viac ako 10 dolárov úrok, dostanete 1099-INT, ktoré použijete na registráciu daní z príjmu. Nezáleží na tom, či vaša banka nazýva úrok „dividendami“. Stále je predmetom daní. Ak váš celkový úrok zo všetkých formulárov 1099-INT presiahne 1 500 dolárov, musíte tiež vyplniť plán B, v ktorom je uvedený názov každej inštitúcie a úrok z každej z nich.

Ak váš MMDA investuje do určitých nástrojov oslobodených od daní (tj do komunálnych dlhopisov), nemusí byť zdaniteľný niektorý alebo celý úrok, ktorý získate. Ak si nie ste istí daňovým stavom, mali by ste vyhľadať radu dôveryhodného finančného poradcu.

Riziká a výnosy MMDA

Kombinácia poistenia FDIC alebo NCUA a investícií s nízkym rizikom robí z vkladového účtu peňažného trhu jednu z najbezpečnejších dostupných investícií. Kompromisom je samozrejme to, že úrokové sadzby MMDA - hoci sú vyššie ako úroky bežné pri bežných bežných účtoch a vkladových knižkách - sú oveľa nižšie ako historický priemerný výnos 8% až 10%, ktorý by ste dostali s cennými papiermi a inými druhmi dlhodobé investície.

Investície s nízkym rizikom, ako sú investície v MMDA, sa považujú za veľmi bezpečné, nepovažujú sa však za životaschopné dlhodobé investície. Čo MMDA sú veľmi dobré, je miesto, kam dať peniaze, ktoré si neželáte, zviazať ako dlhodobú investíciu alebo istinu, ktorú nechcete riskovať - ​​najmä v neskorších dôchodkových rokoch. MMDA sú tiež relatívne bezpečnými miestami na uchovávanie peňazí, keď je trh nestabilný.

Spodný riadok

Rozhodnutie o otvorení vkladového účtu peňažného trhu zahŕňa porovnanie všetkých faktorov diskutovaných v tomto článku a rozhodnutie o dôležitosti každého z nich pre vás. Napríklad v závislosti od úrokovej sadzby môže byť vašou hlavnou obavou, či si vybrať MMDA alebo CD, likvidita. Medzi vkladovým účtom peňažného trhu a podielovým fondom peňažného trhu si musíte položiť otázku, či ste ochotní obchodovať s cennými papiermi za potenciálne vyššiu návratnosť, pretože vkladový účet peňažného trhu je poistený FDIC a vzájomný fond peňažného trhu nie je.

Neexistuje žiadne pravidlo, ktoré vás obmedzuje na jeden typ účtu. Možno budete chcieť MMDA ako miesto na zaparkovanie investovateľných finančných prostriedkov pre rýchly prístup v prípade, že sa trh stane priaznivým alebo pokryje núdzové potreby. Pravidelné úspory môžu byť vhodné, kým sa nezhromaždíte dosť na otvorenie vkladového účtu peňažného trhu alebo podielového fondu peňažného trhu. Ak nepotrebujete okamžitý prístup k svojim finančným prostriedkom, ale napriek tomu chcete mať istotu, päťročné CD môže byť dobrým miestom pre vaše peniaze.

Nasledujúca tabuľka porovnáva niektoré z najbežnejších funkcií, ktoré sa vyskytujú na vkladových účtoch peňažného trhu a iných typoch vkladových účtov. Vyhľadajte online kombináciu úrokovej sadzby a funkcií, ktoré sú pre vás najdôležitejšie.

Nakoniec nezabudnite, že žiadny z týchto účtov neponúka návratnosť rovnajúcu sa priemernej návratnosti 8% až 10%, ktorú získate investovaním do cenných papierov (akcií) a dlhopisov. Z tohto dôvodu väčšina ľudí používa MMDA a iné sporiace vkladové účty ako krátkodobé riešenia.

Zdroj: Investopedia.com