Komisia pre cenné papiere Ontario (OSC)
Komisia pre cenné papiere v Ontáriu (OSC) je najväčším regulátorom cenných papierov v Kanade a presadzuje zákony o cenných papieroch v provincii Ontário. Ako korunová spoločnosť je OSC zodpovedná provinčnej vláde v Ontáriu.
Pochopenie Komisie pre cenné papiere Ontario (OSC)
Komisia pre cenné papiere v Ontáriu (OSC) reguluje burzy, alternatívne obchodné systémy (ATS) a systémy podávania správ a kótovania a obchodovania (QTRS) v provincii Ontário. Rovnako ako takmer všetci regulátori cenných papierov sa aj v prípade OSC usiluje o zachovanie integrity trhu a dôvery investorov presadzovaním zákonov o cenných papieroch. Konkrétne OSC presadzuje zákon o cenných papieroch a zákon o komoditných futures, obidva v Ontáriu.
OSC vyvíja pravidlá cenných papierov konzultáciou s kanadskou verejnosťou, poradnými výbormi a medzinárodnými organizáciami. Komisia je oprávnená prijať celý rad opatrení na presadzovanie dodržiavania zákona o cenných papieroch v Ontáriu. Môže vydať príkaz na zastavenie obchodovania, nariadiť preformulovanie a doplnenie účtovnej závierky a doplniť podmienky registrácie. Po výkone súdneho rozhodnutia môže tiež uložiť sankcie a dokonca pokuty, ale vymáhanie náhrady škody pre investorov, ktorí boli podvedení, nie je v jeho právomoci.
Komisia pre cenné papiere Ontario a SRO
OSC v súčasnosti uznáva dve samoregulačné organizácie (SRO), Kanadskú regulačnú organizáciu pre investičný priemysel (IIROC) a združenie obchodníkov s podielovými fondmi (MFDA). Tieto tri organizácie rozdeľujú povinnosti preskúmania súladu. OSC kontroluje poradcov, oslobodených obchodníkov s trhom, obchodníkov so štipendijnými plánmi a manažérov fondov. IIROC kontroluje obchodníkov s cennými papiermi a obchodníkov s futures na provízie. MFDA kontroluje predajcov podielových fondov. Tieto regulačné orgány môžu firmu podrobiť preskúmaniu súladu na základe sťažností v rámci rozsiahleho alebo náhodného výberu.
Obmedzenia komisie pre cenné papiere Ontario
Zatiaľ čo sa mandát OSC na „podporu spravodlivých a efektívnych trhov“ môže zdať pomerne široký, jeho schopnosť regulovať v právnych oblastiach sivej je obmedzená. Napríklad v roku 2017 boli kanadské trhy narušené nelegálnymi krátkymi a skreslenými kampaňami, pri ktorých predajcovia nakrátko šírili nepravdivé informácie, aby znížili cenu akcií, ktoré strácajú. Keď investori požadovali, aby OSC podnikli kroky, Komisia vysvetlila, že je často toho málo, čo dokáže bez konkrétnych dôkazov o úmyselne podvodných vyhláseniach. To môže byť ťažké nájsť a v niektorých prípadoch predajcovia nakrátko trhajú na trhoch bez toho, aby sa spoliehali na falošné informácie. Jednoducho identifikujú spoločnosť, o ktorej sa domnievajú, že je nadhodnotená, a skratuje ju, pričom aktívne vedú kampaň za zníženie jej ceny. Zatiaľ čo OSC a IIROC majú určité nástroje, aby obmedzili predaj akcií nakrátko, zvyčajne sú proti používaniu týchto akcií averziu, obávajú sa ich zasahovania môžu byť rušivejšie ako krátka kampaň.
Porovnať investičné účty Názov poskytovateľa Opis Zverejnenie informácií inzerenta × Ponuky uvedené v tejto tabuľke pochádzajú od partnerstiev, od ktorých spoločnosť Investopedia dostáva kompenzácie.