Inflácia chránená
Chránená inflácia sa týka investícií, ktoré v priebehu času zaisťujú zabezpečenie proti rastu cien tovarov a služieb. Napríklad portfólio chránené pred infláciou bude mať aktíva, ktoré dosahujú dobré výsledky v časoch vyššej inflácie. Investícia chránená pred infláciou bude obsahovať určitý typ mechanizmu úpravy, ktorý periodicky ratchets výplaty nahor a nadol podľa miery inflácie.
BREAKING DOWN Inflation Chránené
Investície a portfóliá chránené pred infláciou majú chrániť skutočnú hodnotu portfólia z hľadiska kúpnej sily. Chránená inflácia je podobná zabezpečenej inflácii, s miernym dôrazom na spoľahlivosť aktíva alebo aktív v období vysokej inflácie.
Investície chránené proti inflácii
Cenné papiere chránené štátnou pokladnicou (TIPS) sú navrhnuté tak, aby boli chránené pred infláciou. Zatiaľ čo úroková sadzba týchto cenných papierov zostáva nemenná, nominálna hodnota cenného papiera stúpa s infláciou v indexe spotrebiteľských cien. TIPS a iné cenné papiere chránené proti inflácii (IPS) - najmä tie, ktoré vydávajú iné suverénne vlády - sú relatívne nízke riziko, čo však, žiaľ, znamená, že skutočná úroková miera je nižšia ako pri iných dlhopisových opciách. Objavte 9 aktív na ochranu pred infláciou.
V čase vysokej inflácie sa však TIPS zvyšuje, pokiaľ ide o reálnu hodnotu, a poskytuje rovnováhu ostatným častiam portfólia, ktoré môžu v týchto ekonomických podmienkach bojovať. Vzhľadom na to, ako sú postavené, majú TIPS a iné IPS oveľa lepšiu výkonnosť v obdobiach inflácie, než akékoľvek iné aktíva spojené s ochranou inflácie. TIPy a iné IPS sú dostupné aj prostredníctvom dlhopisových ETF, ktoré nesú kôš TIPS alebo iné emisie.
Ak inflácia nie je počas životnosti IPS významná, potom je investorovi ponechané čiastočné investovanie počas tohto obdobia. TIPS tiež prichádza s niektorými daňovými otázkami, pretože kupónová sadzba a akékoľvek úpravy inflácie spúšťajú federálne dane z príjmu v bežnom roku, aj keď úprava istiny sa neuskutoční skôr, ako investícia dozrie alebo sa nepredá.
Ochrana inflácie prostredníctvom komodít
Komodity a drahé kovy sú často ponúkané ako ochrana proti inflácii s vyšším potenciálom než TIPS s ich minimálnymi úrokovými mierami. Dôvodom je, že komodity majú tendenciu zhodnocovať sa v období vysokej inflácie. To je vo všeobecnosti pravda, ale spoľahlivosť komodít nie je taká vysoká ako investície chránené štruktúrovanou infláciou, pretože sú tiež vystavené regionálnym a výrobným rizikám. V skutočnosti sa v priebehu času môže zmeniť dokonca aj citlivosť najčastejšie používaných komodít na ochranu inflácie. Niektorí investori sa rozhodli pre ochranu inflácie tým, že vlastnia akcie výrobcov komodít, a nie priamo fušovať do komodít.
Cieľom akejkoľvek ochrany inflácie nie je zaistiť 100% rizika, ale skôr diverzifikovať to, aby záblesk inflácie, aj keď je stále bolestivý, nebol fatálny pre hodnotu portfólia. Napríklad tradičné portfólio dlhopisov a akcií sa môže rýchlo prežiť v období vysokej inflácie bez TIPS alebo investícií do komodít, aby sa škoda zmiernila.
Porovnať investičné účty Poskytovateľ Meno Opis Zverejnenie inzerenta × Ponuky, ktoré sa objavujú v tejto tabuľke, pochádzajú od partnerstiev, za ktoré Investopedia dostáva kompenzácie.