Mýtus o ziskoch a stratách

Pri obchodovaní na devízovom trhu alebo na iných trhoch sa často hovorí o spoločnej stratégii správy peňazí, ktorá vyžaduje, aby bol priemerný zisk vyšší ako priemerná strata na obchod. Je ľahké predpokladať, že takáto spoločná rada musí byť pravdivá. Ak sa však hlbšie pozrieme na vzťah medzi ziskom a stratou, je zrejmé, že „staré“ spoločné myšlienky bude možno potrebné upraviť.

Zisk / strata

Pomer zisku k strate sa vzťahuje na veľkosť priemerného zisku v porovnaní s veľkosťou priemernej straty na obchod. Napríklad, ak váš očakávaný zisk je 900 dolárov a vaša očakávaná strata je 300 dolárov pre konkrétny obchod, váš pomer zisku a straty je 3: 1 - čo je 900 dolárov vydelené 300 USD.

Mnoho obchodných kníh a „guru“ obhajujú pomer zisku a straty najmenej 2: 1 alebo 3: 1, čo znamená, že za každých 200 dolárov alebo 300 dolárov, ktoré urobíte za obchod, by vaša potenciálna strata mala byť obmedzená na 100 dolárov.

Na prvý pohľad by väčšina ľudí súhlasila s týmto odporúčaním. Nemalo by sa napokon, aby sa prípadná strata udržala čo najmenšia a aby bol prípadný zisk čo najväčší? Odpoveď je, nie vždy. V skutočnosti môže byť táto spoločná rada zavádzajúca a môže poškodiť váš obchodný účet.

Všeobecné odporúčanie, že pomer zisku a straty najmenej 2: 1 alebo 3: 1 na obchod je príliš zjednodušený, pretože nezohľadňuje praktické skutočnosti na devízovom trhu (alebo na akýchkoľvek iných trhoch), obchodovanie jednotlivca štýl a faktor priemernej ziskovosti jednotlivca na obchod (APPT), ktorý sa tiež označuje ako štatistická očakávaná dĺžka.

Dôležitosť priemernej ziskovosti na obchod

Priemerná ziskovosť za obchod (APPT) sa v podstate vzťahuje na priemernú sumu, ktorú môžete očakávať, že vyhráte alebo prehráte za obchod. Väčšina ľudí sa sústreďuje na vyrovnávanie svojich pomerov ziskov a strát alebo na presnosť svojho obchodného prístupu, takže si nie je vedomá existencie väčšieho obrazu: Výkonnosť vášho obchodovania do značnej miery závisí od vášho APPT.

Toto je vzorec priemernej ziskovosti na obchod:

APPT = (PW × AW) - (PL × AL) kde: PW = Pravdepodobnosť winAW = Priemerná výhraPL = Pravdepodobnosť straty \ začiatok {zarovnané} & APPT \ = \ (PW \ krát AW) \ - \ (PL \ krát AL) \\ & \ textbf {kde:} \\ & PW \ = \ \ text {Pravdepodobnosť výhry} \\ & AW \ = \ \ text {Priemerná výhra} \\ & PL \ = \ \ text {Pravdepodobnosť straty} \ \ & AL \ = \ \ text {Priemerná strata} \ end {zarovnaná} APPT = (PW × AW) - (PL × AL) kde: PW = Pravdepodobnosť winAW = Priemerná výhra = Pravdepodobnosť straty

Pozrime sa na APPT nasledujúcich hypotetických scenárov:

Scenár A:

Povedzme, že z 10 obchodov, ktoré zadáte, získate zisk na troch z nich a stratu dosiahnete na siedmich. Vaša pravdepodobnosť výhry je teda 30% alebo 0, 3, zatiaľ čo pravdepodobnosť straty je 70% alebo 0, 7. Váš priemerný víťazný obchod je 600 dolárov a vaša priemerná strata je 300 dolárov.

V tomto scenári je APPT:

(0, 3 × 600 dolárov) - (0, 7 × 300 USD) = - 30 USD (0, 3 \ krát \ 600 $) - (0, 7 \ krát \ 300 USD) = - \ 30 USD (0, 3 × 600 USD) - (0, 7 × 300 USD) = - 30 USD

Ako vidíte, APPT je záporné číslo, čo znamená, že za každý obchod, ktorý umiestnite, pravdepodobne prídete o 30 dolárov. To je stratová ponuka!

Aj keď je pomer zisku a straty 2: 1, tento obchodný prístup vedie k víťazným obchodom iba 30% času, čo vylučuje predpokladaný prínos vyplývajúci z pomeru zisku a straty 2: 1.

Scenár B:

Teraz preskúmajme APPT obchodného prístupu, ktorý má pomer zisku a straty 1: 3, ale má viac víťazných obchodov ako tie, ktoré stratili. Povedzme, že z desiatich obchodov, ktoré zadáte, získate zisk na ôsmich z nich a stratu dosiahnete pri dvoch obchodoch.

Tu je APPT:

(0, 8 × 100 USD) - (0, 2 × 300 USD) = 20 $ (0, 8 \ krát \ $ 100) - (0, 2 \ krát \ 300 $) = \ 20 $ (0, 8 × 100 $) - (0, 2 × 300 USD) = 20 USD

V tomto prípade, aj keď tento obchodný prístup má pomer zisku a straty 1: 3, APPT je pozitívny, čo znamená, že môžete byť časom ziskový.

Mnoho spôsobov, ako sa stať ziskovým

Pri obchodovaní na devízovom trhu neexistuje univerzálny prístup k správe peňazí alebo obchodný prístup. Tradičné poradenstvo, ako napríklad zabezpečenie toho, aby bol váš zisk vyšší ako strata na absolútny obchod, nemá v reálnom obchodnom svete veľkú hodnotu, pokiaľ nemáte vysokú pravdepodobnosť uskutočnenia víťazného obchodu. Dôležité je, že vaše APPT príde pozitívne a že vaše celkové zisky sú vyššie ako vaše celkové straty.