Hlavná » algoritmické obchodovanie » Definícia rozdielu čistej úrokovej sadzby (NIRD)

Definícia rozdielu čistej úrokovej sadzby (NIRD)

algoritmické obchodovanie : Definícia rozdielu čistej úrokovej sadzby (NIRD)
Aký je rozdiel čistých úrokových mier (NIRD)?

Čistý úrokový diferenciál (NIRD) na medzinárodných menových trhoch je rozdiel v úrokových sadzbách dvoch odlišných hospodárskych regiónov. Napríklad, ak je obchodník dlhý pár NZD / USD, vlastní novozélandskú menu a požičiava si americkú menu. Tieto novozélandské doláre môžu byť vložené do novozélandskej banky a zároveň získať pôžičku v rovnakej výške od americkej banky. Čistý úrokový rozdiel je rozdiel v akomkoľvek úroku a úrokoch zaplatených pri držaní pozície menového páru.

Úrokový diferenciál (IRD) vo všeobecnosti meria kontrast úrokových mier medzi dvoma podobnými úročenými aktívami. Obchodníci na devízovom trhu používajú úrokové diferenciály pri stanovovaní forwardových výmenných kurzov. Na základe parity úrokovej sadzby môže obchodník vytvoriť očakávanie budúceho výmenného kurzu medzi dvoma menami a stanoviť prémiu alebo zľavu z aktuálnych futures kontraktov trhového výmenného kurzu. Čistý úrokový rozdiel je špecifický pre použitie na menových trhoch.

Vysvetlená čistá úroková sadzba

Čistý úrokový rozdiel je kľúčovou zložkou obchodu s prevodmi. Transakcia prenášaná na nosenie je stratégia, ktorú devízoví obchodníci používajú v snahe profitovať z rozdielu medzi úrokovými sadzbami, a ak sú obchodníci dlhé menové páry, môžu mať úžitok z nárastu menových párov. Zatiaľ čo obchod s prevodmi výnosov poskytuje úrok z rozdielu čistej úrokovej sadzby, pohyb rozpätia podkladových menových párov by mohol ľahko klesnúť (ako tomu bolo v minulosti) a mohlo by dôjsť k strate výhod z obchodovania s prevodmi.

Obchodovanie s menami zostáva jednou z najpopulárnejších obchodných stratégií na menovom trhu. Najlepší spôsob, ako najprv implementovať carry trade, je zistiť, ktorá mena ponúka vysoký výnos a ktorá ponúka menšiu. Najobľúbenejšie obchody na obchodovanie s emisiami zahŕňajú nákup menových párov, ako sú AUD / JPY a NZD / JPY, pretože tieto úrokové rozpätia sú zvyčajne veľmi vysoké.

Príklad diferenciálneho obchodu s čistou úrokovou sadzbou

NIRD je suma, ktorú môže investor očakávať, že bude profitovať z obchodu s transakciami. Povedzme, že investor si požičiava 1 000 dolárov a prevedie prostriedky na britské libry, čo mu umožní kúpiť britský dlhopis. Ak kúpená dlhopis má výnos 7% a ekvivalentná americká dlhopis je 3%, potom IRD predstavuje 4% alebo 7% mínus 3%. Tento zisk je zabezpečený iba vtedy, ak výmenný kurz medzi dolármi a libier zostáva konštantný.

Jedným z hlavných rizík spojených s touto stratégiou je neistota kolísania mien. V tomto príklade, ak by britská libra klesla vo vzťahu k americkému doláru, obchodník by mohol utrpieť straty. Obchodníci môžu navyše využívať pákový efekt, napríklad faktor 10 na 1, na zlepšenie svojho potenciálu zisku. Keby investor využil svoje pôžičky faktorom 10: 1, mohol by dosiahnuť zisk 40%. Pákový efekt by však mohol spôsobiť aj veľké straty, ak dôjde k veľkým pohybom výmenných kurzov.

Porovnať investičné účty Názov poskytovateľa Opis Zverejnenie informácií inzerenta × Ponuky uvedené v tejto tabuľke pochádzajú od partnerstiev, od ktorých spoločnosť Investopedia dostáva kompenzácie.

Súvisiace podmienky

Vnútri úrokového diferenciálu - IRD Úrokový diferenciál (IRD) meria rozdiel v úrokových mierach medzi dvoma podobnými úročenými aktívami. Obchodníci na devízovom trhu používajú IRD pri stanovovaní forwardových výmenných kurzov. viac NZD / USD (Novozélandský dolár / americký dolár) Definícia NZD je mena Nového Zélandu. Faktory, ako je všeobecný sentiment na trhu a ceny mlieka a mliečnych výrobkov, sú dva faktory, ktoré môžu zmeniť jeho hodnotu. viac NZD (Novozélandský dolár) Definícia Novozélandský dolár (NZD) je skratka meny pre menu Nový Zéland. viac Definícia obchodu s menou Obchodovanie s menou je stratégia, ktorá zahŕňa použitie vysoko výnosnej meny na financovanie transakcie s nízkou výnosovou menou. viac Forex Arbitrage Definition Forex arbitráž je súčasný nákup a predaj meny na dvoch rôznych trhoch s cieľom využiť krátkodobú neefektívnosť stanovovania cien. viac Definícia menových párov Menové páry sú dve meny s výmenným kurzom viazaným na obchodovanie na devízovom (FX) trhu. ďalšie partnerské odkazy
Odporúčaná
Zanechajte Svoj Komentár