Predaj signálu
Signál predaja je stav alebo merateľná úroveň, na ktorej je investor upozornený na predaj konkrétnej investície. Signály predaja sa môžu generovať rôznymi metódami, napríklad vopred stanoveným percentuálnym poklesom hodnoty aktíva, technickým ukazovateľom, zásadnou zmenou aktíva alebo končiacou stop-loss stratou. Predajný signál môže automaticky uzavrieť obchod, napríklad v prípade príkazu stop-loss, alebo investor / obchodník môže potrebovať manuálne uzavrieť pozíciu po prijatí signálu predaja zo svojej metódy / stratégie.
Kľúčové jedlá
- Signál predaja je čokoľvek, čo upozorňuje obchodníka na predaj majetku.
- Signály predaja sa zvyčajne zakladajú na základnej alebo technickej analýze.
- Signály predaja môžu byť automatizované, napríklad pri príkaze stop-loss, alebo signál predaja môže upozorniť obchodníka iba na predaj a potom objednávku na predaj implementuje ručne.
Pochopenie signálu predaja
Predajné signály sa môžu generovať rôznymi spôsobmi signalizácie. Používajú ich všetky typy investorov a obchodníkov, od každodenných obchodníkov po dlhodobých investorov. Základní analytici generujú signály predaja, keď základná hodnota cenného papiera dosiahne určitú úroveň. Signál predaja by mohol byť založený na základoch dosahujúcich historicky vysoké úrovne alebo preto, že začínajú klesať.
Technickí analytici budú používať techniky mapovania na generovanie predajných signálov na základe technických vzorov a ukazovateľov. Napríklad, ak aktívum klesne pod úroveň podpory, technický obchodník to môže považovať za signál predaja. Ak aktívum klesne pod určitú úroveň na základe technického ukazovateľa alebo ak sa prekúpi a začne klesať alebo klesne pod kĺzavý priemer, všetky by sa mohli použiť ako signály potenciálneho predaja.
Iní investori môžu jednoducho sledovať trh, pokiaľ ide o signály predaja, a predaj, keď hlavné indexy zaznamenajú veľký objem predaja.
Bez ohľadu na typ použitej metodiky bude mať veľa investorov vopred určenú úroveň identifikovanú ako signál predaja. Signály predaja sa môžu vyvinúť na začiatku investície a táto úroveň sa môže v priebehu času meniť podľa zmeny podmienok. Signál predaja sa môže zistiť aj počas životnosti investície, keď dôjde k vývoju alebo sa zmení úroveň tolerancie rizika.
Príkazy typu Stop-Loss sú jedným z najlepších spôsobov, ako implementovať zmierňovanie rizika a riadiť potenciálne straty. Ak sa úroveň signálu predaja v priebehu času mení, investori môžu ľahko upraviť úrovne cien stop-loss.
Základné signály predaja
Základní analytici zostavujú finančné modely na oceňovanie majetku na základe určitých premenných. Základní analytici môžu použiť diskontované peňažné toky, ktoré používajú členenie ziskov spoločnosti a voľný peňažný tok na vytvorenie trhového ocenenia prostredníctvom diskontovania. Táto metodika je obvykle vytvorená tak, aby generovala rozsah hodnôt pre zabezpečenie pomocou rôznych predpokladov. Rôzne scenáre a predpoklady tak môžu generovať cenové rozpätia, pri ktorých analytik verí, že je najlepšie kúpiť alebo predať cenný papier.
Analytici môžu použiť aj iné parametre a metriky, ktoré môžu viesť k predajnému signálu. Signalizácia dlhu môže napríklad spôsobiť signál predaja, keď napríklad celkový dlh spoločnosti voči aktívam stúpne nad určitú úroveň.
Ostatní investori môžu predávať, keď rast výnosov začne klesať alebo keď cena / výnos (P / E) dosiahne úroveň, ktorá neodôvodňuje budúce vyhliadky na zisk.
Technická analýza predáva signály
Technickí analytici sa zamerajú na mapovacie vzory a technické nástroje na poskytovanie upozornení na predajné signály.
Niektorí obchodníci môžu sledovať pokles pod podpornú trendovú líniu, aby vygenerovali signál o predaji. Iní sa môžu predávať do sily a môžu sa rozhodnúť odísť, keď cena agresívne rastie. Vzory grafov, ako sú trojuholníky a vzory hlavy a pliec, majú svoje vlastné signály predaja. Každý model má cieľ zisku na získanie zisku z výnosných obchodov a úroveň zastavenia strát na zníženie strát, ak obchod nevyjde.
Technické ukazovatele sa používajú aj na generovanie predajných signálov. Obchodník môže sledovať prekročenie ukazovateľov, napríklad prekročenie MACD alebo krátkodobé prekročenie kĺzavého priemeru pod dlhodobejší kĺzavý priemer. Obchodník môže na signalizáciu výstupu použiť aj úrovne ukazovateľa, napríklad keď index relatívnej sily (RSI) klesne pod 30 alebo sa zvýši nad 80, ale potom klesne pod tento index.
Príklad signálu predaja na akciovom trhu
Predpokladajme, že obchodník sa v rámci svojej obchodnej stratégie silne spolieha na 100-dňový kĺzavý priemer (MA). Páči sa im kúpiť, keď sa stúpajúca zásoba dotkne 100-dennej MA, ale neklesne o viac ako niekoľko percent pod ňu. Keď cena začne stúpať z MA, kupujú. Ak cena klesne prostredníctvom RO a naďalej klesá, nerobia nič.
Ak sú v dlhodobom obchode, predávajú, ak cena klesne o viac ako 4% pod MA.
Tu je príklad, ako sa tieto pravidlá mohli uplatniť na zásoby Apple (APPL).
Keď cena začína stúpať, testuje 100-dňový kĺzavý priemer, ale rýchlo sa z nej začína zvyšovať, čo generuje signál nákupu. V nasledujúcich dvoch testoch cena mierne klesne pod MA, ale nie o 4% (alebo viac) potrebné na vygenerovanie signálu predaja. Obchodník by si v týchto križovatkách mohol udržať svoju pozíciu alebo k nej pridať.
Pri nasledujúcom teste cena klesne pod MA o viac ako 4%, čo spôsobí signál o predaji a obchodník opustí svoju pozíciu.
Porovnať investičné účty Názov poskytovateľa Opis Zverejnenie informácií inzerenta × Ponuky uvedené v tejto tabuľke pochádzajú od partnerstiev, od ktorých spoločnosť Investopedia dostáva kompenzácie.